路演嘉宾： 无锡威唐工业技术股份有限公司 董事长、总经理---张锡亮 先生 在回答网上投资者提问

　　路演嘉宾： 无锡威唐工业技术股份有限公司 董事会秘书、财务总监---张一峰 先生 在回答网上投资者提问

　　路演嘉宾： 国金证券股份有限公司 投资银行部执行总经理、保荐代表人---李维嘉 女士 在回答网上投资者提问

　　路演嘉宾： 国金证券股份有限公司 投资银行部董事总经理、保荐代表人---王 可 先生 在回答网上投资者提问

　　威唐工业首次公开发行股票并在创业板上市网上路演现场图片

　　投资者：请问公司具备哪些技术优势?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!公司具有行业领先的研发能力，目前已形成从前期工艺流程设计分析、冲压工艺模拟分析、到后期的模具设计制造的完整技术工艺。这些技术工艺可有效缩短模具制造的周期，有效控制整体的生产成本，提高模具产品的精度。公司的技术优势主要体现在以下几个方面： ①创新应用能力优势 公司不断进行技术创新，对传统的模具制造工艺进行改善，降低成本，缩短开发周期，拥有较强的创新应用能力。如随着汽车轻量化趋势在全球范围内推进，公司在金属材料如强度板，双向板，超高强度板，焊接钢板，不等料厚钢板，铝镁合金板，铝板等新兴材料领域率先创新，成功对1,000兆帕的材料进行冷冲压成形，并成功应用于公司模具产品中。 ②模具开发设计优势公司自成立以来一直牢牢把握行业发展趋势，建立了一套完善的研发体系以及快速将创新技术转化为实际生产力的生产模式。目前公司使用仿真手段对冲压件的回弹变形进行准确预测，进而获得模具型面的回弹补偿量，有效控制了模具型面的回弹，满足了具有复杂曲面、且精度要求高的冲压件的生产要求，实现型面偏差0.015mm以内的关键技术指标。公司还具备较强的同步研发设计能力，在零部件生产商新产品开发设计阶段，公司研发设计团队已经能够同步参与，提升了公司模具产品用户体验，使其能够更好地应用于客户未来的生产制造中。 ③高精度制造技术优势 公司具有较高技术运用水平，拥有国内外先进的生产设备，如五轴数控加工中心、五轴镭射切割机、白光测量扫描仪等，结合前期研发成果，其产出的产品加工精度能确保在±0.01mm范围以内，可满足客户对不同类型产品精度的要求。 谢谢!

　　投资者：请介绍下海外客户的采购重心逐步由国外向国内转移的情况?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!汽车冲压模具行业是一个技术、资金相对密集的行业，同时也是人才、劳动力密集的行业。尽管海外汽车冲压模具市场需求巨大，但是受到人力成本居高不下的影响，其冲压模具产业呈现逐渐萎缩的态势。随着我国冲压模具产业工艺装备水平、设计水平及制造水平的不断提升，国内部分高端汽车冲压模具厂商的产品的质量已经能够达到发达国家的产品指标;同时，我国平均劳动力成本仍然相对偏低，国产冲压模具产品性价比优势明显。综上，未来国外零部件厂商出于整体生产成本考虑，其冲压模具的采购重心将进一步由国外向国内转移，这为国内汽车冲压模具企业扩大生产规模、抢占国际市场提供了重要机遇。谢谢!

　　投资者：请问公司本次募集资金运用对实现业务发展规划的作用?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!本次募集资金的到位及其运用将有力地保证募集资金投资项目的顺利实施。募集资金投资项目投产后将大幅增加公司的营业收入，改善公司的盈利指标，并壮大公司的资产规模和资本实力。随着公司资本实力的增强和研发投入的增加，公司研发能力也将进一步增强。同时，本次公开发行将进一步扩充公司的融资渠道，有利于公司未来业务的进一步拓展;而公开发行上市也将有利于提高公司的知名度和市场影响力，有利于公司业务的市场拓展、优秀人才的引进，公司的综合竞争力将得到有效提升。谢谢!

　　投资者：请介绍下行业的技术水平及特点?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!模具制造是涉及金属锻造、数控加工、冲压设计等多个领域的现代工业制造行业，产业链延伸广。同时，模具制造也涉及到数字化设计、材料科学、工业设计科学等基础学科。因此，技术、经验水平不同的企业能够设计出的模具在型面复杂程度、可靠性、精度和设计周期等方面存在较大的差异。行业内企业在技术研发和工艺升级改造方面投入持续增加，企业装备水平和技术实力都有了很大提高，例如CAD/CAM设计技术已经普遍被采用;多工位级进冲压技术已经得到了较好的推广;CAE、CAPP、PLM、ERP等数字集成技术已经在一部分企业开始使用;高速加工技术、快速成型技术、超精密加工技术、并行工程、逆向工程，虚拟制造已经在一些重点骨干企业开始运用。从加工工艺上来说，多轴高速加工成为模具加工的主要手段，提高精度的同时大大缩短了模具制造周期。总体而言，冲压模具行业的技术水平、制造精度、使用寿命和设计周期等方面均有明显进步，部分模具产品的总体性能指标已经达到国际先进水平。谢谢!

　　投资者：能否介绍一下威唐工业证券法务部的基本职责?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!负责证券市场的政策研究、资本市场分析、证券信息收集等工作;负责股权管理、信息披露等工作;负责公司各种形式对外投资活动的管理，对拟投资企业或项目进行前期的调查、分析，并在投资获准后协助实施;负责公司合规事宜的办理及审核。谢谢!

　　投资者：请介绍一下威唐工业近三年的短期借款情况。

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!报告期各期末，公司短期借款余额分别为2,517.45万元、1,740.00万元、1,500.00万元和2,000.00万元，占负债总额的比例分别为21.47%、14.55%、11.19%和14.12%。2015年末短期借款减少幅度较大，系公司偿还了部分到期的银行借款所致。报告期内，公司借款用途主要为业务扩张补充流动资金。谢谢!

　　投资者：请问公司所处行业存在哪些进入壁垒?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!汽车零部件产业是汽车工业发展的基础，是汽车工业的重要组成部分。随着世界经济全球化、市场一体化的发展，汽车零部件在汽车产业中的地位越来越重要。整车的零部件数量大约为3万个，按功能通常可分为汽车发动机系统零部件、汽车车身系统零部件、底盘系统零部件、电气电子设备和通用件等几个大类。按照材质分类，可分为金属零部件和非金属零部件，其中金属零部件占比约为60%-70%，非金属零部件占比约30%-40%。 汽车冲压件，主要是指通过压力机和冲压模具对金属材料施加外力，使之产生塑性变形或分离，从而获得所需形状和尺寸的工件，广泛应用于汽车覆盖件、白车身系统、座椅系统、仪表系统及排气系统等部件，汽车车身的金属件几乎全部为冲压件。谢谢!

　　投资者：请问威唐工业非经常性损益的主要内容?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!近三年非经常性损益占归属于母公司所有者净利润的比例分别为2.73%、-3.64%、5.23%。报告期内，公司非经常性损益占净利润的比例较低，对公司的经营成果均不存在重大影响;公司的经营利润不存在依赖非经常性损益的状况。谢谢!

　　投资者：行业协会的主要职能是什么?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!参与国家标准、行业标准的制定和修订工作，参与本行业有关法律、法规及规章等文件的制定工作;受政府委托开展行业质量检验和评价以及产品认证、质量管理、监督工作;健全行业规范，加强行业自律等。谢谢!

　　投资者：能否介绍一下当前汽车升级换代周期缩短的情况?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!随着全球市场需求的不断变化，汽车生产厂商为保持原有品牌的影响力，会选择升级换代来吸引消费者，因此市场新车型投放频率越来越快，开发周期越来越短，其中全新车型开发周期已由原来的4年左右缩短到1-3年，改款车型由原来的6-24个月缩短至4-15个月。谢谢!

　　投资者：请问威唐工业存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法是什么?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值;需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值;资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。谢谢!

　　投资者：请介绍下汽车冲压件行业概况?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!汽车零部件产业是汽车工业发展的基础，是汽车工业的重要组成部分。随着世界经济全球化、市场一体化的发展，汽车零部件在汽车产业中的地位越来越重要。整车的零部件数量大约为3万个，按功能通常可分为汽车发动机系统零部件、汽车车身系统零部件、底盘系统零部件、电气电子设备和通用件等几个大类。按照材质分类，可分为金属零部件和非金属零部件，其中金属零部件占比约为60%-70%，非金属零部件占比约30%-40%。 汽车冲压件，主要是指通过压力机和冲压模具对金属材料施加外力，使之产生塑性变形或分离，从而获得所需形状和尺寸的工件，广泛应用于汽车覆盖件、白车身系统、座椅系统、仪表系统及排气系统等部件，汽车车身的金属件几乎全部为冲压件。谢谢!

　　投资者：威唐工业上市了，作为职工最关心的是啥时候能给我们提高工资福利?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!威唐工业上市，是我们全体员工共同的努力，使企业进入了一个崭新的发展阶段，迎来了威唐工业发展的新时代。对于公司每一位员工，我都充满着感激，因为正是大家共同的努力造就了公司的今天。公司会按照企业发展的长远计划制定相关规定，适时执行。祝你在公司的事业中不断进步发展，前途无量。谢谢!

　　投资者：请介绍一下公司对国外市场依存度较高的风险。

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!公司产品主要以出口为主，外销收入占同期主营业务收入比例为71.89%、76.32%、73.76%及79.37%。公司目前正积极开拓国内市场，但在未来一段时间对国外市场将依然存在较高的依存度。由于国际贸易局势的变化难以预测，随着全球化竞争逐渐激烈，不排除部分国家和地区为了保护本地区的经济态势，而采取贸易保护主义政策，打压我国相关产业。虽然目前公司主要出口国对冲压模具及冲压件产品不存在明显的贸易壁垒，但如未来贸易政策发生重大变化或出口国经济形势恶化，可能会直接影响到公司在这些市场的业务。谢谢!

　　投资者：上市后威唐工业将怎样尽可能减少股市风险，为广大投资者带来满意回报?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!本公司在本次发行并上市后，将遵循稳健的经营准则，按照招股说明书中披露的用途审慎运用募集资金，努力保持公司良好的资产质量和公司业绩的稳步增长。公司将严格按照《公司法》、《证券法》等法律法规的要求规范运作，并按照中国证监会和深圳证券交易所的有关规定及时、准确、完整地履行信息披露义务，为投资者的投资决策服务。谢谢!

　　投资者：请问公司是否存在产品质量不合格的情况?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!根据无锡市新吴区市场监督管理局于2017年4月19日向公司出具证明，自2014年1月1日起至今，威唐工业、威唐沃伦不存在因违反质量监督管理方面法律、法规和规章及其他相关规定而受到无锡市新吴区市场监督管理局处罚的情形。根据芜湖市质量技术监督局于2017年4月10日向芜湖威唐出具《证明》，芜湖威唐近三年来没有因违反产品质量和技术监督方面的法律法规而受到芜湖市质量技术监督局行政处罚。报告期内，公司不存在因产品质量问题引起的诉讼纠纷或行政处罚。谢谢!

　　如何看待国内资本市场实行保荐制?

　　国金证券 投资银行部执行总经理、保荐代表人李维嘉

　　您好!我国股票市场实行保荐制，可以推进股票发行制度的改革、提高证券公司的服务质量和上市公司信息披露质量，从而提高股票市场的整体质量。就此而言，实行保荐人制度有着积极重要的意义。谢谢!

　　投资者：请问公司募投项目研发中心建设项目实施的可行性有哪些?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好! (1)公司对行业技术发展方向的把握准确公司成立至今一直高度重视技术研发，深刻理解汽车冲压模具行业的技术特点和行业动态，能够把握该行业未来加工工艺、技术发展趋势以及下游客户对冲压模具产品的需求变化，有利于公司确立满足市场需求技术研究和产品开发方向，为项目顺利实施提供保障。 (2)研发成果的快速转换能力 公司一贯重视研发成果产业化能力建设，为了满足新工艺、技术在产品设计生产上的应用，已经建立起以市场为导向，以关键技术创新、集成和推动转化为核心的研发成果转化机制。公司在产品规划设计、模具测试、生产装配等环节均拥有大量经验丰富的技术人员，能够有效缩短产品的研发周期，新产品可以根据市场需求快速实现产业化，增强了公司应对市场变化的能力。谢谢!

　　投资者：请问本次发行的费用高吗?是谁承担呢?

　　国金证券 投资银行部执行总经理、保荐代表人李维嘉

　　您好!公司本次公开发行股票全部为发行新股，不存在转让老股的情形，因此发行费用全部由公司承担，相关信息已在招股说明书中披露。谢谢!

　　投资者：请问我们投资者在评估公司股票时，面临哪些风险?

　　国金证券 投资银行部执行总经理、保荐代表人李维嘉

　　您好!投资者在评估公司本次发行的股票时，应特别考虑下述各项风险因素：市场竞争风险、宏观经济周期变化及创业环境风险、行业监管及产业政策变化风险、人才流失风险、知识产权保护风险、具体业务的相关风险、公司经营业绩季节性波动的风险、商业模式变化及模式创新的风险、品牌受损风险、快速发展带来的管理风险、募集资金投资项目风险、发行后净资产收益率下降风险、实际控制人不当控制的风险。上述风险因素已在招股说明书中进行了披露，请您逐项仔细阅读。谢谢!

　　投资者：请问公司募投项目精密汽车冲压模具升级扩建项目的经济效益指标是?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!本项目建设期2年，项目第三年开始投产，生产负荷为50%，第4年及以后各年开始满负荷生产。在完全达产后，预计项目可实现年销售收入21,000.00万元，净利润4,499.34万元，项目整体税后内部收益率19.65%，税后静态投资回收期6.38年(含建设期)。谢谢!

　　投资者：请问公司现有技术条件是否会制约公司研发能力的提升?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!技术优势是公司最核心的竞争优势，是始终保持行业领先地位的重要保障。未来，模具行业将向着精细化、多功能化以及信息化方向发展，为了把握行业发展方向，保持行业领先地位，公司必须在技术、信息化等多个方面加大研发投入。只有掌握了这些关键技术，公司才能实现在模具制造行业保持领先的目标。公司技术距离国外先进水平尚存在差距，需进一步加强在研发方面的投入力度，提高自身研发能力。但目前而言，公司现有技术条件不会制约研发能力的提升，与目前的生产经营状况相符。谢谢!

　　投资者：请介绍一下行业产业链的发展情况?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!产业链逐步向下延伸，随着汽车冲压模具行业的快速发展，行业内企业数量不断增多，企业之间的竞争也随之加剧。各家企业之间的竞争已经不仅停留在冲压模具产品领域的设计、生产等方面。由于汽车冲压模具是下游客户生产制造的基础装备，模具生产企业一般对汽车冲压件产品的市场需求、工艺流程、销售渠道等有比较深入的了解。行业内，部分技术力量较强、产品水平和管理水平较高的企业，已经开始以模具为核心向下游产业链延伸，建立冲压件生产线，以自身设计开发的冲压模具为基础，向客户提供冲压件的加工、生产服务。谢谢!

　　投资者：请问是否存在贸易摩擦对产品进口的影响?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!公司产品出口主要集中在美国、加拿大、德国等制造业较为发达、技术先进的国家，这些国家冲压模具产品的技术含量和复杂程度都相对较高。受到人力成本因素的制约，从性价比的角度考虑，欧洲、北美等地区逐渐将部分低技术含量的冲压模具制造转移至人力成本较低的中国大陆、台湾、韩国及东南亚地区。因此，目前我国冲压模具出口中，除少数技术实力较强规模较大的企业外，大部分出口的冲压模具仍以中低端产品为主，与主要出口国家产品结构有一定互补性，尚未产生大规模贸易摩擦。谢谢!

　　请解释一下威唐工业单项金额重大的应收款项坏账准备的确认标准、计提方法。

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!公司将单项金额超过100万元人民币的应收款项认定为单项金额重大的应收款项。年末对单项金额重大的应收款项单独进行减值测试，如有客观证据表明其已发生减值，根据其预计未来现金流量现值低于其账面价值的差额，单独进行减值测试，确认减值损失，计入当期损益。对单项测试未减值单项金额重大的的应收款项，会同对单项金额非重大的应收款项，按类似的信用风险特征划分为若干组合，根据以前年度与之相同或相类似的、具有类似信用风险特征的应收账款组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定本年度各项组合计提坏账准备的比例。谢谢!

　　投资者：请介绍一下公司募投项目研发中心建设项目的环保情况?

　　威唐工业 董事长、总经理张锡亮

　　您好!该项目系研发性项目，在运行过程中产生的污染较少，主要是员工生活垃圾与少量固废，设备运行的噪声等。产生的固废将放置于指定位置，由协作单位回收处理。谢谢!

　　投资者：请问威唐工业确定对被投资单位具有控制、共同控制、重大影响的依据是什么?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!控制，是指拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响回报金额;重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。谢谢!

　　请介绍一下威唐工业确认销售商品收入需要满足的条件?

　　威唐工业 董事会秘书、财务总监张一峰

　　您好!销售商品收入在同时满足下列条件时予以确认：(1)将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方;(2)不再保留通常与所有权相联系的继续管理权，也不再对已售出的商品实施有效控制;(3)收入的金额能够可靠地计量;(4)相关的经济利益很可能流入;(5)相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量。谢谢!