网上路演嘉宾介绍：

山东元利科技股份有限公司 董事长 刘修华 先生与投资者交流

山东元利科技股份有限公司 总经理 秦国栋 先生与投资者交流

山东元利科技股份有限公司 财务总监 刘玉江 先生与投资者交流

山东元利科技股份有限公司 董事会秘书 冯国梁 先生与投资者交流

中泰证券股份有限公司 投行委济南投行部业务总监、保荐代表人 王飞 先生与投资者交流

中泰证券股份有限公司 投行委济南投行部副总裁 肖金伟 先生与投资者交流

元利科技 路演现场

  【网上路演交流内容剪辑】

　　问 投资者：请介绍一下未履行稳定公司股价措施的约束机制。

　　答 中泰证券王飞：在启动股价稳定措施的前提条件满足时，公司应在5个交易日内召开董事会会议，并公告即将采取的具体措施并履行后续法律程序。董事会不履行上述义务的，全体董事以上一年度薪酬为限对流通股股东承担赔偿责任。发行人未履行上述股价稳定义务的，以其承诺的最大回购金额为限对流通股股东承担赔偿责任。

　　若控股股东未履行或未完全履行上述稳定股价义务，则公司有权将与控股股东应增持公司股份的金额减去其当次增持计划已投入的资金后的金额相等金额的应付其的税后薪酬或现金分红予以暂扣，直至控股股东履行《山东元利科技股份有限公司关于首次公开发行股票并上市后三年内稳定股价预案》项下的增持义务及其他相关义务。

　　若公司董事(不包括独立董事)、高级管理人员未履行或未完全履行上述稳定股价义务，则公司有权将与该等董事和高级管理人员应增持公司股份的金额减去其当次增持计划已投入的资金后的金额相等金额的应付其的税后薪酬或现金分红予以暂扣，直至该等董事、高级管理人员履行《山东元利科技股份有限公司关于首次公开发行股票并上市后三年内稳定股价预案》项下的增持义务及其他相关义务。

　　谢谢!

　　问 投资者：请说明公司上市后未来三年分红回报规划的修改与调整措施。

　　答 中泰证券肖金伟：公司根据生产经营情况、投资规划和长期发展的需要确需调整利润分配政策的，应以股东权益保护为出发点并充分考虑独立董事、监事和公众投资者的意见，且调整后的利润分配政策不得违反中国证监会和证券交易所及公司章程的有关规定。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问影响公司产品定价的因素有哪些?

　　答 元利科技秦国栋：影响公司产品定价的因素主要有：产品成本、市场需求状况、市场竞争状况、客户议价能力等。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司所处行业?

　　答 元利科技刘修华：根据证监会《上市公司行业分类指引》(2012年修订)的标准，公司所处行业为“C制造业”下的“C26化学原料和化学制品制造业”。谢谢!

　　问 投资者：请说明报告期内公司资产负债率变动情况。

　　答 中泰证券肖金伟：2016、2017、2018年公司资产负债率分别为30.61%、36.37%、30.05%。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司研发机构有哪些?

　　答 元利科技刘修华：为推动企业技术进步，公司设有技术中心，负责公司研发及相关技术工作。技术中心下设专家指导委员会、管理委员会、综合办公室、技术运营部、科技研发部、技术培训部。谢谢!

　　问 投资者：请介绍公司固定资产折旧方法。

　　答 中泰证券肖金伟：固定资产折旧采用年限平均法分类计提，根据固定资产类别、预计使用寿命和预计净残值率确定折旧率。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司研发经费的投入情况?

　　答 元利科技刘修华：公司2016、2017、2018年度研发投入分别为3,064.72万元、3969.81万元、4299.64万元，分别占营收比为3.29%、3.18%、3.14%。谢谢!

　　问 投资者：请问公司独立经营情况?

　　答 元利科技秦国栋：公司自设立以来，严格按照《公司法》、《证券法》等有关法律、法规及规范性文件和《公司章程》的要求规范运作，建立健全了法人治理结构，在资产、人员、财务、机构、业务等方面均独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业，公司具备独立完整的资产、业务体系及面向市场独立经营的能力。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司现有员工数量?

　　答 元利科技刘修华：截至2018年12月31日，公司共有员工687人。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司利润分配政策的变更。

　　答 中泰证券肖金伟：如遇战争、自然灾害等不可抗力，或者公司外部经营环境发生重大变化并对公司生产经营造成重大影响，或公司自身经营状况发生较大变化时，公司可对利润分配政策进行调整。

　　公司调整利润分配政策应由董事会做出专题论述，详细论证调整理由，形成书面论证报告并经2/3以上董事表决通过后提交股东大会特别决议通过。股东大会审议利润分配政策变更事项时，公司为股东提供网络投票方式。

　　谢谢!

　　问 投资者：公司主要产品的竞争对手有哪些?

　　答 元利科技秦国栋：(1)二元酸二甲酯系列产品主要竞争对手：英威达:(美国)、奥升德(美国)、索尔维(比利时)、兰蒂奇(意大利)、江苏欧摩德漆业有限公司(中国无锡)、昌乐屹立化工有限公司(中国潍坊)、江苏三木化工股份有限公司(中国无锡)、河南久圣化工有限公司(中国平顶山)。

　　(2)脂肪醇系列产品主要竞争对手：巴斯夫(德国)、朗盛(德国)、宇部兴产(日本)、浙江博聚新材料有限公司(中国丽水)。

　　(3)增塑剂(DCP)系列产品主要竞争对手：安阳市景晟科技有限公司(中国安阳)、济宁长兴塑料助剂有限公司(中国济宁)、衡水东科化工有限公司(中国衡水)。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司上市后未来三年分红回报规划制定的考量因素?

　　答 中泰证券肖金伟：公司着眼于长远和可持续发展，在综合分析企业盈利情况、发展战略、股东要求和意愿、社会资金成本、外部融资环境、兼顾股东的即期利益和长远利益等因素的基础上，充分考虑公司目前及未来盈利规模、现金流量状况、发展所处阶段、项目投资资金需求、本次发行融资、银行信贷及债权融资环境等情况，建立对投资者持续、稳定、科学的回报机制，保持利润分配政策的连续性和稳定性。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司未分配利润情况?

　　答 中泰证券肖金伟：2016、2017、2018年公司未分配利润分别为21,493.13万元、38,137.39万元、62,290.10万元。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司每股经营活动现金流量净额情况?

　　答 中泰证券肖金伟：2016、2017、2018年公司每股经营活动现金流量净额分别为1.50元/股、3.54元/股、2.33元/股。

　　谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司应收票据及应收账款情况

　　答 中泰证券王飞：截至2018年12月31日，公司的应收票据及应收账款账面价值为8,928.65万元，其中：应收票据账面价值为1,641.22元，均为银行承兑汇票;公司的应收账款原值为7,672.00万元，账面价值为7,287.43万元，账龄在1年之内的应收账款占比为99.99%。

　　谢谢!

　　问 投资者：请说明业务发展规划和目标与现有业务的关系。

　　答 元利科技刘修华：上述业务发展计划均是在公司现有主营业务的基础上，寻求延伸产业链和更大发展空间。公司目前的主营业务是上述发展计划的基础，发展计划主要从产业链延伸上扩展公司的业务，增加产品种类，从整体上提高公司的技术创新水平。公司的业务发展计划还充分考虑了上市后的发展情况，对公司治理结构、技术创新、产品质量等提出了更高的要求，以适应公司未来规模的迅速扩张，使公司现有业务与发展计划形成一种良性互动的关系，最终从根本上提高公司的盈利能力和经营管理水平，增强核心竞争力。谢谢!

　　问 投资者：请说明公司资产完整情况。

　　答 元利科技秦国栋：公司主营业务系精细化学品的研发、生产、销售。公司拥有独立、完整的研发、采购、生产和销售业务体系，具有面向市场独立经营的能力。公司的业务独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不存在同业竞争或者显失公平的关联交易。

　　谢谢!

　　问 投资者：请说明报告期内公司营业收入变化情况。

　　答 中泰证券王飞：2016、2017、2018年末公司的营业收入分别为93180.82万元、124753.27万元、136741.64万元。

　　谢谢!

　　问 投资者：请说明报告期内公司净利润变化情况。

　　答 中泰证券王飞：2016、2017、2018年公司净利润分别为15,749.84万元、18,502.29万元、24,152.70万元。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司最近三年主营业务情况?

　　答 元利科技刘玉江：2016、2017、2018年主营业务收入分别为9.27亿元、12.35亿元、13.60亿元，分别占营业收入的99.48%、99.02%、99.49%。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问贵公司有哪些竞争劣势?

　　答 元利科技刘修华：(1)综合实力与国际一流化工企业相比还有较大差距：公司多年来一直致力于成为我国领先的精细化学品生产企业，经过多年的不懈努力，公司产品生产技术不断提升，并得到了巴斯夫、PPG、威士伯、旭化成、赢创等国际知名企业的认可，但与欧美等国家的大型化工生产企业相比，公司在经营规模、技术研发能力、产品线的丰富程度等方面尚存在一定差距，综合实力有待进一步提升。

　　(2)资金瓶颈：一直以来，公司资金主要依靠自身积累，但这种自身积累的模式在达到一定阶段后严重制约了公司发展，影响了人才的引进、新技术工艺的研发，公司现有产能出现了难以满足日益增长的需求的现象。因此，公司急需资金购置生产设备以扩大生产能力。同时，公司知名度在化工行业内相对有限，公司需要扩大自身在化工行业的影响力。谢谢!

　　问 投资者：请简述公司的营业成本构成。

　　答 元利科技刘玉江：公司的营业成本主要由主营业务成本构成，主营业务成本由直接材料、直接人工、制造费用和不可抵扣的增值税出口退税等四部分构成。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司利润方案如何实施?

　　答 中泰证券肖金伟：公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后2个月内完成股利(或股份)的派发事项。

　　谢谢!

　　问 投资者：请说明募集后补充流动资金对公司的影响和作用。

　　答 元利科技刘修华：(1)对公司财务状况及经营成果的影响

　　流动资金到位后，可以为公司在建项目及潜在项目提供流动资金支持，避免因流动资金不足而放弃部分优质项目或进行高成本融资，并降低利息支出和财务费用，从而提升公司盈利能力，缓解公司较快成长阶段的资金周转压力，有利于公司业务持续快速健康发展。

　　(2)对提升公司核心竞争力的作用

　　流动资金到位后，将进一步增强公司抗风险能力，可以为公司在大宗原材料价格、供应发生波动时稳定货源提高保障能力，并保证公司生产和销售持续稳定性，提高客户的信赖度。本次募集资金的运用有利于公司未来各项业务的健康发展，从长远看将有利于提高公司的持续经营能力和盈利能力，为公司的可持续发展奠定坚实的基础，符合公司的发展战略，符合本公司及全体股东的利益。谢谢!

　　问 投资者：请问公司上市后未来三年分红回报规划制定的原则?

　　答 中泰证券肖金伟：制定分红回报规划应充分考虑和听取股东特别是公众股东、独立董事和公司监事的意见，分红回报规划的制定应符合相关法律、行政法规、部门规章、规范性文件以及《公司章程(草案)》的规定，实行持续、稳定的利润分配政策，注重给予投资者合理的投资回报、有利于保护投资者合法权益并兼顾公司的可持续发展。在公司当年盈利且满足正常生产经营资金需求、无重大投资计划或重大现金支出发生的情况下，公司应当采取现金方式分配利润，且每年以现金方式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的15%。

　　谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司未来几年的人力资源计划。

　　答 元利科技刘修华：人才是企业成长与发展的原动力。公司人力资源管理的核心理念是把员工的个人发展与企业发展紧密结合，创建良好的职业发展机制和激励机制，外部引进与内部培养相结合，不断提升员工的业务技能和综合素质，打造一个具有较高专业素养和严谨工作作风的团队。

　　公司所从事的行业属于高端精细化工领域，公司的发展依赖于各类高素质的专业人才。公司将根据不同的岗位制定不同的人员扩充计划。谢谢!

　　问 投资者：请说明公司偿债能力。

　　答 中泰证券肖金伟：(1)资产负债率：报告期各期末，公司的资产负债率(合并口径)分别是为30.61%、36.37%和30.05%。总体而言，报告期内，公司的资产负债率较为合理，目前公司的资产负债水平与公司资产规模相适应，资产负债配比性较好，不存在较高的偿债风险。

　　公司本次公开发行股票成功后，将有助于改善公司的财务结构，降低公司的资产负债率。

　　(2)流动比率、速动比率：报告期各期末，公司的流动比率2016-2018年分别为1.65、1.46和1.29，速动比率2016-2018年分别为1.05、1.04和0.82。总体而言，公司的资产流动性较好，不存在较高的短期偿债风险。

　　(3)息税折旧摊销前利润、利息保障倍数：报告期内，公司业务规模发展迅速，经营状况良好。2016年度、2017年度和2018年度公司的息税折旧摊销前利润分别为24,782.35万元、30,233.07万元和37,842.62万元，利息保障倍数分别为38.16、37.83和41.41，利息保障倍数较高，偿债能力较强，公司各期的盈利能满足债务利息的偿付，不存在较高的利息偿付风险。

　　(4)现金与现金等价物、净利润与偿债能力分析：报告期内经营活动产生的现金流量、实现的净利润均远高于同期结转的利息支出。报告期内公司能满足利息支出的偿付需求。

　　(5)银行授信情况：公司信用状况良好，报告期内公司未发生过贷款逾期及延迟付息的情况，并与多家银行建立了良好的信用合作关系。长期稳定的信用使得公司能够在一定额度内迅速从银行融资，满足生产经营的部分需求。

　　综上所述，截至2018年末，公司的长期偿债能力和短期偿债能力均处于较高水平。

　　谢谢!

　　问 投资者：请公司讲讲未来在顺酐和苯产能闲置后续的资产减值情况?

　　答 元利科技刘修华：公司5万吨顺酐/苯酐生产受化工园区认定政策影响，目前处于闲置状态。如果朱刘化工园区省级化工园区的认定工作及公司化工重点监控点的认定工作预期能够完成，公司不进行5万吨顺酐/苯酐生产线的搬迁工作;一旦有信息表明昌乐县朱刘街道工业园的化工园区重新认定工作无法办理或重新获得化工园区认定的工作办理时间无法合理预期，公司将立刻启动将上述生产线搬迁至侯镇化工园区或就近完成省级化工园区认定的化工园区的工作。公司已对5万吨顺酐/苯酐生产线减值事项进行了减值测试并及时进行了相关会计处理，搬迁风险对公司财务影响已经充分体现，目前不存在进一步的减值风险。

　　受国际原油价格下跌、国内钢铁行业压减产能及伴生的焦炭行业进入去产能周期等因素影响，苯系列产品盈利能力下降，基于市场和资产深度分析，公司苯生产以资产处置为假设前提，对苯生产线的可回收金额进行了减值测试并及时进行了相关会计处理，该生产线对公司财务影响已经充分体现，目前不存在进一步的减值风险。谢谢!

　　问 投资者：公司在2015年营收和利润出现的下滑的原因?公司2016-2018年营收利润高速增长的原因?

　　答 元利科技刘修华：受国际原油价格下跌、国内钢铁行业压减产能及伴生的焦炭行业进入去产能周期影响，公司苯系列产品基本处于停产状态，苯产品收入下滑，同时苯生产线计提大额减值准备，故2015年度营收和利润下滑。

　　报告期内，脂肪醇产品受产品环保优势、性能优异等产品自身优势影响，产品下游需求增长较快，但受限于较高的技术壁垒和安全环保要求等因素，市场供给相对不足，从根本上决定了脂肪醇产品的毛利率水平持续提升;规模优势明显，议价能力强、规模成本优势高。基于自身的产能优势、稳定供货能力，形成了较强的议价能力，另一方面形成良好的规模成本效益，降低了单位成本;公司立足资源综合利用和产业链延伸，产品附加值较高，比较成本优势明显;公司产品环保优势明显、性能优异，主要面向中高端市场。公司在长期的业务中，不断加强市场开拓力度，在中高端应用领域，形成了良好的知名度，出口涉及欧盟、日本、韩国等主要发达国家和地区，在下投资者户中形成了较高知名度，积累一批优质客户资源。综上影响，发行人产品营收和利润增长较快且处于较高水平。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司的系列化产品优势。

　　答 元利科技刘修华：公司着眼于上游原材料综合利用，不断开发系列化产品，做到了基于产品上下游产业链延伸的市场应用空间拓展，最大限度满足市场多样化需求，完善公司产品结构。

　　目前，公司主要业务围绕己二酸及其副产品混合二元酸、癸二酸副产品仲辛醇展开，形成了二元酸二甲酯系列、脂肪醇系列、增塑剂系列产品。系列化的产品可以更加全面的满足不同领域客户的多样化需求。二元酸二甲酯系列产品、脂肪醇系列产品所使用的原材料主要为大宗原材料己二酸和其副产品混合二元酸。二元酸二甲酯系列产品主要是由混合二元酸与甲醇进行酯化精馏制得，脂肪醇系列产品延伸了二元酸二甲酯系列产品的产业链;DCP是由粗仲辛醇精制后与苯酐进行酯化制得。癸二酸以可再生资源天然蓖麻油为原材料，以癸二酸副产品生产DCP降低石化资源耗用，符合当今社会绿色、可持续、循环经济的发展理念。谢谢!

　　问 投资者：请介绍公司在产品营销方面的优势。

　　答 元利科技刘修华：公司立足国际、国内市场并重发展的原则，积极开拓国内外市场。国内销售根据客户情况采用不同销售区域布局，二元酸二甲酯系列产品设有五大销售区域;脂肪醇、增塑剂系列产品由公司相关事业部统一销售，目前公司在华南设有仓储基地。国际市场方面，公司在荷兰设立子公司，以实现对欧洲客户快速、灵活的对接和服务，产品累计出口全球四十多个国家和地区。华南仓储基地实现了公司产品到客户的快速送达，及时满足了客户采购需求及其灵活多变的生产计划，减少了在较长的交货周期内市场价格变动对客户成本的影响。公司的销售渠道建设不断完善，增强了客户黏性。

　　公司凭借先进的专业生产技术、系列化的产品、良好的产品质量、稳定的供应及快速响应的营销服务，已与全球化工行业百强企业中巴斯夫、陶氏杜邦、阿克苏诺贝尔、PPG、赢创、科思创、索尔维、旭化成、帝斯曼、东曹、DIC、宣伟等企业建立了紧密的业务战略合作关系并进入其供应商体系。国内客户方面，公司与华峰集团、圣泉集团、万华化学(600309.SH)、兴业股份(603928.SH)等建立了良好的合作关系。在下投资者户对供应商的审核中，公司被巴斯夫、威士伯等多家客户认定为优秀供应商。公司在与众多优秀化工企业交流合作的过程中不断提升自身的技术管理水平，在质量控制、环保安全管理等方面都得到了不同程度的提升，并且通过及时了解客户的特殊需求，开发有竞争能力、附加值较高的新应用领域和新产品，公司不断强化与下投资者户的战略合作伙伴关系，将进一步巩固在行业中的竞争领先优势。谢谢!

　　问 投资者：请问本次募集资金的用途是什么?

　　答 元利科技冯国梁：公司实际募集资金扣除发行费用后的净额将全部用于与公司主营业务相关的投资项目、强化并提高公司既有的研发技术优势及主营业务发展所需的营运资金。发行募集资金扣除发行费用后，将按轻重缓急顺序投资于以下项目：

　　1、4万吨/年环保溶剂(MDBE)项目

　　2、3万吨/年脂肪醇项目

　　3、2万吨/年成膜助剂项目

　　4、研发中心建设项目

　　5、补充流动资金

　　谢谢!

　　问 投资者：请介绍公司在环保与安全生产管理优势。

　　答 元利科技刘修华：公司自设立以来，高度重视环境保护，依据清洁生产的理念设计、建造了厂区生产装置及“三废”处理装置，确保生产过程中产生的污染物排放符合国家和省市环境质量标准和排放标准，通过了GB/T24001-2004/ISO14001:2004环境管理体系认证。公司通过对生产工艺的优化，废水集中处理后达标排放;生产过程中的锅炉烟气处理采用“袋式除尘 脱硫脱硝一体化 湿式静电除尘”方式处理达标后经60米高排气筒排放。有组织废气方面，采用“冷凝 喷淋”处理后引入锅炉焚烧，达到大气污染物综合排放标准，经60米高排气筒排放;无组织废气方面，采用泄露检测与修复系统(LDAR)，覆盖20300余个密封点;车间的粉尘采用袋式除尘器处理，达标后经15米高排气筒排放。

　　在安全生产及职业健康保护方面，公司通过了GB/T28001-2011/OHSAS18001:2007职业健康安全管理体系认证。公司建立了50余项安全管理制度及规程，涉及生产、仓储、临时作业管理、物料转移等方面，旨在防患于未然，做到事前有审批、培训，事中有监护、防护，事毕后料净、场地清。公司还通过定期及不定期培训不断强化员工的安全责任意识，并常年开展全员参与安全管理提升活动，自查自纠，查找身边的隐患，提出改进、提升建议，公司制定《安全环保专项基金的发放办法》，并根据建议贡献程度予以奖励。对“两重点一重大”(重点监管危险化学品、重点监管危险化工工艺、危险化学品重大危险源)生产装置，如脂肪醇生产线设立了SIS安全仪表系统，可对DCS控制系统进行全程监控，实现了自动报警，连锁控制，遇到紧急情况时可实施紧急停产。随着我国供给侧改革及环保、安全生产监管力度不断加强，未来环保、安全生产不达标、不合规的企业将逐步关停退出，公司的环保、安全生产优势会日益显现。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司的财务状况和趋势?

　　答 元利科技刘玉江：(1)主营业务突出：报告期内，公司主营业务收入占营业收入的比例分别为99.48%、99.02%和99.49%，主营业务突出。最近三年公司综合毛利率分别为30.60%、35.53%和34.14%，产品盈利能力较高。未来公司将进一步抓住市场发展的契机，扩大产品销售规模，提高产品市场占有率。

　　(2)资产质量良好、偿债能力较强：报告期内，公司的资产负债率(合并报表口径)分别为30.61%、36.37%和30.05%。公司的资产负债率较稳定，目前公司的资产负债水平与公司资产规模相适应，资产负债配比性较好，不存在较高的偿债风险。预计募集资金到位后，公司总资产规模尤其是固定资产规模将大幅增长，就资产结构而言，公司资产负债率会进一步降低，资本结构将会更加稳健。

　　谢谢!

　　问 投资者：请简述公司的采购模式。

　　答 元利科技秦国栋：公司根据上一年度的经营情况制定下一年度经营计划，并根据经营计划制定下一年度及分月原材料采购计划。在实际生产、采购过程中，公司在确保安全库存的前提下，根据原材料价格波动、产品市场情况、在手订单情况对月度采购计划进行适当微调。对于主要原材料，公司一般与主要供应商签署年度采购合同，锁定供应量，价格随行就市确定。

　　谢谢!

　　问 投资者：请说明公司近几年主营业务毛利润变动情况。

　　答 中泰证券肖金伟：2016、2017、2018年毛利润分别为28,487.01万元、44,200.94万元、46,461.33万元。

　　问 投资者：请说明公司近几年递延所得税负债情况。

　　答 中泰证券肖金伟：公司2016、2017、2018年递延所得税负债分别为457,215.42元、472,214.41元、226,124.84元。

　　问 投资者：请简述公司的销售模式。

　　答 元利科技秦国栋：公司销售根据区域分为国内销售和国外销售。国内销售根据客户情况采用不同销售区域布局;国外方面，由国际贸易部负责。

　　公司绝大部分产品销售为买断式销售，少量混合二元酸二甲酯产品国内销售采用寄存方式销售。

　　谢谢!

　　问 投资者：请介绍公司在人才与管理方面的优势。

　　答 元利科技刘修华：公司的管理和技术团队多年来一直从事精细化学品的研发、试制、生产及销售工作，具有丰富的企业管理、研发及销售服务经验，并对市场现状、客户需求、核心技术和发展趋势有着较为深刻的理解和领悟，同时公司管理团队及核心技术人员较为稳定，保障了公司战略的有效实施。公司拥有的人才团队优势可以支持公司在不断变化的市场中赢得竞争优势。

　　公司不断推进管理的精细化，通过组织架构、人员配置、运行方式等多方面优化改进，在产品研发、生产、销售等多个环节均建立起比较规范且效率较高的管理机制。公司管理体系日臻完善，促使公司生产效率不断提高，并有效降低了生产成本，消除了生产管理真空及人员冗余，提高了公司的综合竞争实力。

　　谢谢!

　　问 投资者：请说明近三年公司高级管理人员变动情况。

　　答 元利科技冯国梁：(1)2016年8月8日公司第二届董事会第九次会议，赵伟因个人原因辞职，选取冯国梁为公司高级管理人员。

　　(2)2017年11月22日公司第二届董事会第十五次会议，为进一步提升公司在安全生产、环保方面的管理水平，选取李义田为公司高级管理人员。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司存货的分类和计价方法?

　　答 元利科技刘玉江：存货的分类包括原材料、在产品和产成品等。

　　存货发出时的成本按月末一次加权平均法核算，产成品和在产品成本包括原材料、直接人工以及在正常生产能力下按照一定方法分配的制造费用。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问公司持续经营情况?

　　答 中泰证券肖金伟：本公司评估，自本报告期末起的12个月内，本公司持续经营能力良好，不存在导致对本公司持续经营能力产生重大怀疑的因素。

　　问 投资者：请介绍一下公司内部控制情况。

　　答 元利科技冯国梁：根据公司财务报告内部控制重大缺陷的认定情况，于内部控制自我评价报告基准日，不存在财务报告内部控制重大缺陷。公司董事会认为，公司已按照企业内部控制规范体系和相关规定的要求在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。根据公司非财务报告内部控制重大缺陷认定情况，于内部控制评价报告基准日，公司未发现非财务报告内部控制重大缺陷。自内部控制评价报告基准日至内部控制评价报告发出日之间未发生影响内部控制有效性评价结论的因素。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问此次募集后新增固定资产折旧对经营成果有什么影响?

　　答 元利科技刘修华：本次募集资金投资项目将主要用于固定资产投资，以公司现行固定资产折旧政策，本次募集资金项目全部建成投产后，公司每年增加折旧、摊销费约7,731.42万元。以公司2017年的销售收入124,753.27万元与综合毛利率35.53%计算，只要公司营业收入增长超过17.44%，就可确保公司营业利润不会因此而下降。报告期，公司销售收入复合增长率超过21.14%。因此，以公司目前的业务增长趋势及盈利能力，以及项目投产带来的业务收入增长，将完全可以消化因固定资产投资而导致的折旧、摊销费用增加，确保公司未来经营成果不会因此产生不利影响。

　　谢谢!

　　问 投资者：请问募集资金投资项目进展情况。

　　答 元利科技刘修华：4万吨/年环保溶剂(MDBE)项目、3万吨/年脂肪醇项目、2万吨/年成膜助剂项目已投金额分别为24,323.31 万元、12,260.07万元、16.50万元。

　　2017年3月，发行人开始就“3万吨/年脂肪醇项目”和“4万吨/年环保溶剂项目”进行项目考察论证、项目选址、可行性研究、实施计划编订、生产线设计、地质勘探等前期准备工作。

　　2017年12月，4万吨/年环保溶剂项目正式开工建设;2018年1月，3万吨/年脂肪醇项目正式开工建设。

　　截至目前，4万吨/年环保溶剂项目已建设完成，达到预定可使用状态，转入固定资产;3万吨/年脂肪醇项目主体基本完工，正在进行设备调试及试生产，该项目未达到预定可使用状态，不具备转固条件。

　　谢谢!

　　问 投资者：请具体介绍2万吨/年成膜助剂项目。

　　答 元利科技刘修华：公司投资的2万吨/年成膜助剂项目位于重庆市涪陵区白涛化工园区内，项目建成达产后，将新增混合二元酸二异丁酯产能2.00万吨。

　　项目建设的必要性：(1)项目建设是公司战略发展的正确选择;

　　(2)项目建设是丰富公司产品线，优化产品结构，增强市场竞争力的要求;

　　(3)顺应涂料行业发展和市场需求增加的需要.

　　项目建设的可行性：(1)项目技术工艺成熟、完善;

　　(2)公司在产业政策、原材料、项目选址、研发能力、管理能力等方面具备实施本项目的条件。

　　本项目总投资30,000.00万元，其中建设投资26,694.26万元，铺底流动资金3,305.74万元。

　　项目投产后达产率第1年为50.00%，第2年为80.00%，第三年及以后各年为100.00%，新增年均销售收入27,900.00万元，年均净利润3,448.91万元。

　　谢谢!

　　问 投资者：请说明公司最近三年违法违规情况。

　　答 元利科技冯国梁：公司最近三年不存在重大违法违规行为，也不存在被相关主管机关处以重大行政处罚的情况。谢谢!

　　问 投资者：请具体介绍一下3万吨/年脂肪醇项目。

　　答 元利科技刘修华：公司投资的3万吨/年脂肪醇项目位于重庆市涪陵区白涛化工园区内。项目总投资额为30,000万元，项目建成达产后，将新增HDO产能3.00万吨。

　　项目实施的必要性：(1)抓住市场有利时机，解决产能瓶颈，满足市场发展的需要;，

　　(2)提升市场占有率，进一步降低公司生产成本，保持行业的优势地位。

　　项目建设的可行性：(1)公司掌握了成熟的生产技术、积累了丰富的项目实施经验;

　　(2)政策推动聚氨酯的发展，带动了本行业的快速发展;

　　(3)项目在选址、原材料供应、研发能力、管理能力等方面具有可行性。

　　本项目总投资30,000.00万元，其中建设投资25,081.24万元，铺底流动资金4,918.76万元。

　　项目投产后达产率第1年为50.00%，第2年为80.00%，第三年及以后各年为100.00%，新增年均销售收入58,590.00万元，年均净利润4,661.00万元。

　　谢谢!