网上路演嘉宾介绍：

祥鑫科技股份有限公司董事长---陈荣 在回答网上投资者提问

祥鑫科技股份有限公司总经理---谢祥娃 在回答网上投资者提问

祥鑫科技股份有限公司财务副总监---李燕红 在回答网上投资者提问

祥鑫科技股份有限公司董事会秘书---陈振海 在回答网上投资者提问

国信证券股份有限公司保荐代表人---王展翔 在回答网上投资者提问

国信证券股份有限公司保荐代表人---戴光辉 在回答网上投资者提问

祥鑫科技首次公开发行股票并在中小板上市网上路演现场图片

　　【网上路演交流内容剪辑】

　　问 投资者：请介绍一下公司研发的精密级进模具有哪些优势?

　　答 祥鑫科技 总经理谢祥娃：您好，祥鑫科技研发的精密级进模具，在生产效率提升、材料节约使用方面有明显的改进效果，模具配备智能检测装置，可有效保护模具和减少人工需求，更有利于规模化生产。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技在通信设备领域拥有哪些主要客户?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!在通信设备领域，祥鑫科技主要客户包括华为、中兴等知名企业。谢谢!

　　问 投资者：请问模具行业主要涉及哪些技术?

　　答 祥鑫科技 总经理谢祥娃：您好，模具行业主要涉及到模具设计技术、模具制造技术、材料成型技术、生产管理技术等。谢谢!

　　问 投资者：请问募投项目的成功实施，会对公司有哪些帮助?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!本次“大型精密汽车模具及汽车部件生产基地建设项目”、“汽车部件常熟生产基地二期扩建项目”的实施，将有助于公司突破产能瓶颈，在满足现有客户日益增长的需求的同时，不断开拓市场，挖掘新的优质客户，进一步提升公司的市场占有率和行业知名度。谢谢!

　　问 投资者：公司的技术在国际上处于什么水平?

　　答 祥鑫科技 总经理谢祥娃：您好，公司在精密冲压模具的设计、制造方面具有较强的技术优势，被中国模具工业协会评选为“中国重点骨干模具企业(汽车零部件冲压模具)”和“模具出口重点企业”。公司先后获得了中国模具工业协会评选的2014-2016年度“精模奖”一等奖、中国机械工业联合会和中国机械工程学会评选的“2016中国机械工业科学技术奖二等奖”、中国模具工业协会等评选的“2016第一批中国模具行业企业信用等级评价(AAA)”等荣誉证书，2015年被国家质检总局授予“全国五金模具产业知名品牌创建示范区骨干企业”称号，并建立了省级工程技术研究中心“广东省汽车大型零部件模具工程技术研究中心”。截至2019年7月末，公司及控股子公司已取得专利共285项，其中公司取得发明专利19项，实用新型专利259项，外观设计专利7项。 谢谢。

　　问 投资者：请问公司如何看待同业竞争?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!良好的行业竞争氛围能够促进整个行业的健康发展。我们希望加强同行业之间的学习与交流，从而促进整个行业的实力提升。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技在办公及电子设备领域拥有哪些主要客户?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!在办公及电子设备领域，祥鑫科技主要客户包括东芝、佳能、京瓷、爱普生、理光等全球知名厂商。谢谢!

　　问 投资者：请问你们如何看待上市后上市公司三年内出现作假等事件，保荐人同样要承担责任?

　　答 国信证券 保荐代表人王展翔：您好!这是规范资本市场的重要举措，也对保荐人提出了更高的要求。我们会以诚信、务实、公正的态度，严格按照证券发行保荐制度的有关要求，勤勉尽责作好企业后续的持续督导工作。谢谢!

　　问 投资者：请问券商，作为投行专业人士，您认为“优质企业”的判断标准是什么?

　　答 国信证券 保荐代表人王展翔：您好!优质企业的标准见仁见智，但我认为良好的法人治理结构、突出的行业地位、稳健的经营策略、优良的财务指标及其成长性是非常重要的。谢谢!

　　问 投资者：公司产品是否具有完全自主知识产权?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!截至2019年7月末，公司及控股子公司已取得专利共285项，其中公司取得发明专利19项，实用新型专利259项，外观设计专利7项。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技近年主营业务中精密冲压模具的营业收入分别为多少?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：祥鑫科技2016年度、2017年度、2018年度、2019上半年度精密冲压模具的营业收入分别为23,749.60万元、31,973.83万元、35,735.71万元、23,045.01万元。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技近年存货周转率为多少?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：祥鑫科技2016年度、2017年度、2018年度、2019上半年度存货周转率分别为6.21次、6.35次、5.15次、2.23次。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司监事会的构成?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!公司监事会由3名监事组成，其中职工代表监事1人。监事会设主席1人，由全体监事过半数选举产生或罢免。谢谢!

　　问 投资者：请问主承销商如何看待祥鑫科技的未来发展?

　　答 国信证券 保荐代表人戴光辉：我们对祥鑫科技的未来充满信心。谢谢!

　　问 投资者：请问上市后，投资者可以向保荐人咨询祥鑫科技发展的情况吗?

　　答 国信证券 保荐代表人戴光辉：您好!首先非常欢迎您与我们沟通交流，保荐代表人将在法定信息披露允许的范围内尽可能详细地向您披露相关情况。谢谢!

　　问 投资者：公司有哪些质量控制标准?

　　答 祥鑫科技 总经理谢祥娃：您好，祥鑫科技在成立之初，就严格遵循质量管理的基本原则，建立了较为完善的质量管理体系。公司已分别建立并实施了IATF16949：2016汽车行业质量管理体系认证、ISO9001：2015质量管理体系认证、ISO14001：2015环境管理体系。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技的主要业务是什么?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!祥鑫科技主要从事精密冲压模具和金属结构件的研发、生产和销售。谢谢!

　　问 投资者：对我国汽车工业未来十年发展有何看法和预测?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!我们认为：1、国内汽车市场潜力巨大，乘用车市场仍将继续扩大;2、未来我国汽车工业将会形成自己特色的工业体系，同时与世界汽车主要发展国家进行合作，同时全面融入世界汽车工业体系;3、节能环保、新能源汽车成为我国汽车发展方向。谢谢!

　　问 投资者：公司采取何种方式提高研发水平和效率?

　　答 祥鑫科技 总经理谢祥娃：您好，为提高研发水平和效率，公司一方面积极自主创新，另一方面通过内引外联，实现优势互补。谢谢!

　　问 投资者：“广州研发中心建设项目”建成后，对公司发展有何帮助?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!本项目建成后，研发中心将成为公司新技术的储备基地、量产测试基地以及引进技术的消化吸收和创新基地。谢谢!

　　问 投资者：请问公司利润分配的原则是什么?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：公司的利润分配应重视对社会公众股东的合理投资回报，以可持续发展和维护股东权益为宗旨，保持利润分配政策的连续性和稳定性，并符合法律、法规的相关规定。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下“大型精密汽车模具及汽车部件生产基地建设项目”的建设内容?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!“大型精密汽车模具及汽车部件生产基地建设项目”的建设内容为：进行厂房及配套基础设施建设，购置并安装生产设备建设汽车模具和汽车零部件生产线，旨在扩大公司汽车模具及汽车零部件生产规模的同时，丰富产品线种类，优化产品结构，更好地满足市场需求。谢谢!

　　问 投资者：请问公司主要客户信用政策执行情况如何?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：公司主要客户信用政策执行情况良好，各期末应收账款主要为信用期内欠款，期后回款情况良好，信用风险较低，各期末坏账准备计提充分。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司最近一年收购兼并情况?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：公司最近一年无重大收购兼并。谢谢!

　　问 投资者：公司募投项目的建设用地是否依法取得了土地使用权?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!本次募集资金投资项目的建设用地依据《中华人民共和国土地管理法》和《招标拍卖挂牌出让国有建设用地使用权规定》履行了法定的出让程序，依法取得土地使用权。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技近年的经营活动产生的现金流量净额分别为多少?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：祥鑫科技2016年度、2017年度、2018年度、2019上半年度经营活动产生的现金流量净额分别为15,578.07万元、11,537.76万元、7,945.05万元、7,724.62万元。谢谢!

　　问 投资者：请问本次祥鑫科技准备发行多少新股?

　　答 国信证券 保荐代表人戴光辉：本次祥鑫科技拟公开发行新股数量不超过3,768万股。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技近年应收账款周转率为多少?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：祥鑫科技2016年度、2017年度、2018年度、2019上半年度应收账款周转率分别为4.85次、4.93次、4.21次、2.03次。谢谢!

　　问 投资者：请问公司外销收入占比逐年下降的原因是什么?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：由于随着国际知名的汽车整车厂商及汽车行业一级供应商纷纷来中国内地建厂，公司的部分外销收入向内销收入转化;同时公司加强了内销客户的开发与深度合作，使得公司外销收入占比逐年下降。谢谢!

　　问 投资者：请问公司是否存在收取商业承兑汇票的情形?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：2016年、2017年和2019年上半年，公司未收取过商业承兑汇票。2018年7月4日，公司的客户佛吉亚(广州)汽车部件系统有限公司将其取得的200万元商业承兑汇票背书转让给公司用于支付货款，该商业承兑汇票的出票单位神龙汽车有限公司成都分公司为神龙汽车有限公司的下属公司，神龙汽车有限公司是东风汽车集团有限公司和法国标致雪铁龙集团合资兴建的大型企业，经营状况和信誉较好。公司于取得该商业承兑汇票当日将其背书转让给供应商深圳市胜都钢材有限公司用于支付货款。除此之外，公司不存在其他收取商业承兑汇票的情形。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技独立董事履行职责情况如何?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!独立董事自任职以来，参加了每一次董事会会议，勤勉尽责，严格按照《公司法》、《公司章程》等相关要求，任职履行职责，对保证公司关联交易决策公平、公正、公允性，保障董事会决策科学性，促进公司规范运作等方面均发挥了积极作用。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技未来发展的战略是什么?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!祥鑫科技将抓住全球精密冲压模具以及金属结构件稳步发展、国内市场持续扩大的市场机遇，继续坚持以技术创新为驱动，不断扩大精密冲压模具技术的领先优势，以精密冲压模具为切入点，结合金属结构件批量化、自动化及精益化的生产管理优势，促进金属结构件业务快速增长;在行业方面，公司将汽车部件业务作为主攻方向，力争成为全球知名、国内领先、最具价值的金属模具和零部件制造商。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技近年的流动资产合计分别为多少?

　　答 国信证券 保荐代表人戴光辉：祥鑫科技2016年度、2017年度、2018年度、2019上半年度流动资产合计分别为69,942.57万元、75,076.43万元、89,062.31万元、89,532.84万元。谢谢!

　　问 投资者：请问公司的直接人工成本主要为哪些?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：直接人工成本主要为生产人员的薪酬支出，包括为生产人员支付的工资、奖金、福利等。谢谢!

　　问 投资者：请问领导，您对祥鑫科技股票的市场价格定位是如何估计的?

　　答 国信证券 保荐代表人王展翔：您好，股票的市场价格是由投资者来决定的。祥鑫科技主营业务突出，经营稳健，是个值得长期持有的公司，谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下“汽车部件常熟生产基地二期扩建项目”的实施情况?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!本项目拟投入资金36,915.39万元，建设期2年，项目的实施主体为公司的全资子公司常熟祥鑫，项目实施地点位于江苏省常熟市董浜镇望贤路以北、盐铁塘以东。谢谢!

　　问 投资者：2019年上半年，原材料金额较上年末增加的原因是什么?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：主要受以下因素影响：一方面，随着全球5G网络建设的加速，国内外运营商对5G设备投入加大，公司主要客户华为、中兴5G设备订单的增加带动公司相关精密钣金产品订单相应增加，原材料备货也增加较多。另一方面，广汽新能源汽车有限公司的全新车型Aion S于2019年4月上市，公司为其车身件、座椅等零部件配套供应商。随着该车型产销量的逐步上升，公司为其配套产品生产储备的原材料也有所增长。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技近年的非流动资产合计分别为多少?

　　答 国信证券 保荐代表人戴光辉：祥鑫科技2016年度、2017年度、2018年度、2019上半年度非流动资产合计分别为30,532.59万元、46,864.56万元、50,358.13万元、56,007.75万元。谢谢!

　　问 投资者：请问保荐人，您在保荐过程中，对该企业的管理层的印象如何?

　　答 国信证券 保荐代表人王展翔：您好!祥鑫科技的管理层是一个务实和进取的团队，对产品品质和技术创新有非常执着的追求。谢谢。

　　问 投资者：2016年信用期外应收账款金额较大的原因是什么?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：2016年信用期外应收账款金额较大，主要系法雷奥汽车空调湖北有限公司动力总成热系统分公司余额中有454.83万元由于圣诞假期的原因略有超期，已于期后收回。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技近年来归属于母公司所有者的净利润分别为多少?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：祥鑫科技2016年度、2017年度、2018年度、2019上半年度归属于母公司所有者的净利润分别为11,658.95万元、13,906.83万元、14,087.27万元、8,276.28万元。谢谢!

　　问 投资者：公司产品获得过那些奖项和认证?

　　答 国信证券 保荐代表人王展翔：答：祥鑫科技先后获得了“东莞市专利优势企业”、中国模具工业协会评选的2014-2016年度“精模奖”一等奖、中国机械工业联合会、中国机械工程学会评选的“2016中国机械工业科学技术奖二等奖”、中国模具工业协会等评选的“2016第一批中国模具行业企业信用等级评价(AAA)”等荣誉。 祥鑫科技在成立之初，就严格遵循质量管理的基本原则，建立了较为完善的质量管理体系。公司已分别建立并实施了IATF16949：2016汽车行业质量管理体系认证、ISO9001：2015质量管理体系认证、ISO14001：2015环境管理体系。谢谢!

　　问 投资者：募投项目市场前景如何?对公司未来盈利能力有何影响?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：近年来，公司订单快速增长，生产能力的瓶颈已开始显现。报告期内，公司金属结构件的产能利用率分别为102.35%、102.90%、95.87%和90.10%，精密冲压模具主要加工设备的产能利用率分别为95.74%、105.91%、100.51%和103.29%，产能利用率持续处于饱和状态，公司已处于满负荷运转状态。在此情况下，公司被迫放缓市场开拓脚步，产能瓶颈已成为制约公司发展的一个重要因素。本次“大型精密汽车模具及汽车部件生产基地建设项目”、“汽车部件常熟生产基地二期扩建项目”的实施，将有助于公司突破产能瓶颈，在满足现有客户日益增长的需求的同时，不断开拓市场，挖掘新的优质客户，进一步提升公司的市场占有率和行业知名度。本次发行募集资金到位后，公司净资产和每股净资产将大幅提高，公司资产规模将会扩大，资产负债率将下降，资金实力和偿债能力将有效提升。由于募集资金投资项目存在建设期，短期内公司的净资产收益率将因净资产增加而有所下降，但随着投资项目的达产，公司的营业收入和营业利润将大幅提升，盈利能力持续提高，净资产收益率将随之回升。

　　问 投资者：请问募投项目的实施是否会对周边环境造成重大影响?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!公司在严格采取拟定的各项环境保护措施后，项目对周围环境的影响可以控制在国家有关标准的允许范围内，不会对环境造成重大影响。谢谢!

　　问 投资者：请问保荐机构，祥鑫科技的股票适合做长期投资还是短期投资，为什么?

　　答 国信证券 保荐代表人戴光辉：建议投资者结合自己的投资习惯、投资目标、投资风格等实际情况综合考虑，确定合适投资选择;同时，股票的投资价值受很多因素影响，请投资者慎重决定自己的投资策略，取得合理的投资回报。谢谢!

　　问 投资者：请问公司股票价格上市后会怎么样?

　　答 国信证券 保荐代表人戴光辉：祥鑫科技是一家优质、业绩良好的公司，上市后，会给投资者带来良好的回报。谢谢!

　　问 投资者：请问本次所募集资金将投资于哪些项目?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!本次所募集资金将投资于“大型精密汽车模具及汽车部件生产基地建设项目”、“汽车部件常熟生产基地二期扩建项目”、“广州研发中心建设项目”。谢谢!

　　问 投资者：国家是否有发布一些政策支持汽车冲压模具行业的发展?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!模具是工业之母。我国高度重视汽车冲压模具行业的发展，2010年10月发布的《机械基础零部件产业振兴实施方案》、《当前优先发展的高技术产业化重点领域指南(2011年度)》、《重大技术装备自主创新指导目录(2012年版)》、《产业结构调整指导目录(2011年本)2013年修改版》、《鼓励进口技术和产品目录(2016年版)》等一系列政策文件都对汽车冲压模具行业进行了鼓励和扶持。谢谢!

　　问 投资者：请问新企业进入模具行业是否存在一定的技术壁垒?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!随着下游企业对模具材料强度、使用寿命、制造精度、稳定性等技术要求的不断提高，技术更新换代不断加快，对企业的产品开发和制造能力要求更加严格，新进入企业很难在短时间具备适应行业发展要求的技术水平。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技人员独立情况如何?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!祥鑫科技董事、监事和高级管理人员均严格按照《公司法》、《公司章程》等规定的程序选举或聘任。公司的总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书等高级管理人员不在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事、监事以外的其他职务，亦未在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪;公司的财务人员不在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职。谢谢!

　　问 投资者：请问公司在人才培养方面的计划是什么?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!公司将优化人才结构，大力实施人才培训计划，建立和完善培训体系，并建立与市场相适应的选人用人、业绩考核、收入分配、核心骨干员工持股等具有持久吸引力的激励约束机制，实现可持续发展。谢谢!

　　问 投资者：董事长您好，您对网上路演怎么看?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!网上路演是我们和广大投资者朋友们直接交流和沟通的场所。能和大家在网上进行全面深入的交流，我感到非常愉快!谢谢!

　　问 投资者：请问本次募投项目是否符合国家产业政策的引导方向?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!本次募集资金投资项目旨在提升公司汽车模具及汽车零部件的产能规模，强化公司市场地位，同时加大新产品和新技术的研发力度，符合国家产业政策的引导方向。谢谢!

　　问 投资者：公司未来会有收购兼并或对外扩充计划吗?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!公司所处的精密冲压模具以及金属结构件的行业市场空间巨大，产业辐射范围广，未来公司可能会根据行业和公司发展状况适当地进行产业拓展，如有合适的并购对象，公司将在充分考虑股东利益并充分评估相关风险的基础上，策划并实施相关的并购计划。谢谢!

　　问 投资者：哪些知名企业使用了公司的产品呢?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!在汽车领域，祥鑫科技与安道拓/江森自控、法雷奥、马勒、佛吉亚、本特勒、奥钢联、延锋、奇昊、爱信精机、哈曼贝克等全球知名的汽车零部件企业保持了长期的合作关系，并已成为广汽集团、一汽大众、蔚来汽车、吉利汽车、长安标致雪铁龙、丰田、尼桑、戴姆勒等知名整车厂商的合格供应商。在通信设备领域，祥鑫科技主要客户包括华为、中兴等知名企业。在办公及电子设备领域，祥鑫科技主要客户包括东芝、佳能、京瓷、爱普生、理光等全球知名厂商。谢谢!

　　问 投资者：公司经营活动产生的现金流量净额与公司同期净利润形成差异的主要原因有哪些?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：公司经营活动产生的现金流量净额与公司同期净利润形成差异的主要原因包括：经营性应收应付项目的期末较期初的增加和减少;固定资产折旧的计提;财务费用中非经营活动的项目;资产减值准备的计提;无形资产和长期待摊费用的摊销等因素，以及不影响净利润的其他与经营活动有关的现金收付等。谢谢!

　　问 投资者：请问公司货币资金存量减少的原因是什么?

　　答 祥鑫科技 财务副总监李燕红：公司主营业务迅速发展，盈利能力不断增强。随着公司订单的迅速增长，公司对天津祥鑫、广州祥鑫、宁波祥鑫及常熟祥鑫二期建设项目持续投入以进一步提高产能，上述项目的建设降低了公司的货币资金存量，因此公司拟通过本次公开发行股票募集资金等融资渠道实现公司的快速发展。谢谢!

　　问 投资者：请问公司日常经营所需的原材料有哪些?

　　答 祥鑫科技 总经理谢祥娃：您好，公司日常经营所需的原材料包括钢材、配件、铝材(铝型材、铝料)等。谢谢!

　　问 投资者：请问祥鑫科技在汽车领域拥有哪些知名客户?

　　答 祥鑫科技 董事长陈荣：您好!在汽车领域，祥鑫科技与安道拓/江森自控、法雷奥、马勒、佛吉亚、本特勒、奥钢联、延锋、奇昊、爱信精机、哈曼贝克等全球知名的汽车零部件企业保持了长期的合作关系，并已成为广汽集团、一汽大众、蔚来汽车、吉利汽车、丰田、尼桑、戴姆勒等知名整车厂商的合格供应商。谢谢!

　　问 投资者：请问常熟市环保局是否同意公司“汽车部件常熟生产基地二期扩建项目”的建设?

　　答 祥鑫科技 董事会秘书陈振海：您好!常熟市环保局对本项目的环境影响评价表进行了审查，并出具了常环建[2018]56号《关于常熟祥鑫汽配有限公司汽车部件常熟生产基地二期扩建项目环境影响报告表的批复》，同意本项目的建设。谢谢!