网上路演嘉宾介绍：

　　江苏金融租赁股份有限公司 党委书记、董事长 熊先根 先生与投资者交流

　　公司董事长，中共党员，博士研究生学历，高级经济师。历任江苏省国际信托投资公司职员;江苏产权经营有限公司总经理;江苏省高科技产业投资公司总经理;江苏金融租赁副总经理、总经理、董事长。现任江苏金融租赁董事长、党委书记。

　　江苏金融租赁股份有限公司 总经理、党委副书记 张义勤 先生与投资者交流

　　公司董事，中共党员，硕士研究生学历。历任江苏金融租赁业务部副经理、经理，总经理助理、副总经理。现任江苏金融租赁总经理、党委副书记。

　　江苏金融租赁股份有限公司 财务总监 张春彪 先生与投资者交流

　　公司财务总监，本科学历。历任南京金陵机械厂财务科会计;南京长江家用电器厂财会科副科长(主持工作);江苏金融租赁财务部会计、主办会计、财务部副经理、财务部经理。现任江苏金融租赁副总经理、财务总监。

　　江苏金融租赁股份有限公司 董事会秘书 周柏青 先生与投资者交流

　　公司董事会秘书，中共党员，硕士研究生学历。历任江苏金融租赁客户经理、高级客户经理、经理助理、办公室副主任、办公室主任。现任江苏金融租赁副总经理、董事会秘书。

　　华泰联合证券有限责任公司 投资银行部董事总经理、保荐代表人 王天红 先生与投资者交流

　　华泰联合证券有限责任公司 投资银行部业务董事、注册会计师、保荐代表人 刘鹭 先生与投资者交流

　　路演现场

　　【网上路演交流内容剪辑】

　　问 投资者：请介绍下公司应收融资租赁款的逾期情况，以及逾期率逐年下降的原因

　　答 江苏租赁张春彪：2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，发行人逾期率分别为4.05%、2.91%、1.42%和0.94%，逾期率逐年下降。公司逾期率逐年下降主要系两方面原因所致：一方面公司严格执行各项内部风险管理制度要求，对于存量资产强化逾期管理加强催收力度，减少存量资产的逾期金额;另一方面对于增量资产坚持审核标准不放松，新增资产总体质量较高，逾期率较低，从存量和增量两方面入手，推动逾期率不断下降。此外，报告期内公司通过资产核销的方式处置不良资产，涉及核销项目的应收融资租赁款余额合计35,068.47万元，在一定程度上也促使逾期率有所下降。发行人不存在调节逾期率的情形。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下独立董事在公司实际经营及公司治理中所发挥了怎样的作用?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!为进一步完善公司治理，加强对非独立董事及经营管理层的约束和监督，维护全体股东特别是中小股东的利益，促进公司健康、持续发展，根据《公司法》等相关法律、法规、规范性文件及本公司章程的有关规定，公司于2015年2月12日召开了2015年第一次临时股东大会选举了4名独立董事，并审议通过了《独立董事工作制度》。公司于2015年4月14日召开第一届董事会第三次会议，对董事会专门委员会进行了调整。公司于2017年11月8日召开了2017年第一次临时股东大会，选举了新一届独立董事。

　　公司董事会设有4名独立董事，占董事会成员三分之一。根据董事会专门委员会实施细则，公司的独立董事分别担任了董事会审计与关联交易控制委员会、提名与薪酬委员会的委员会主席。

　　公司独立董事严格依照有关法律、法规和《公司章程》的要求，深入了解公司的战略发展规划，积极参与公司的日常经营和重大决策，勤勉尽职地履行相关职责，对需要发表意见的事项进行了认真的审议并发表了独立、客观的意见，在公司法人治理结构的完善和规范化运作等方面发挥了积极的作用，维护了公司整体利益和中小股东的合法权益。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司应收融资租赁款减值准备计提情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!首先，在减值准备计提的会计政策方面，公司在在资产风险分类的基础上，根据财政部《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》、《企业会计准则讲解(2010)》以及参照已上市商业银行的行业惯例，制定了公司《资产减值准备管理办法》，对于应收融资租赁款中被分为不良资产(次级、可疑和损失)的部分，公司采用折现现金流方法单独进行减值测试并计提减值准备;对于应收融资租赁款中被分为正常、关注的部分，公司采用组合方式进行评估，通过迁徙模型预测其损失率并计提相应的减值准备。报告期内，发行人减值准备计提标准、方法的执行具有一致性。

　　在减值准备的内控措施方面，公司根据《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》等相关规定，并结合自身实际情况，制定公司《资产减值准备管理办法》。对于资产减值准备计提工作，风险管理部作为牵头部门负责资产减值准备的确认、计量和管理，定期对方法和模型的合理性、适用性及准确性进行检验，收集、统计与维护资产历史损失数据，定期测试资产组合减值准备计提比率，同时财务部门负责与发行人资产减值准备相关的会计核算操作及复核监督工作，并按时向各类监管机构提供与资产减值准备相关的报表数据。公司已制定了相关政策，通过风险管理部负责及财务部门复核，以确保减值准备计提充分。

　　2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，发行人拨备率分别为1.80%、2.29%、2.91%和3.02%，拨备覆盖率分别为289.44%、266.82%、303.41%和327.74%，减值准备计提水平不断上升，符合监管规定，减值准备计提充分。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司董事会专门委员会的设置及运作情况?

　　答 江苏租赁周柏青：公司董事会下设四个专门委员会，分别为战略委员会、审计与关联交易控制委员会、提名与薪酬委员会、风险管理委员会。各专门委员会对董事会负责，为董事会的决策提供咨询意见。

　　首先，公司战略委员会委员包括熊先根、饶建辉、张义勤、尉安宁、奥理德，其中熊先根先生担任主任委员。截至招股说明书签署日，董事会战略委员会共召开六次会议，就公司战略规划事项进行了审议，并向董事会出具相应的审核意见。

　　第二、公司审计与关联交易控制委员会委员包括颜延、刘恩奇、杜文毅、王明朗、孙传绪，其中颜延先生担任主任委员。截至招股说明书签署日，董事会审计委员会共召开十一次会议，就公司财务报告、关联交易事项、聘请审计机构、公司预算决算等事项进行审议，并向董事会出具相应的审核意见。

　　第三、公司提名与薪酬委员会委员包括裴平、樊扬、王明朗，其中裴平先生担任主任委员。截至招股说明书签署日，董事会提名与薪酬委员会共召开十次会议，就公司董事与高级管理人员的选择标准、薪酬计划等事项进行审议，并向董事会出具相应的审核意见。

　　第四、公司风险管理委员会委员包括饶建辉、张义勤、樊扬，其中饶建辉先生担任主任委员。截至招股说明书签署日，董事会风险管理委员会共召开十二次会议，就风险管理政策、风险报告机制和程序等进行审议，并向董事会出具相应的审核意见。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的应付职工薪酬

　　答 江苏租赁张春彪：2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司应付职工薪酬余额分别为390.46万元、673.51万元、2,992.47万元和6,907.75万元。根据《江苏省国资委关于同意江苏交通控股所属金融租赁公司薪酬制度改革的批复》(苏国资复[2016]109号)，为积极应对市场竞争形势，2016年11月经公司第一届董事会第十一次会议审议通过，公司进一步深化薪酬制度市场化改革，以实现收入情况为基础确定工资总额，同时以绩效考核为导向约束内部分配。受此影响，2016年末和2017年9月末，公司应付职工薪酬有较大幅度的增加。谢谢!

　　问 投资者：请问公司所处什么行业?

　　答 江苏租赁张义勤：您好!公司为银监会监管下的金融租赁公司，主要从事融资租赁业务，按照《上市公司行业分类指引》(2012年修订)的规定，公司兼有“金融业”下的“货币金融服务”(J66)和“租赁和商务服务业”下的“租赁业”(L71)的特点。谢谢!

　　问 投资者：公司是否存在资金被占用或为控股股东、实际控制人及其控制企业提供担保情况

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司建立了严格的资金管理制度，报告期内不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或其他方式占用资金的情形。

　　公司在《公司章程》中已明确对外担保的审批权限和审议程序，报告期内公司不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业进行违规担保的情形。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司董事会秘书的主要职责

　　答 江苏租赁周柏青：您好!董事会秘书是公司的高级管理人员，对公司和董事会负责，承担法律、法规及公司章程对公司高级管理人员所要求的义务。董事会秘书的主要职责是：

　　1、按照法定程序筹备董事会会议和股东大会，准备和提交拟审议的董事会和股东大会的文件;

　　2、参加董事会会议，制作会议记录并签字;

　　3、负责保管公司股东名册、董事名册、控股股东及董事、监事、高级管理人员持有公司股票的资料，以及董事会、股东大会的会议文件和会议记录等;

　　4、负责公司关联方管理，根据相关法律法规及公司相关规定制作关联方名单并进行跟踪更新提交审计与关联交易控制委员会确认，除明确规定外，涉及关联方实质认定的，由董事会或股东大会认定。

　　5、促使董事会依法行使职权，在董事会拟作出的决议违反法律、行政法规、部门规章和《公司章程》时，应当提醒与会董事，并提请列席会议的监事就此发表意见;如果董事会坚持作出上述决议，董事会秘书应将有关监事和其个人的意见记载于会议记录上;

　　6、负责公司信息披露管理事务、公司投资者关系管理事务、股权管理工作;公司董事会秘书应协助公司董事会加强公司治理机制建设。

　　7、《公司法》和《公司章程》要求履行的其他职责。

　　公司应当为董事会秘书履行职责提供便利条件，董事、监事、高级管理人员及公司有关人员应当支持、配合董事会秘书的工作。

　　董事会秘书为履行职责有权了解公司的财务和经营情况，有权要求公司有关部门和人员及时提供相关资料和信息。

　　公司召开总经理办公会以及其他涉及公司重大事项的会议，应及时告知董事会秘书列席，并提供会议资料。谢谢!

　　问 投资者：请问公司稳定股价采取的措施包括哪些

　　答 华泰联合王天红：您好，稳定股价的具体措施包括：1、公司回购;2、控股股东增持;3、董事、高级管理人员增持。发行人已在招股书中予以披露。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司所处行业的主管部门及监管体制?

　　答 江苏租赁张义勤：您好!银监会及其派出机构是金融租赁公司的行业主管部门和审批管理部门。中国银行业协会领导下的金融租赁专业委员会是对金融租赁公司实行同业自律管理的行业性组织。

　　商务部及省级商务主管部门是外商投资及内资融资租赁业的行业主管部门和审批主管部门。内资融资租赁公司的设立审批除商务部门外，还需要国家税务总局确认。中国融资租赁企业协会是由在中国境内注册的融资租赁企业、相关的组织和人员组成的全国性、行业性、非营利性社会组织，协会业务主管单位为商务部。谢谢!

　　问 投资者：请问公司是否存在资金被占用或为控股股东、实际控制人及其控制企业提供担保情况?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司建立了严格的资金管理制度，报告期内不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或其他方式占用资金的情形。

　　公司在《公司章程》中已明确对外担保的审批权限和审议程序，报告期内公司不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业进行违规担保的情形。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的应交税费

　　答 江苏租赁张春彪：公司应交税费主要企业所得税、增值税、营业税等组成，2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司应交税费余额分别为7,801.06万元、13,604.67万元、17,815.13万元和13,716.14万元，占负债总额比例分别为0.34%、0.48%、0.49%和0.33%。谢谢!

　　问 投资者：请问公司发行前的每股净资产是多少

　　答 华泰联合刘鹭：2.59元(按2017年9月30日经审计的所有者权益除以本次发行前总股本计算)。谢谢!

　　问 投资者：请问达到什么条件公司启动股价稳定预案

　　答 华泰联合刘鹭：您好!公司股票自挂牌上市之日起三年内，除因不可抗力等因素导致的股价下跌外，若出现股票收盘价连续20个交易日低于上一年度末经审计每股净资产的情形时(若该期间公司如有派息、送股、资本公积金转增股本、配股等除权除息事项，则股票收盘价将进行相应调整)，且同时满足监管机构对于增持或回购公司股份等行为的规定，公司及公司控股股东、董事、高级管理人员将采取以下稳定股价措施，并履行相应的信息披露义务。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的负债情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!报告期各期末，公司负债主要由借款、拆入资金、卖出回购金融资产款、应付债券和长期应付款构成，合计占负债总额比例分别为95.70%、96.66%、96.46%和96.07%。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司控股股东和实际控制人?

　　答 华泰联合刘鹭：您好!本公司控股股东为江苏交通控股，其实际控制人为江苏省国资委，江苏交通控股直接和间接持有公司的股份占本次发行前股本总额的49.69%。江苏交通控股有限公司是经江苏省人民政府批准成立的具有投资性质的国有资产经营单位和投资主体。江苏交通控股成立于1993年3月5日，为江苏省人民政府出资设立的国有独资公司，注册资本为168亿元，主要为交通基础设施、交通运输及相关产业的投资、建设、经营和管理等，以及在省政府授权范围内从事国有资产经营等。谢谢!

　　问 投资者：请问公司股票哪天可以申购?

　　答 华泰联合王天红：您好!按目前计划，江苏金租股票申购日期是2018年2月7日。缴款日期是2018年2月9日。谢谢!

　　问 投资者：请问公司本次发行的承销方式

　　答 华泰联合刘鹭：您好!本次发行采用余额包销方式。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司的融资租赁业务的主要流程情况

　　答 江苏租赁张义勤：您好!根据业务流程所涉及的各个环节，公司参照银监会的监管要求以及行业经验，制定了《融资租赁业务管理办法》、《租后事项管理办法》等管理制度，并通过业务部门、项目审核部门、风险管理部门、财务部门等协同运作，构建了较为完善的业务管理体系，具体如下：

　　(1)项目前期调查阶段

　　公司融资租赁业务的前期调查工作由客户经理负责，主要调查范围包括承租人的基本情况、经营情况、担保情况、融资资金的用途、还款能力等。客户经理根据调查情况进行综合分析，评估项目可行性，出具书面调查报告，经部门审核同意后提交项目审核部门。

　　(2)项目审核阶段

　　项目审核部门在收到项目可行性报告和相关材料后，对承租人所属行业分析、财务状况分析、管理能力分析、项目及资金使用方向、担保措施分析、租赁物变现能力、风险评估等方面进行审核，给出相应的评审意见。

　　(3)租后管理阶段

　　项目的后期管理主要由客户经理负责，一般采取定期回访的方式了解承租人的经营状况和偿还租金的能力，关注租赁物的使用情况。公司根据《资产风险分类管理办法》每季度对资产按正常、关注、次级、可疑和损失进行五级分类，明确公司资产的实际价值和风险程度，加强资产的风险管理。

　　对于承租人没有按照租赁合同约定及时足额支付租金、手续费等款项的逾期项目，由业务部门具体负责催收催缴工作，风险管理部定期汇总统计并上报公司管理层，加强对逾期项目的跟踪管理。对于涉及诉讼的项目，法律事务部在客户经理配合下准备相关材料，制定诉讼方案，积极向法院申请财产保全措施，挽回或控制项目损失。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司与控股股东之间是否存在同业竞争

　　答 华泰联合刘鹭：您好!公司与控股股东江苏交通控股及其控制的扬子大桥、广靖锡澄之间不存在同业竞争。谢谢!

　　问 投资者：请问国内国外融资租赁行业发展情况如何?

　　答 江苏租赁张义勤：您好!就全球融资租赁行业而言，1952年，世界第一家融资租赁公司在美国成立，掀开了现代融资租赁业的发展历程。据《世界租赁年报》统计，从全球租赁成交额来看，1993年至2015年总体保持平稳增长，1993年租赁成交额3,096亿美元，2015年为10,053亿美元，年均复合增长率5.50% 。北美洲、欧洲和亚洲三大洲构成了世界融资租赁市场的主体，三个区域全球市场份额占比超过90%。2015年北美洲全球市场份额占比最高，达到40.6%;欧洲第二，为32.1%;亚洲第三，占比22.2%，三个区域合计占比达到94.9%。

　　就国内融资租赁行业而言，第一家融资租赁公司设立于1981年4月，我公司也属于国内第一批从事融资租赁业务的专业公司。经过长时间的发展，随着行业监管政策的变化以及政策支持力度的加大，融资租赁行业的公司数量大幅增加，市场规模持续扩大，服务领域更加广泛，市场活跃度明显提升：一方面融资租赁公司数量大幅增加，随着监管政策的逐步放开，国内融资租赁公司总数由2007年的93家增长到2016年底的7,120家。截至2016年底，金融租赁公司59家，内资租赁公司204家，外资租赁公司6,857家;另一方面融资租赁业务总量由2007年的约240亿元增至2016年约53,300亿元，年均复合增长率为82%。

　　尽管近年来国内融资租赁行业发展速度较快，但是西方发达国家融资租赁业务的固定资产渗透率达到15%以上，而我国与之相比仍有较大差距，我国融资租赁市场未来仍具有较大发展空间。谢谢!

　　问 投资者：请问管理上市公司与非上市公司的最重要差别在哪里公司高层做了哪些准备

　　答 江苏租赁周柏青：您好!最主要的区别在于一个透明度和公开度，上市公司是公众公司，一切需要透明化和公开化，因为向社会公众募集资金，就必须承担向公众投资者进行信息披露的义务。对此，我们将严格按照中国证监会关于法定信息披露的规章来执行，并将临时发生的重大事项，通过专业媒体、网络等多种形式及时向投资者通报。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司在营销渠道方面的发展目标

　　答 江苏租赁熊先根：您好!在营销渠道的建设方面：

　　首先，在厂商、经销商方面，融资租赁作为以资产价值为基础的产业，融资租赁公司与设备制造商即厂家的合作密不可分，在成熟的租赁行业，厂家和经销商的介绍占据企业融资渠道获取的重要位置。未来，公司可利用厂家的经销商网络获取最新信息，从而了解市场，并获取交易。同时，公司要扩大合作厂商数量，提高租赁在销售中的渗透率，通过专业团队服务、联合品牌、共建风险池等方式与厂商及其经销商建立更紧密的合作。

　　其次、在银行合作方面，按照我国《商业银行法》商业银行不能直接办理融资租赁业务，但商业银行可以通过合作的方式介入融资租赁业。现阶段，公司与银行的合作模式是，银行向租赁公司推荐有租赁需求的客户，由租赁公司独立作出业务决策，银行在应收租赁款归集、资金账户监管方面提供服务。未来，公司还将加强与商业银行的合作，充分利用银行的网点资源和渠道优势，需找优质客户，实现更好的发展。

　　第三，在中介合作方面，未来公司在构建自身市场渠道的同时，还将不断加强渠道合作和管理，优化与中介公司的合作模式，有序高效地开发市场。

　　第四，未来在监管部门批准的前提下，公司也会适时探索设立专业子公司或分支机构，拓宽公司业务范围和行业深度。

　　谢谢!

　　问 投资者：公司将如何防止大股东占用公司资金的情况发生

　　答 江苏租赁周柏青：您好!规范的公司治理结构是防止大股东占用的最好办法!谢谢!

　　问 投资者：有去上市公司实地参观考察的习惯，你们公司欢迎吗

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司欢迎各股东、投资人到公司实地考察。谢谢!

　　问 投资者：请问公司是否存在因业务集中在某一区域而产生区域依赖风险?

　　答 江苏租赁张春彪：公司立足江苏省，并积极向省外特别是中西部地区拓展。2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司在江苏省产生应收融资租赁款余额分别为32.25%、26.07%、20.25%和14.14%，呈现不断下降的趋势，而在湖南省、河南省等中西部地区的应收融资租赁款余额占比逐年上升，不存在因业务集中在某一区域而产生区域依赖风险。谢谢!

　　问 投资者：请问公司的无形资产是什么?

　　答 江苏租赁张春彪：公司无形资产全部为软件。2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司无形资产账面价值分别为389.54万元、531.57万元、721.18万元和915.76万元，占资产总额比例分别为0.01%、0.02%、0.02%和0.02%。谢谢!

　　问 投资者：您如何看待网上路演的效果

　　答 江苏租赁周柏青：网上路演是一种利用现代网络科技的推介方式，具有覆盖面广、速度快、社会综合成本低、信息量大等优点;它为公司、主承销商和投资者之间提供了一种宽松、自然、平等的对话途径。谢谢!

　　问 投资者：请问买你们公司的股票我们能赚钱吗

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司股票二级市场的表现是由市场来决定的，我们只能竭尽所能做好我们的事情，使公司越做越好，收益更高，给公司二级市场以强大的基础支撑。我们希望所有的股东能因此获益。谢谢!

　　问 投资者：请问行业未来发展趋势是什么?

　　答 江苏租赁张义勤：行业未来发展趋势是：(1)金融改革为融资租赁拓宽融资渠道;(2)产业结构升级催生市场需求;(3)城镇化进程助推融资租赁增长。谢谢!

　　问 投资者：上市后，对股价走势你们会做出必要的维护吗

　　答 江苏租赁周柏青：您好!我们对公司的股票价格走势充满信心!谢谢!

　　问 投资者：如果发生了股东利益和公司发展两者的冲突，请问你们会如何取舍

　　答 江苏租赁周柏青：您好!股东的利益和公司的发展是我们最注重的问题，如果有冲突，应该说，两者的轻重关系还是有的。企业发展是基础，如果没有公司的发展，就谈不上股东的利益。所以说，不管是大股东，还是小股东，我们都应该把公司的发展放在首位。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的固定资产

　　答 江苏租赁张春彪：您好!2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司固定资产账面价值分别为3,166.93万元、3,375.18万元、3,273.42万元和56,044.37万元，占资产总额比例分别为0.12%、0.10%、0.08%和1.18%。公司固定资产主要包括房屋及建筑物、计算机及电子设备、运输工具等。2017年3月，南京金融城1号楼项目达到预定可使用状态后，由在建工程转入固定资产科目核算，导致2017年9月末固定资产金额有较大幅度的增加。谢谢!

　　问 投资者：请问江苏租赁董秘，江苏租赁的制度建设是否跟得上发展?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!江苏租赁不论是在业务发展上还是内控制度建设上都是与时俱进，我们会不断审视自己，追求进步。谢谢!

　　问 投资者：请问江苏租赁董秘，江苏租赁的制度建设是否跟得上发展?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!江苏租赁不论是在业务发展上还是内控制度建设上都是与时俱进，我们会不断审视自己，追求进步。谢谢!

　　问 投资者：公司如何约束高管人员和核心技术人员的行为?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司将根据相关制度建立高管人员考核制度和董事会审议批准程序，逐步形成自上而下的责任机制。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的在建工程

　　答 江苏租赁张春彪：您好!2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司在建工程账面价值分别为47,882.33万元、50,587.33万元、51,213.02万元和0，占资产总额比例分别为1.80%、1.54%、1.23%和0。公司为自身发展需要，以及积极响应南京市人民政府关于加快推进南京区域金融中心建设的号召，与南京金融城建设发展股份有限公司签署合作协议，合作开发建设“南京金融城1号楼”项目，按照协议约定支付款项并按照完工进度确认在建工程。谢谢!

　　问 投资者：请问本次发行的费用高吗,是公司出还是大股东出啊?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!发行费用是参考相关规定协商确定。发行费用由公司支付。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司管理层对内部控制的自我评价

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司管理层认为，本公司已经建立了较为健全的内部控制制度，符合国家有关法律法规规定和监管部门的要求，符合本公司经营管理的实际情况，且这些内部控制制度得到了有效执行。本公司已按照企业内部控制规范体系和相关规定的要求在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。谢谢!

　　问 投资者：请问公司是否存在投资性房地产?

　　答 江苏租赁张春彪：您好!2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司投资性房地产余额分别为835.15万元、1,091.11万元、1,035.92万元和1,001.52万元，占资产总额比例分别为0.03%、0.03%、0.02%和0.02%。公司投资性房地产均用于对外出租。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下行业利润水平变动趋势及原因?

　　答 江苏租赁张义勤：融资租赁行业的利润率水平受多重因素的影响，比如宏观经济和货币政策的调控措施、利率市场化、税收政策、监管部门的监管要求等。比如宏观经济增速放缓会导致承租人还款能力下降，违约率提升，对融资租赁行业的利润水平产生不利影响。谢谢!

　　问 投资者：投资者关系管理是公司必须要做的吗投资者关系管理对公司最大的好处是什么

　　答 江苏租赁周柏青：您好!中国证监会和交易所大力提倡上市公司进行投资者关系管理活动并且出台了相关的规章。“投资者关系管理”属于上市公司战略管理的范畴，它涉及金融、大众传播、市场营销等专业，旨在通过信息披露与交流，促进上市公司与投资者之间的良性关系，倡导理性投资，实现公司价值最大化和股东利益最大化，投资者关系管理理念的推广将有助于国内资本市场及上市公司的健康发展。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下未来公司在客户关系管理方面的规划

　　答 江苏租赁熊先根：您好!融资租赁公司的客户关系管理，是企业运营的一项基本商业策略，是实现租金顺利、稳定回收的重要保障。客户关系管理包括对合作伙伴以及终端客户的管理。

　　就公司而言，合作伙伴不仅包括各个渠道商、厂家经销商等直接和公司发生业务关系的群体，也包含为公司提供品宣、咨询等服务的群体。在合作伙伴关系管理方面，公司将进一步完善的合作伙伴档案，对合作伙伴进行定期评级，确定合作伙伴实力和合作机会，以及后期的合作重点及方略。同时，公司还将针对不同品类，不同类型的客户群体建立相应的培训和推广材料，以利于其向终端客户的推广。此外，针对厂家和经销商等合作伙伴，公司与厂家可就每年的融资渗透率和相应配套资源达成一致，双方共同开展市场推广和营销、租前租后管理。

　　在终端客户关系管理方面，首先，公司将在了解行业的基础上，对目标客户进行选择和定位，挑选目标客户群体，并制定相应的市场策略;其次，对目标群体开展针对性的营销活动，通过专业展会、路演等方式进行宣传，获取客户认知度;再次，在业务正常开展以后，通过渠道商和自身，利用IT工具实时跟踪用户经营情况;最后，根据客户需求，为客户提供业务增值服务，维护好客户关系。谢谢!

　　问 投资者：公司有健全的投资者关系管理的制度吗

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司根据《证券法》、《公司法》和《上市公司治理准则》等有关法律法规文件的规定，制订了与公司治理相关的各项议事规则和管理制度，这些制度为公司规范运作提供了行为准则和行动指南。在基本管理制度基础上还制订了涵盖公司项目管理、风险管理、资金管理、人力资源管理、合同管理、财务管理等各项内控制度，确保公司营运活动所有环节都有章可循，形成一套规范完整的管理体系。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的拆出资金

　　答 江苏租赁张春彪：您好!2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司拆出资金余额分别为0、0、5,000万元和30,000万元，占资产总额比例分别为0、0、0.12%和0.63%。2016年末及2017年9月末，拆出资金余额均系公司通过全国银行间同业拆借中心向非关联银行机构短期(30天以内)拆出资金所形成的余额。截至本招股说明书签署日，2017年9月末的拆出资金已结清本息。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下未来公司在资产管理方面的规划

　　答 江苏租赁熊先根：您好!未来，公司将加强资产管理体系建设，建立成熟的存量资产管理模式、方法、流程、工具，明确岗位职责，实现存量资产风险及时预警，信息传递畅通，风险处置反应快速;同时公司将开发适应资产管理需要的信息系统，利用报表数据分析，提高管理效率和决策水平;此外，公司还将持续优化发展资产管理组织人员建设。谢谢!

　　问 投资者：请简单介绍下公司监事会的构成和任期情况

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司监事会由6名监事构成，其中江苏交通控股提名监事两名，南京银行提名监事一名，广靖锡澄提名监事一名，职工监事两名，任期三年，由2017年11月起至2020年11月止。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的应收利息

　　答 江苏租赁张春彪：2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司应收利息余额分别为16,140.26万元、17,534.86万元、26,235.88万元和32,480.96万元，占资产总额比例分别为0.61%、0.54%、0.63%和0.69%。应收利息主要系公司实际利率法确认租息收入与承租人租金支付进度差异所产生。报告期内，随着公司业务规模的不断扩大，应收利息也逐年增加。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下注册会计师对内部控制的鉴证意见

　　答 江苏租赁周柏青：您好!普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)为本公司出具了《内部控制审核报告》(普华永道中天特审字(2017)第2409号)，其结论意见如下：“我们认为，贵公司于2017年9月30日按照《企业内部控制基本规范》在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。”谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的银行存款

　　答 江苏租赁张春彪：您好!2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，本公司银行存款分别为33,653.41万元、52,113.25万元、35,005.93万元和44,730.50万元。上述银行存款均为本公司存放于境内银行的款项，且该等款项的使用不受银行的限制。谢谢!

　　问 投资者：请问公司本次募集资金运用是否会对公司在同业竞争和独立性方面产生不利影响?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!本次募集资金将全部用于补充本公司资本金，发展本公司主营业务。本次募集资金的运用不会产生同业竞争。

　　本次募集资金将全部用于补充本公司资本金，本公司独立从事融资租赁业务，本次募集资金运用不影响本公司的业务独立性。

　　本公司拥有独立完整的资产结构，本次募集资金运用不影响本公司的资产独立性。

　　本公司拥有独立于股东单位或其他关联方的员工，本公司财务人员未在主要股东及其控制的其他企业中兼职。本次募集资金运用不影响本公司的人员独立性。

　　本公司已按照《公司法》等法律、法规及《公司章程》的有关规定要求，建立了股东大会、董事会、监事会和管理层的组织机构体系。本次募集资金运用不影响本公司的机构独立性。

　　本公司建立了独立的财务部门、独立的会计核算体系和财务管理制度。本公司根据有关会计制度的要求，独立进行财务决策。本次募集资金运用不影响本公司的财务独立性。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司应收融资租赁款的不良率情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，发行人不良率分别为0.62%、0.86%、0.96%和0.92%，报告期内，发行人不良率均未超过1%，整体保持在较低水平。谢谢!

　　问 投资者：请问公司本次募集资金项目的可行性如何?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!本次募集资金金额和运用与本公司现有经营规模、财务状况、技术水平和管理能力是相适应的。

　　首先，截至2017年9月30日，本公司总资产为473.79亿元，净资产为60.69亿元，营业收入为15.09亿元，净利润为8.67亿元;截至2016年12月31日，本公司总资产为417.85亿元，净资产为53.90亿元，营业收入为18.06亿元，净利润为8.24亿元。公司盈利情况良好，资产质量较高，各项财务指标和监管指标均符合监管部门的相关规定，本次募集资金到位后，将进一步增加本公司的资金实力，募集资金数额和运用与公司现有经营规模、财务状况相适应。

　　其次，公司一直专注于融资租赁业务的发展，积累了丰富的行业经验和拥有健全的内部控制体系，建立并不断完善风险管理体系，针对面临的信用风险、流动性风险、合规风险和操作风险等制定了相关的管理政策和业务操作指引，将风险管理融合在各个业务流程和岗位职能中。因此，本次募集资金数额和运用与公司的技术水平和风险管理能力相适应。

　　公司董事会认为，募集资金用途是可行的，符合公司发展需求，将有效增强公司综合竞争力，具有较好的市场前景和盈利能力，能够有效防范经营风险，提高募集资金使用效益。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司应收融资租赁款的逾期情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，发行人逾期率分别为4.05%、2.91%、1.42%和0.94%，逾期率逐年下降。报告期内，公司逾期率逐年下降，主要系两方面原因所致：一方面公司严格执行各项内部风险管理制度要求，对于存量资产强化逾期管理加强催收力度，减少存量资产的逾期金额;另一方面对于增量资产坚持审核标准不放松，新增资产总体质量较高，逾期率较低，从存量和增量两方面入手，推动逾期率不断下降。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司报告期内的整体经营情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!报告期内，公司2015年营业收入较2014年增加26,877.34万元，增幅25.46%，2016年营业收入较2015年增加48,103.80万元，增幅36.32%，2014年—2016年营业收入年均复合增长率达到30.77%。营业收入的增长主要是由利息收入以及手续费收入等所构成的租赁业务收入的增长所推动的。谢谢!

　　问 投资者：通过此次IPO，公司是否会发展得更好?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!此次IPO将进一步增强公司实力和竞争力，将进一步促进公司长期稳定发展。同时我们将时刻牢记以股东利益最大化为基本的经营方针，通过技术进步、管理创新、成本控制等措施，提高竞争实力，保持稳定增长，向股东提供合理的投资回报。谢谢!

　　问 投资者：请按行业介绍下公司收入的分布情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!报告期内，根据公司对宏观经济形势的研判，公司租赁业务收入主要集中在卫生、水利等受经济周期影响较小的行业，制造业对公司的收入贡献显著降低，与公司应收融资租赁款的行业分布变动情况基本一致。谢谢!

　　问 投资者：请按客户类型介绍下公司收入的分布情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!公司客户以中小型客户为主。2014年、2015年、2016年和2017年1-9月，公司对中小型客户租赁业务收入占比分别为85.79%、86.75%、88.37%和87.42%。谢谢!

　　问 投资者9：请介绍一下公司资本管理的主要情况

　　答 江苏租赁张义勤：您好!报告期内，发行人严格执行银监部门对资本管理的相关规定。2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司资本充足率分别为15.21%、14.48%、12.35%和11.69%，一级资本充足率分别为14.14%、13.32%、11.26%和10.66%，核心一级资本充足率分别为14.14%、13.32%、11.26%和10.66%。报告期内，公司符合监管部门在资本管理方面的监管要求。报告期内，公司符合监管部门在资本管理方面的监管要求。谢谢!

　　问 投资者：有些首发的公司一发行就改变了募集资金投向，贵公司怎么看待这一问题?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司上市后，将严格执行募集资金使用计划。我们将竭尽全力，用好募集资金，使企业今后更有发展的空间和后劲。谢谢!

　　问 投资者：请按业务模式介绍下公司收入的分布情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!公司业务以回租业务为主。2014年、2015年、2016年和2017年1-9月，公司租赁业务收入中回租业务占比分别为93.17%、96.84%、97.87%和96.61%。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司业务方面是否具有独立性

　　答 华泰联合王天红：您好!江苏金租独立从事《企业法人营业执照》和《金融许可证》核准的经营范围内的业务，具有独立完整的经营系统，业务运营不受股东单位的控制，能够独立面向市场参与竞争。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司的内部控制情况

　　答 江苏租赁张义勤：您好!本公司按照《中华人民共和国公司法》、《金融租赁公司管理办法》、《企业内部控制配套指引》、《企业内部控制基本规范》等法律法规的要求，根据公司管理工作的需要，建立了内部控制体系，制定了一系列管理制度，并且在公司经营活动的各个环节落实这些制度。

　　本公司对内部控制有效性做出了认定，本公司已按照企业内部控制规范体系和相关规定的要求在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。

　　普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)也为本公司出具了《内部控制审核报告》，认为公司于2017年9月30日按照《企业内部控制基本规范》在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。谢谢!

　　问 投资者：请问公司是否存在工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股或股东超过二百人的情况?

　　答 江苏租赁周柏青：截至本招股说明书签署日，公司不存在职工直接或间接持股的情况，也不存在工会、职工持股会、信托及委托持股等情况。谢谢!

　　问 投资者：请按行业介绍下公司应收融资租赁款的分布情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!根据对国家经济状况的分析及对未来经济走势的预判，公司自报告期期初起，即制定了“调结构、控风险”的基本思路，在稳步开展医疗卫生、教育等行业租赁业务的同时，积极拓展并增加公司在水利、环境与公共设施管理业等受经济周期影响较小的行业的业务规模，并逐步降低公司在制造业等受经济周期影响较大的行业的业务规模以控制风险。截至2017年9月末，公司应收融资租赁款总额在水利环境设施领域的比例为41.97%，在医疗领域比例为36.32%。谢谢!

　　问 投资者：请问公司领导对于公司股票的股价走势关心吗如果股价偏离公司价值，公司会采取措施吗

　　答 江苏租赁周柏青：您好!为保护投资者利益，我们会持续关注公司的股票走势。我们也相信不断走向成熟的中国证券市场会给优秀的公司一个合理的价格定位。谢谢!

　　问 投资者：请问公司报告期内总体资产状况如何?

　　答 江苏租赁张春彪：您好!报告期内，公司资产规模呈快速增长态势，2014年至2017年9月末，公司资产总额增长77.80%。在公司资产构成中，以应收融资租赁款为主，2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，应收融资租赁款净额占资产合计比例分别为95.47%、95.55%、96.19%和95.31%。谢谢!

　　问 投资者：请问公司财务报表的编制基础是什么?

　　答 江苏租赁张春彪：您好!公司财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则——基本准则》、各项具体会计准则及相关规定、以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》的披露规定编制。公司财务报表以持续经营为基础编制。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的借款情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司借款余额分别为277,545.30万元、260,005.10万元、219,525.00万元和419,355.72万元，占负债总额比例分别为12.27%、9.25%、6.03%和10.15%。谢谢!

　　问 投资者：请问董事长，作为企业的一把手，您是否会虚心地听取下属的意见?

　　答 江苏租赁熊先根：作为一个公司的主要领导，应当虚心地听取下属的意见，中国有句古话，“兼听则明，偏听则暗”，企业发展是公司每个成员共同的责任，因此我会虚心听取每一个员工的意见和建议。谢谢!

　　问 投资者：请问行业是否具有周期性?

　　答 江苏租赁张义勤：由于我国租赁渗透率仍处于较低水平，近年来融资租赁行业高速发展，未呈现出明显的周期性。但是宏观经济的波动会影响融资租赁行业下游行业的融资需求，以及融资租赁公司面临的信用风险等，因此融资租赁行业会受到宏观经济的影响而具有一定的周期性特征。谢谢!

　　问 投资者：请问公司本次募集资金项目是否具有必要性和合理性?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司本次募集资金项目的必要性和合理性情况如下：

　　第一、本次募集资金项目满足监管部门资本充足率要求及资本规划

　　2013年1月1日，《商业银行资本管理办法(试行)》正式实施后，对各类资本的合格标准和计量要求进行了更为严格审慎的规定，对包括金融租赁公司在内的金融机构的资本监管要求进一步加强。根据《商业银行资本管理办法(试行)》，至2018年末，公司核心一级资本充足率不得低于7.5%，一级资本充足率不得低于8.5%，资本充足率不得低于10.5%。

　　报告期内，公司总资产和营业收入规模均呈快速增长态势，2014年至2016年，公司资产总额由266.48亿元增加至417.85亿元，年均复合增长率为25.22%;营业收入由10.56亿元增加至18.06亿元，年均复合增长率达到30.77%。然而，公司资本充足率等相关指标呈逐年下降趋势，2014年至2017年9月末公司资本充足率由15.21%下降至11.69%，核心一级资本充足率由14.14%下降至10.66%。未来，随着业务规模的不断拓展，公司对资本的需求将进一步增强。

　　第二、本次募集资金项目能够增强公司的资本实力，提高风险抵御能力

　　融资租赁行业普遍存在“短融长投”的流动性风险。虽然公司已经积极开拓金融债、资产证券化、融资项目信托计划等长期资金解决流动性错配的问题，但包括短期借款、同业拆借和同业借款等在内的短期资金仍然是公司目前最主要的资金来源，导致公司在经营规模日益扩大的同时，面临的流动性风险也有所增加。因此，本次募集资金的到位后将显著增强公司的资本实力，进一步拓宽公司长期融资渠道，改善公司的资金供应状况，提高流动性风险的抵御能力。

　　第三、本次募集资金项目能够更好地满足促进实体经济特别是中小型客户的发展。

　　在秉承“深入市场、差异营销，提供有别于银行贷款的差异化产品，多渠道化解中小企业融资难”的宗旨下，公司专注为中小型客户提供融资租赁综合解决方案。2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司中小型客户应收融资租赁款占应收融资租赁款总额的比例分别为86.90%、87.67%、89.08%和85.81%，对中小型客户的收入达到165,327.18万元、207,634.91万元、257,340.51万元和233,590.55万元，规模不断增加。通过专注于中小型客户，公司多年来在医疗等细分领域取得了较为明显的先发优势，推动总体资产规模、营业收入和利润水平稳步提升。未来，公司将进一步向全国范围以及进一步向医疗、农机等行业扩张，发挥多元化股东优势，结合国际、国内租赁实践经验，不断创新服务模式，持续提升核心竞争力，努力成为国内最佳中小机构融资租赁服务商。

　　随着我国经济结构调整步伐的不断加快，对金融机构支持实体经济的要求也不断提高，公司作为一家坚持“服务民生、服务中小”市场定位的融资租赁企业，为更好地开展业务经营、支持实体经济发展，公司有必要及时补充资本金，以保持业务增长和更好服务中小型客户成长的资金需求。

　　第四、本次募集资金投向与公司技术水平和管理能力相适应

　　公司一直专注于融资租赁业务的发展，公司治理不断完善，并积累了丰富的行业经验和拥有健全的内部控制体系。公司建立并不断完善风险管理体系，针对面临的信用风险、流动性风险、市场风险和操作风险等制定了相关的管理政策和业务操作指引，将风险管理融合在各个业务流程和岗位职能中。同时，公司还建立了风险应急预案，最大限度地预防和减少风险突发事件给其造成的损失。因此，本次募集资金的实施与公司的技术水平和风险管理能力相适应。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的拆入资金情况

　　答 江苏租赁张春彪：拆入资金系公司通过全国银行间同业拆借中心本币交易系统进行拆借及同业借款。公司系中国银监会监管下的金融租赁公司，根据中国银监会《金融租赁公司管理办法》关于金融租赁公司业务范围的规定，公司可以从事同业拆借和向金融机构借款等业务。2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司拆入资金余额分别为1,450,438万元、1,622,241.67万元、2,262,708.33万元和2,559,333.33万元，占负债总额比例分别为64.12%、57.72%、62.17%和61.95%，为公司负债最主要组成部分。报告期内，公司租赁业务快速增长，对资金的需求也大幅增加，导致拆入资金余额快速增加。谢谢!

　　问 投资者：请问公司是否建立了募集资金管理制度?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!为规范公司募集资金的管理，提高募集资金的使用效率，根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司证券发行管理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》、《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法(2013年修订)》、《上市公司监管指引第2号—上市公司募集资金管理和使用的监管要求》等有关法律、法规和中国证监会等有关规范性文件的要求，结合公司实际情况，公司制定了《江苏金融租赁股份有限公司募集资金管理制度》，并经2015年第一次临时股东大会审议通过。

　　本次募集资金到位之后，公司将严格按照相关法律、法规、规范性文件以及《募集资金管理制度》的规定，对募集资金的存储和使用进行严格监督和管理，确保募集资金按规范存储使用。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司关于规范关联交易的相关制度安排

　　答 华泰联合王天红：您好!为维护公司全体股东的利益，江苏租赁已依据有关法律、法规制定了《公司章程》、《关联交易决策规则》，在《公司章程》、《关联交易决策规则》中对关联交易做出严格规定，包括关联交易的回避表决制度、决策权限、决策程序等方面，以确保关联交易的公开、公允、合理。报告期内，公司的关联交易均按照《公司章程》和《关联交易决策规则》的规定履行了相应的内部审批程序。谢谢!

　　问 投资者：请问公司此次募集资金用途是否符合国家法律法规?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司主营业务为融资租赁业务。公司首次公开发行股票募集资金扣除发行费用后，全部用于充实本公司资本金。根据中国银监会江苏监管局于2015年12月31日出具了《关于江苏金融租赁股份有限公司首次公开发行境内人民币普通股(A股)并上市方案的批复》(苏银监复[2015]406号)，公司募集资金用途获得批准，符合相关法律法规的规定。

　　本次募集资金用于充实公司资本金，公司从事的融资租赁业务属于国家《产业结构调整指导目录》规定的“鼓励类”产业，符合国家产业政策;本次募集资金未投资于固定资产投资项目，不适用政府投资项目核准或备案管理以及环境保护、土地管理的法律、法规的规定。谢谢!

　　问 投资者：与2016年度相比，2017年1-9月公司租赁业务利差有所下降的原因是什么

　　答 江苏租赁张春彪：与2016年度相比，2017年1-9月公司租赁业务利差有所下降，主要系如下两个原因所致：第一、受融资租赁企业数量大幅增加、市场竞争不断加剧等因素的影响，公司租赁收益率有所降低;第二、2017年1-9月，受人民银行政策调控影响货币市场流动性逐步收紧，资金利率不断上升，导致公司2017年1-9月融资利率较2016年度有所上升。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下发行前公司其他股东情况

　　答 江苏租赁周柏青：本次发行前公司共有八名股东，分别为江苏交通控股有限公司、南京银行股份有限公司、江苏扬子大桥股份有限公司、江苏广靖锡澄高速公路有限责任公司、国际金融公司、堆龙荣诚企业管理有限责任公司、法巴租赁、苏州物资控股(集团)有限责任公司。

　　其中：

　　(1)南京银行成立于1996年2月6日，注册资本为84.82亿元，企业性质为股份有限公司，住所为江苏省南京市中山路288号，法定代表人为胡昇荣，主要从事商业银行业务，本次发行前持有公司26.86%的股份;

　　(2)扬子大桥成立于1992年12月31日，注册资本为21.37亿元，企业性质为股份有限公司(非上市)，住所为南京市中山东路291号301室，法定代表人为饶建辉，为江苏交通控股有限公司的子公司，主要从事江阴长江公路大桥及其它交通基础设施的维护管理和经营等业务，本次发行前持有公司12.45%的股份;

　　(3)广靖锡澄成立于1997年9月16日，注册资本为25亿元，企业性质为有限责任公司，住所为南京市栖霞区仙林大道6号，法定代表人为徐泽敏，为江苏交通控股有限公司的子公司，主要从事高速公路建设、管理、养护及收费等业务，本次发行前持有公司9.97%的股份;

　　(4)国际金融公司是世界银行集团的成员之一，成立于1956年，总部设于美国哥伦比亚特区华盛顿，是一家根据其成员国(含中国)订立的Articles of Agreement《国际金融公司协定》成立的国际组织，本次发行前持有公司8.52%的股份;

　　(5)堆龙荣诚成立于2011年1月30日，注册资本为3.3亿元，企业性质为有限责任公司，住所为西藏自治区拉萨市堆龙德庆区乃琼镇色玛村企业创业创新基地1-9号，法定代表人为樊扬，主要从事产业投资及管理相关业务，本次发行前持有公司8.27%的股份;

　　(6)法巴租赁成立于1963年3月21日，现其法人注册登记编号为楠泰尔工商管理注册编号632017513，注册地址为92000楠泰尔市波特路12号，注册资本为2.85亿欧元，法定代表人为Charlotte Dennery，是法国巴黎银行集团股份有限公司专业从事租赁业务的子公司，本次发行前持有公司6.50%的股份;

　　(7)苏州物资成立于1996年4月30日，注册资本为1.55亿元，企业性质为有限责任公司(法人独资)，住所为苏州市道前街170号，法定代表人为陈利民，主要从事授权范围内的资产经营管理，本次发行前持有公司0.16%的股份。谢谢!

　　问 投资者：请问和同行业可比公司平均水平相比，公司主营业务毛利率处于什么水平?

　　答 江苏租赁张春彪：报告期内，与同行业可比公司相比，公司报告期内主营业务毛利率的波动趋势与同行业可比公司的变动趋势基本一致。同时，由于公司主要面向中小型客户，具有较强的议价能力，因此报告期内公司主营业务毛利率高于同行业可比公司平均水平。谢谢!

　　问 投资者：在江苏租赁发展过程中，谁做的努力和贡献最多?

　　答 江苏租赁周柏青：您好!公司能发展到今天的规模，和公司员工们的辛勤劳动十分不开的，大家的汗水造就了公司今天的良好业绩。当然也离不开中介机构以及广大投资者的支持。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司投资活动产生的现金流量

　　答 江苏租赁张春彪：2014年、2015年、2016年和2017年1-9月，公司投资活动产生的现金流量净额分别为-18,751.51万元、-673.98万元、-6,717.84万元和-6,552.52万元，2014年至2017年1-9月公司为购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金分别为18,751.51万元、674.16万元、3,694.37万元和8,665.21万元，主要系公司为在建工程支付的相关款项。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的融资模式?

　　答 江苏租赁张义勤：您好，公司的融资主要由金融同业部负责。金融同业部根据资金需求制定融资计划并进行资金管理。公司通过银行借款、同业拆入资金、金融债、资产证券化等多种渠道筹措资金，通过积极主动的管理，不断优化融资结构，控制融资成本，降低流动性风险。同时，借助此次IPO，公司登陆资本市场，能够通过股权融资的方式筹集资金。

　　问 投资者：请介绍下报告期内公司业务及管理费情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!公司业务及管理费主要包括职工薪酬、业务费用，2014年、2015年、2016年和2017年1-9月，公司职工薪酬和业务费用占公司业务及管理费用的比重分别为83.92%、84.04%、87.31%和82.44%。报告期内，公司业务及管理费的增长主要由职工薪酬增长所推动。随着人员规模的扩大，以及为保持公司薪酬的市场竞争力而对员工薪酬水平的调整，导致公司职工薪酬费用逐年增加。根据《江苏省国资委关于同意江苏交通控股所属金融租赁公司薪酬制度改革的批复》(苏国资复[2016]109号)，为积极应对市场竞争形势，2016年11月经公司第一届董事会第十一次会议审议通过，公司进一步深化薪酬制度市场化改革，以实现收入情况为基础确定工资总额，同时以绩效考核为导向约束内部分配。受此影响，2016年度，公司职工薪酬较2015年度有较大幅度的增加，有利于保持公司对人才的吸引力和持续发展能力。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司风险管理主要覆盖哪些方面

　　答 江苏租赁张义勤：您好!本公司根据监管部门的要求，建立了风险管理制度体系，覆盖了信用风险管理、流动性风险管理、市场风险管理、操作风险管理以及资本管理等方方面面。

　　问 投资者：股票发行上市的发行对象，发行方式

　　答 华泰联合王天红：您好!本次发行对象为符合资格的询价对象和在证券交易所开户的境内自然人、法人等投资者(国家法律、法规禁止购买者除外)，发行方式采用网下向询价对象询价配售和网上申购发行相结合的方式。谢谢关注!

　　问 投资者：请介绍一下公司信用风险管理的主要情况

　　答 江苏租赁张义勤：您好!本公司的信用风险是指承租人或交易对手方无法履行到期合同约定的义务或承诺的风险。信用风险是公司面临的主要风险。

　　为加强对客户信用风险的总量控制，提高决策效率，公司建立了系统的业务操作指引，对包括租赁项目调查和申报、租赁审查审批、融资租赁款发放、租后监控和不良应收融资租赁款管理等环节的融资租赁业务全流程实行规范化管理。此外，公司还通过五级分类风险评级体系、信用风险管理相关政策制度和流程、租赁业务信息系统、租赁业务投向管理和租赁资产结构优化，及时有效识别、监控和管理本公司各环节潜在的信用风险。

　　其中：对于资产风险分类管理，公司参照中国银监会颁布的《非银行金融机构资产风险分类指导原则(试行)》、《贷款风险分类指引》、《小企业贷款风险分类办法(试行)》等规定制定了发行人《资产风险分类管理办法》，对应收融资租赁款采取“以户为单位，逐笔认定”的方式进行风险分类，包括正常、关注、次级、可疑和损失五类。公司以按时足额收回的可能性为核心，在逾期情况的基础上，综合考虑承租人的履约能力、租赁物保值性及变现能力、担保及抵质押物情况、诉讼保全(如有)等因素，对各项资产评定分类级次。

　　公司对资产风险分类的内控流程包括分类发起、分类确认、分类复核、分类认定四个阶段。其中分类发起阶段是指客户经理每季度对承租人进行初步分类，并对还款情况、客户经营情况、行业风险、分类理由等做必要的解释;分类确认阶段是指客户经理所属部门经理对初步分类结果进行确认;分类复核阶段是指风险管理部对业务部门初步分类结果复核;分类认定阶段是指公司管理层对融资租赁资产的分类做出最终认定。为确保资产分类的准确性，公司审计部每年至少对资产分类政策、程序的执行、信息披露的情况进行两次内部审计。

　　问 投资者：请简要介绍下此次发行的情况

　　答 华泰联合王天红：您好!江苏租赁本次拟发行不超过63,999.97万股人民币普通股(A股)，均为公开发行的新股，本次发行中发行人股东不公开发售其所持江苏租赁股份。募集资金总额将根据询价后确定的每股发行价格乘以发行股数确定。谢谢!

　　问 投资者：请问上市公司与非上市公司最大的区别是什么?

　　答 江苏租赁熊先根：上市公司是面向公众的公司，内部控制更透明、有效、完善。上市公司向社会公众募集资金，必须承担向公众投资者进行信息披露的义务。因为本着对投资者负责任的态度，也会促进我们的经营管理团队努力提高自身能力，和制度完善。谢谢!

　　问 投资者：请问股东利益、客户利益、员工利益，三者谁更重要? 公司如何对待

　　答 江苏租赁周柏青：您好!股东是企业的灵魂，客户是企业发展的生命，员工是企业发展的源泉，三者利益从根本上而言是一致的，也是公司不断超越与发展的目标所在。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下本次公开发行股票对公司的影响

　　答 江苏租赁张春彪：您好!首先，公司业务的进一步扩张，需要有充足的资金支持。虽然公司已经积极开拓金融债、资产证券化等长期资金来源，但短期资金如短期借款、同业拆借和同业借款等仍然是公司目前的最主要的资金来源，导致公司在经营规模日益扩大的同时，面临的流动性风险也有所增加。因此，公司拟通过本次公开发行股票募集资金，增强公司的资本实力，借助资本市场进一步拓宽公司长期融资来源，改善公司的资金供应状况，缓解公司的流动性风险。

　　其次，本次公开发行股票募集资金后，公司注册资本和净资产规模将有较大幅度的提升，有利于改善各项监管指标，显著增强公司防范和抵御财务风险的能力。

　　第三、本次公开发行股票募集资金后，短期内由于净资产迅速增加，而募集资金项目尚未产生效益，将会使公司的净资产收益率在短期内有所降低。但从中长期来看，本次公开发行股票募集资金会增强公司的资本实力，有利于公司进一步拓展业务，也有利于提升公司的信用评级水平并降低融资成本，有利于公司盈利能力的提升。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司流动性风险管理的主要情况

　　答 江苏租赁张义勤：首先，本公司建立了流动性风险管理体系。本公司流动性风险管理遵循“统一领导，分级负责”的原则，由流动性风险管理领导小组统一领导，财务部和金融同业部具体负责流动性风险管理的防范和处理工作。目前，公司流动性风险管理体系主要分为日常流动性管理体系与流动性风险应急管理体系。

　　其中(1)在日常流动性管理方面，金融同业部是公司流动性风险管理的日常操作部门，具体负责落实流动性管理的相关政策，管理公司日常流动性风险的头寸，定期开展流动性风险的监测分析和压力测试，对公司流动性进行预测、筹集和调度，拟定流动性风险应急预案等。各业务部门是公司流动性风险管理的参与部门，主要负责定期向金融同业部报送资金投放计划;(2)流动性风险应急管理方面，流动性风险应急处理领导小组由总经理牵头成立，主要负责本公司流动性风险应急预案的建设和维护;统一指挥和部署本公司流动性风险突发事件的处理工作;向董事会和监事会报告流动性风险应急处理工作的进展情况，并及时将处理结果向相关部门反馈;以及在流动性风险应急预案启动后，协调相关部门开展监管联络和外部信息披露工作等。

　　同时，对于可能存在的流动性风险突发事件，公司也制定了相应的应急处理预案。当公司出现重大流动性风险突发事件时，公司流动性风险应急处理领导小组将根据事件的影响程度和范围，采取以下一种或几种措施：1、提高融资利率，增加商业银行借款的可获得性;2、在同业拆借市场开展拆借融资;3、在公司内部主动控制资产业务的开展，压缩资产规模;4、对于自然灾害，积极开展综合处理，妥善安排灾后自救。谢谢!

　　问 投资者：请问公司更看重机构投资者还是中小投资者

　　答 江苏租赁周柏青：您好!无论机构投资者还是中小投资者，只要投资公司就都是我们的股东，我们要对全体股东负责。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的筹资活动产生的现金流量

　　答 江苏租赁张春彪：2014年、2015年、2016年和2017年1-9月，公司筹资活动产生的现金流量净额分别为160,968.47万元、-44,429.95万元、132,611.32万元和-60,273.76万元。2014年、2015年、2016年和2017年1-9月，公司筹资活动现金流入分别为178,218.47万元、91,382.80万元、199,400.00万元和315,186.80万元，其中，2014年筹资活动现金流入系收到法巴租赁投资款28,218.47万元和发行金融债券收取的款项150,000万元，2015年筹资活动现金流入系发行资产支持证券收取的款项91,382.80万元，2016年筹资活动现金流入系发行金融债收取的款项199,400.00万元，2017年1-9月筹资活动现金流入主要系发行债券收取的款项315,186.80万元。2014年、2015年、2016年和2017年1-9月，公司筹资活动现金流出分别为-17,250.00万元、-135,812.75万元、-66,788.68万元和-375,460.57万元，系分配股利向股东支付的现金，以及偿还债券本息所支付的现金。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司所处行业与上游行业的关联性?

　　答 江苏租赁张义勤：融资租赁行业的上游行业主要指融资渠道，以银行为主，并逐步拓宽到信托、保险等。融资租赁公司可以通过银行借款、同业拆借、金融债、融资租赁集合信托计划、资产证券化、保险公司项目资产支持计划等从银行、信托、保险等金融机构处筹措资金。资金实力雄厚、客户资质优秀、风险控制良好的融资租赁公司融资渠道更加多样化，也更容易控制融资成本。

　　问 投资者：如果别人把你们的股票炒上去，公司将怎么办?

　　答 江苏租赁熊先根：我们对公司的价值充满自信，但绝不参与炒做，我们将严格按照有关规定行事。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司所处行业与下游行业的关联性?

　　答 江苏租赁张义勤：融资租赁行业的下游行业覆盖了实体经济中的众多产业类别，包括工程机械、交通运输设备、公共服务设施、医疗设备、教育办公设备等。资金实力雄厚、风险管理流程规范、客户响应速度及时的融资租赁公司更容易吸引到优质的客户，也有利于融资租赁公司控制信用风险。

　　问 投资者：请问公司领导，您对上市公司投资者关系如何理解

　　答 江苏租赁周柏青：您好!上市公司投资者关系是指公司通过信息披露与交流，加强与投资者及潜在投资者之间的沟通，增进投资者对公司的了解和认同，提升公司治理水平，以实现公司整体利益最优化，并保护投资者合法权益。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下报告期内公司业务及管理费情况

　　答 江苏租赁张春彪：您好!公司业务及管理费主要包括职工薪酬、业务费用，2014年、2015年、2016年和2017年1-9月，公司职工薪酬和业务费用占公司业务及管理费用的比重分别为83.92%、84.04%、87.31%和82.44%。报告期内，公司业务及管理费的增长主要由职工薪酬增长所推动。随着人员规模的扩大，以及为保持公司薪酬的市场竞争力而对员工薪酬水平的调整，导致公司职工薪酬费用逐年增加。根据《江苏省国资委关于同意江苏交通控股所属金融租赁公司薪酬制度改革的批复》(苏国资复[2016]109号)，为积极应对市场竞争形势，2016年11月经公司第一届董事会第十一次会议审议通过，公司进一步深化薪酬制度市场化改革，以实现收入情况为基础确定工资总额，同时以绩效考核为导向约束内部分配。受此影响，2016年度，公司职工薪酬较2015年度有较大幅度的增加，有利于保持公司对人才的吸引力和持续发展能力。谢谢!

　　问 投资者：请问公司怎样保证信息披露的透明度

　　答 江苏租赁周柏青：您好!为保证信息披露的合规性，增强公司透明度，保护投资者利益，公司按国家有关法律法规和交易所规则及公司章程执行基本的信息披露制度。谢谢!

　　问 投资者：请问您认为一个成功的企业家最应具备哪些素质?

　　答 江苏租赁熊先根：我认为一个成功的企业家应该具备五种精神，敬业精神、竞争精神、实干精神、团队精神、学习精神等等。谢谢!

　　问 投资者：请简要介绍下本次发行的资金募集用途

　　答 华泰联合刘鹭：您好!募集资金扣除发行费用后，将全部用于补充资本金。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司应对目前流动性缺口的相关具体措施。

　　答 江苏租赁张义勤：您好!公司融资租赁业务合同期限一般都在三年以上，而融资租赁业务投放资金来源主要是拆入资金、短期借款等，因此公司1年以内的流动性净额为负数，存在一定的期限错配。对此公司采取了有针对性的流动性管理措施：

　　第一、公司通过流动性风险监管指标对流动性风险进行监测和管理，流动性风险监管指标以银监会非现场监管报表为准，包括30天流动比率、90天流动性缺口率、现金保障利息比率、现金保障负债比率比例，持续监控公司的流动性状况;

　　第二、2014年末、2015年末、2016年末和2017年9月末，公司于各银行总共未使用授信额度为161.22亿元、231.64亿元、434.34亿元和630.96亿元，公司目前尚未使用的授信额度足以覆盖短期流动性缺口;

　　第三、公司通过发行金融债券、资产证券化、引入保险资金等措施，解决流动性错配问题。2015年，公司发行了首单资产支持证券，并与平安资管合作开展融租赁项目资产支持计划等方式，引入长期资金，改善了公司的流动性状况。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下关联交易对公司的影响

　　答 华泰联合王天红：您好!报告期内，公司出于正常业务经营的需要存在关联交易，但上述关联交易占同类业务比例较低，对公司生产、经营独立性及资产完整性不构成重大影响。发行人在融资渠道方面能够独立于控股股东及其下属企业，不存在因依赖关联方而影响发行人的业务经营及持续发展的不利情形。对于关联交易，公司参照市场环境，按照一般商业条款和正常业务程序进行，定价原则与独立第三方交易一致。关联交易均按照《公司章程》和《关联交易决策规则》的规定，并履行《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》等规定的决策程序。上述关联交易不存在损害公司及其他非关联股东利益的情况，对公司的财务状况和经营成果不存在重大不利影响。谢谢!

　　问 投资者：请问本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺情况

　　答 华泰联合刘鹭：您好!首先，公司控股股东江苏交通控股，及其控制下的扬子大桥、广靖锡澄承诺：自发行人首次公开发行股票并上市之日起36个月内，不转让或者委托他人管理持有的发行人股份，也不由发行人回购该部分股份。发行人上市后6个月内如发行人股票连续20个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后6个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股份的上述锁定期限自动延长6个月。

　　其次，公司股东南京银行、国际金融公司、青岛融诚(现更名为堆龙荣诚)、法巴租赁及苏州物资承诺：自发行人首次公开发行股票并上市之日起12个月内，不转让或者委托他人管理本公司持有的发行人股份，也不由发行人回购该部分股份。

　　此外，除上述承诺事项外，本次公开发行前持股5%以上股东、董事、监事、高级管理人员的相关减持行为还将严格遵守《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》、《上海证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》等相关法律、法规、规范性文件的规定。谢谢!

　　问 投资者：江苏租赁能实现未来的目标吗?董事长对此有多大信心?

　　答 江苏租赁熊先根：江苏租赁的未来都是经过深思熟虑后规划的,不保守,不激进,适合我们的成长速度和发展规模,可以说是稳中求进的战略,所以我们对于企业成功实现未来目标十分有信心。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司市场风险管理的主要情况

　　答 江苏租赁张义勤：本公司面临的市场风险主要为利率风险。利率风险主要源自于公司资产负债利率重定价期限错配及市场利率变动。公司对利率敏感资产负债的重定价期限缺口实施定期监控，对利率风险进行管理。

　　由于市场利率的波动，公司的利差可能增加，也可能因无法预计的变动而减少甚至产生亏损。公司目前通过敏感度分析来评估公司所承受的利率风险，即定期计算一定时期内到期或需要重新定价的生息资产与付息负债两者的差额缺口，并利用缺口数据进行基准利率、市场利率和汇率变化情况下的敏感性分析。公司对敏感性分析建立了上报制度，定期敏感性分析结果定期上报管理层。

　　问 投资者：江苏租赁是否对成为一家公众公司做好了充足准备?

　　答 江苏租赁熊先根：是的，我们无论是在内部控制，还是外部信息披露等等方面，均已用一家合格上市公司的标准来要求自己，我们做好了充足准备。谢谢!

　　问 投资者：参与本次发行的中介机构有哪些

　　答 华泰联合刘鹭：您好!本次发行保荐机构及主承销商为华泰联合证券，会计师普华永道中天，律师为江苏世纪同仁。谢谢!