网上路演嘉宾介绍：

麒盛科技股份有限公司 董事长 唐国海 先生与投资者交流

麒盛科技股份有限公司 董事、总经理 黄小卫 先生与投资者交流

麒盛科技股份有限公司 董事、董事会秘书、财务总监、副总经理 侯文彪 先生与投资者交流

招商证券股份有限公司 投资银行总部副总裁、保荐代表人 包晓磊 先生与投资者交流

招商证券股份有限公司 投资银行总部副总裁、保荐代表人 马建红 女士与投资者交流

路演现场

　　【网上路演交流内容剪辑】

　　问 投资者：请问主承销商如何看待麒盛科技的未来发展?

　　答 招商证券包晓磊：我们对麒盛科技的未来发展充满信心。谢谢!

　　问 投资者：您好，请简要说明公司主要产品的营业收入变动情况?

　　答 麒盛科技侯文彪：2017年公司主营业务收入同比2016年增加13,544.93万元。其中，智能电动床增加13,615.40万元，同比增长13.68%，增长贡献度达100.52%;床垫增加1,101.53万元，同比上升10.83%，增长贡献度为8.13%;配件及其他减少1,172.00万元，同比下降11.44%，增长贡献度为-8.65%。

　　2018年公司主营业务收入同比2017年增加100,894.28万元。其中，智能电动床增加101,037.52万元，同比增加89.33%，增长贡献度达100.14%;床垫减少443.61万元，同比下降3.94%，增长贡献度为-0.44%;配件及其他增加300.36万元，同比增加3.31%，增长贡献度为0.30%。谢谢!

　　问 投资者：请问公司产品生产所需要的原材料包括哪些?

　　答 麒盛科技黄小卫：公司产品的主要原材料包括电器部件、钢材、木板、纺织面料、五金塑料件、化工原料、包装材料等，其中钢材和木板用于生产智能电动床主体框架，纺织面料包括电动床内部的衬垫、床套各部位的包裹材料等，电器部件主要用于床体的调节。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请简要介绍公司主营业务收入按地区分类的构成情况?

　　答 麒盛科技侯文彪：公司主营业务收入主要来自外销，2016年度-2018年度呈上升趋势。外销方面，外销客户多为国外知名大型床垫厂商或电子商务公司。内销方面，目前国内市场尚处于市场孵化阶段，消费者的需求尚未觉醒，因此境内销售收入占比较小。随着人均购买力的提高以及消费升级理念的普及，国内智能电动床的市场规模具有较大的增长空间。谢谢!

　　问 投资者：请问公司是如何选择和管理供应商的?

　　答 麒盛科技黄小卫：公司对新供应商的开发流程主要包括：研发部门向采购部门提供物料技术标准等资料;采购部门根据技术资料寻找潜在供应商，进行信息收集;签订技术保密协议后，供应商根据技术资料制作样品;研发部门对样品进行检测，如样品质量合格，采购部门将样品的《检测报告》、《产品规格书》进行归档;采购部门根据供应商报价、样品检测结果等确定现场评审的供应商，根据评审结果生成《供应商现场问核表》;经总经理批准后，采购部门与供应商正式签订《供应合同》。

　　对于已存在的合格供应商，公司品质部门每月制作并提供《供应商产品质量报表》，计划采购部门每月制作并提供《供应商交期达成率考核评价表》，作为供应商日常表现情况记录。公司采购部门根据物料的关键程度、采购额大小、产品属性和供应商的日常表现等综合确定考核频率，并从“产品研发/创新能力”、“质量表现”、“成本控制/价格”、“交期/服务”以及“过程管控、精益生产”五个维度进行综合考评，制作供应商年度定性、定量的评价报告，供管理层审核。谢谢!

　　问 投资者：请简要介绍一下公司的生产模式?

　　答 麒盛科技黄小卫：公司的生产模式是以客户的需求为导向，主要采用“以销定产”的生产模式。公司根据销售订单，结合产成品库的库存情况，编制生产计划和交货计划，组织生产部门进行生产，同时密切跟踪订单变动情况，及时更新生产计划。生产部门将生产计划分别提交到采购部、生产车间，采购部负责主要原材料和辅助材料的采购，生产车间负责产品的生产和组装。整个生产过程包括生产计划、领料生产、产品检验、包装入库与交运发货。生产部门需定期对生产设备等生产资料进行管理与保养，并协调、解决生产过程中突发问题。同时，为了保证产品的生产质量和合格率，在生产过程的各个阶段，生产部执行严格的监督检验程序。谢谢!

　　问 投资者：作为保荐人，如何切实担负起为投资者把好推介企业质量关的作用?

　　答 招商证券马建红：我们会在认真履行对企业尽职调查的基础上,结合保荐人的专业判断，筛选出运作规范，业绩良好，可持续发展的优秀企业。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司主营业务产品毛利率变动的原因?

　　答 麒盛科技侯文彪：2016年至2019年3月，公司主要产品智能电动床毛利率呈先下降后上升的趋势，毛利率下降主要受汇率波动影响、销售价格下调、部分原材料价格上涨等因素影响，毛利率上升主要受原材料采购价格下降、产品结构变动以及产品设计优化的影响。

　　2016年至2019年3月，公司床垫产品毛利率先上升后下降再回升，主要受公司经营模式变化、产品结构变化、促销活动以及原材料采购价格变化等因素影响。谢谢!

　　问 投资者：请简要分析一下公司产品智能电动床产品平均单价的变化情况?

　　答 麒盛科技侯文彪：2016年至2019年3月，智能电动床产品平均单价，整体呈下降趋势，主要原因系：

　　第一，产品单价较低的系列产品销量逐年增加：在智能电动床市场中，价格较低的产品有助于降低消费者消费门槛，有助于提升消费者购买意愿。2016年-2019年3月，公司价格较低的产品(40 S系列、480系列、441F系列等产品)销量占比逐步增加，使得智能电动床产品的平均单价整体呈下降趋势。

　　第二，产品单价随下投资者户扩大采购规模而适当予以优惠：公司主营产品智能电动床所处市场处于成长期，下投资者户对公司产品需求旺盛，进而对公司的产品扩大了采购规模。公司与主要客户保持了多年稳定且良好的合作关系，对于客户大规模的采购公司从战略合作层面加以考虑，并予以一定的销售折扣。

　　第三，产品单价受美元汇率波动影响：公司境外销售主要以美元结算，产品的人民币单价受美元兑人民币汇率影响。2016年-2019年3月，美元兑人民币汇率波动较大，谢谢!

　　问 投资者：您好，请简要分析一下公司床垫毛利率的波动原因?

　　答 麒盛科技侯文彪：2016年至2019年3月，公司床垫毛利率主要受生产工序改进、产品销售结构变动、产品促销、原材料价格变动等因素共同影响，其波动具有合理性。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请问公司上市后在投资者关系管理领域将有何举措?

　　答 麒盛科技侯文彪：公司将严格按照相关法律法规做好上市公司信息披露工作，上市后公司证券事务部负责投资者关系的管理及信息披露工作，努力做好公司的经营管理，以优良的业绩回报投资人。谢谢!

　　问 投资者：请问公司上市后，保荐人还要继续对其所保荐上市公司所做的工作承担责任吗?

　　答 招商证券马建红：公司上市后，保荐机构仍要对所保荐的上市公司进行督导，这是规范资本市场的重要举措，也对保荐人提出了更高的要求。我们会以诚信、务实、公正的态度，严格按照证券发行保荐制度的有关要求，勤勉尽责作好企业后续的持续督导工作。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请问年产400万张智能床总部项目(一期)项目的经济效益如何?

　　答 招商证券包晓磊：年产400万张智能电动床总部项目(一期)项目拟在2年内完成，第3年、第4年生产负荷分别达到设计生产能力的50%、75%，第5年达到100%。达产后年销售收入估算为368,078.63万元(不含增值税)。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请简要介绍一下公司的主营业务情况?

　　答 麒盛科技黄小卫：麒盛科技主要从事智能电动床及配套产品的研发、设计、生产和销售，公司秉承“创造美妙的智能生活”的宗旨，坚持以环保、安全、符合人体工学原理为设计核心，以实现睡眠监测、睡眠干预为发展目标。目前，公司主要以通过美国子公司奥格莫森美国将产品销往北美市场，通过国内子公司索菲莉尔积极拓展国内市场。公司凭借卓越的产品品质，与全球知名公司舒达席梦思(SSB)、泰普尔丝涟(TSI)、好市多(COSTCO)建立了长期稳定的合作关系。谢谢!

　　问 投资者：请问公司自成立以来是否发生过主营业务变更?

　　答 麒盛科技黄小卫：公司自成立以来主营业务未发生过重大变化，主要产品类别有所扩充。谢谢!

　　问 投资者：您好，请问公司所属行业是什么?

　　答 麒盛科技黄小卫：根据中国证监会公布的《上市公司行业分类指引(2012年修订)》，公司所处的行业属于“C制造业”中的“C21家具制造业”。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请简要介绍一下公司的行业主管部门和行业监管体制情况?

　　答 麒盛科技黄小卫：公司所处行业的主管部门为工业和信息化部，行业技术监管部门为国家市场监督管理总局，行业自律组织为中国家具协会、中国轻工业联合会等。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请简单介绍下当前全球家具市场发展状况?

　　答 麒盛科技黄小卫：自19世纪末家具作为工业化产品进行生产后，经过百余年的发展，家具市场已经成为一个充分竞争的成熟市场。在全球经济一体化的背景下，专业化的分工和协作促进了全球家具产业链的形成，各国家具的生产工艺、设计理念、管理和经营模式得以相互借鉴，家具市场规模不断扩大，家具制造企业的创新能力不断加强，家具产品不断推陈出新。

　　世界家具产业发展迅速，根据CSIL的统计，2018年全球家具行业总产值达到4,700亿美元，其中民用家具占比最高，约60%左右。中国、美国、日韩、西欧等在家具生产、技术和贸易中占有重要地位。最近5年家具业总产值比较稳定，其中约70%在原产地消费，30%为外贸出口。在经济体方面，发达国家产值占比约40%，发展中国家约60%，占比创新高，表明全球家具制造中心转移到了发展中国家。

　　家具是一种多边贸易互补性很强的商品，全球家具贸易活跃度高，根据CSIL的统计，世界家具贸易总额在2009年至2018年持续增长，从940亿美元增加到1,500亿美元，年复合增长率为5.33%。目前，世界家具进口国主要为美国、德国、法国、英国、加拿大等，主要出口国为中国、德国、意大利、波兰、越南等国家。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下募投项目品牌及营销网络建设项目实施的必要性?

　　答 招商证券包晓磊：品牌及营销网络建设项目实施的必要性主要表现为：

　　(1)项目的实施有助于公司提高终端渠道的稳定性

　　虽然成为公司合格经销商需通过资质、能力等多层次全方位的考核，但由于经销商的资金实力和经营管理水平的参差不齐，造成经营业绩和服务水平的不同，给公司造成了一定影响。因此，通过加强直营门店的建设，可以在一定程度上降低对经销商的依赖，减轻经销商的因素对渠道稳定性的影响。

　　(2)项目的实施有助于公司增强对终端渠道的控制

　　经销商作为独立的主体，公司对经销商的控制力度相比直营渠道偏弱。通过本项目的实施，公司将在重点核心城市强化直营店力量，通过在重点发展区域建立独立店，不但能够通过全面的展示、销售和服务功能来提升终端影响力，同时也能进一步引导经销商自觉按照公司的产品策略、营销计划和客户服务标准来提升终端服务水平，有效加强公司的终端控制力。

　　(3)项目的实施有助于公司扩大品牌影响力

　　终端形象是与品牌风格、品牌文化紧密相关的重要内容。实体门店的展示是家居行业品牌形象宣传的主要渠道，使消费者对于品牌的认知转化为对产品的认同，以提高消费者进店频率，将品牌宣传与终端销售更紧密结合在一起。通过本项目的建设，公司直营门店数量将有较大幅度的增加，有助于提高“索菲莉尔”在目标消费群体中的品牌影响力，充分发挥直营网点的辐射作用和示范效应，提高整个区域内店铺的经营绩效。谢谢!

　　问 投资者：请简单介绍下当前我国家具行业发展状况?

　　答 麒盛科技黄小卫：20世纪80年代以来，全球家具生产呈现出从欧美等发达国家不断向亚洲发展中国家和地区转移的趋势，我国凭借劳动力资源等多方面优势顺应了产业转移，目前我国已成为全球重要的家具生产基地。我国家具行业在发展过程中，学习借鉴了国际先进的家具制造、设计技术和企业经营管理策略，再加上新技术、新材料的广泛应用，我国家具行业发生了革命性的变化。

　　此外，我国经济的持续快速发展和人民生活水平的提高也为家具行业提供了良好的发展条件。中国家具行业经过二十多年的发展，已形成了一定产业规模。工艺领先的家具企业已经实现了自动化或半自动化制造，生产工艺更为精益，市场嗅觉更加敏锐。由于对外开放、外引内改、开拓创新等政策的实施，家具的产量和经济效益都有了显著的提升，家具市场日益扩大，逐步成为支撑国民经济、提高国民生活质量的重要产业之一。谢谢!

　　问 投资者：请问公司募投项目实施后对公司净资产收益率有什么影响?

　　答 招商证券包晓磊：此次募集资金到位后，公司净资产将大幅增加，由于募投项目无法在短期内产生收益，因此在本次募集资金到位初期，公司净资产收益率在短期内将有较大幅度的下降。但随着募投项目的逐步达产，盈利水平提升，净资产收益率将得到稳步提升。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，智能电动床行业是否具有季节性?

　　答 麒盛科技黄小卫：智能电动床的销售具有一定的季节性。境内市场，受气候情况、春节假期等因素影响，每年的第一季度为销售淡季，第二季度逐步恢复，下半年进入销售旺季。就境外市场而言，受感恩节、圣诞节等节日促销备货因素影响，通常第四季度是销售旺季。谢谢!

　　问 投资者：请问公司所属行业具有怎样的区域性特征?

　　答 麒盛科技黄小卫：在市场需求方面，美国、欧洲和日本等经济发达的国家及地区最早接受智能电动床的消费文化观念，对于智能电动床的需求较大，为全球主要的消费市场;国内市场智能电动床产品出现较晚，且智能电动床属于家具类消费中的高端消费，江浙沪、京津等经济发达地区购买力较高，是我国主要的消费市场。

　　在生产制造环节，我国是智能电动床的主要生产国和出口国，在国内产业集群化明显，制造商主要集中在长三角和珠三角地区;欧美等发达国家也有一些大型制造商，这些企业品牌知名度高，具有全球影响力。谢谢!

　　问 投资者：请问您将如何履行保荐责任?

　　答 招商证券马建红：我们将严格按照《证券发行上市保荐业务管理办法》的要求履行持续督导工作，督促公司规范运作、信守承诺、履行好信息披露义务。谢谢!

　　问 投资者：请简要介绍一下公司所处行业与上游行业的关系?

　　答 麒盛科技黄小卫：智能电动床行业的上游产业包括电器部件、钢材、木板、纺织面料、五金件、包装材料等制造行业，其中电器部件主要为线性驱动器、控制盒及遥控器。上游的原材料制造业均属于充分竞争行业，供应商数量众多，原材料供应充分，大规模经营的企业有较强的议价能力。谢谢!

　　问 投资者：您好，请简要介绍一下公司主要原材料的采购模式?

　　答 麒盛科技黄小卫：公司主要原材料的采购模式为订单式采购。采购部门对每类原材料选定一定数量的长期合作供应商，协商供应价格及交易条件，签署年度框架，具体采购时，根据客户订单及库存情况向供应商下达供货数量。公司所在地及周边地区原材料供应商众多，公司与主要供应商已形成长期稳定的合作关系，保证了原材料的质量和及时供应。

　　公司根据原材料在品质、特性、价格等方面的供应需求对大额供应商建立了严格的准入、考核、能力提升和淘汰制度，定期对供应商的成本、质量和供货能力等进行综合评估，将考核结果作为采购调整的依据，由专人对潜在供应商进行考察和评估。谢谢!

　　问 投资者：请简要介绍一下近三年来公司库存商品账面余额情况是怎样的?

　　答 麒盛科技侯文彪：2016年末至2019年3月末，公司库存商品账面余额分别为15,320.43万元、19,311.62万元、18,876.98万元和21,833.38万元，占存货账面余额的比例分别为66.91%、69.77%、76.59%和75.49%。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请简要介绍一下公司是如何确保自身技术的持续创新的?

　　答 麒盛科技黄小卫：自设立以来，公司高度重视新技术、新工艺、新产品的研究和开发，为不断提升公司竞争力，公司采取了以下措施以形成持续创新机制：(1)坚持以客户需求为导向的研发理念;(2)良好的研发团队建设机制;(3)日益完善的研发运行及管理机制;(4)积极拓展外界研发合作。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司境外经营及境外资产情况?

　　答 麒盛科技黄小卫：公司在中国香港、美国、欧洲等地设立或收购了舒福德投资、奥格莫森美国、奥格莫森欧洲、南部湾国际等子公司，主要负责海外投资、北美市场和欧洲市场的销售及售后服务工作。公司在境外设立或收购子公司，进一步拓展了公司的产品销售渠道，对公司整体业务的发展起到了促进作用。除此之外，公司未在境外有其他经营活动。谢谢!

　　问 投资者：请问领导，公司2018年末存货账面价值较2017年末减少的原因?

　　答 麒盛科技侯文彪：2018年末存货账面价值较2017年末减少4,084.04万元，下降幅度为15.17%，主要原因系：①公司生产订单根据下投资者户的订单有所减少;②公司生产部门严格控制了存货的生产周期，降低了存货的流转天数，进而导致存货账面价值随之下降。谢谢!

　　问 投资者：麒盛科技具体哪天上市?

　　答 招商证券马建红：具体上市时间将根据监管部门的有关要求决定，我们将及时披露相关信息，请大家密切关注。谢谢!

　　问 投资者：请简单介绍下公司在建工程的基本情况以及占比情况?

　　答 麒盛科技侯文彪：2016年至2019年3月各期末，公司在建工程账面价值分别为1,920.12、1,964.95、20,814.21和22,113.12，占非流动资产比例分别为5.91%、5.25%、35.92%、37.08%。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请介绍下公司无形资产的构成情况?

　　答 麒盛科技侯文彪：2016年至2019年3月各期末，2016年至2019年3月期末，公司无形资产主要由土地使用权、商标权和专利权构成，以上三者合计占无形资产的比例分别为94.77%、94.33%、93.07%和94.11%。谢谢!

　　问 投资者：请公司领导分析一下公司存货结构变动的原因?

　　答 麒盛科技侯文彪：2016年至2019年3月，公司存货结构中，库存商品占比逐年上升，原材料和在产品占比相应下降，主要是由公司采购安排、产能及订单情况等变化所影响的，现具体分析如下：

　　2017年末库存商品占比由2016年末的66.91%上升至69.77%，增加了2.86个百分点，在途物资、原材料和在产品合计占比由2016年末的29.28%下降至27.53%，减少了1.75个百分点，主要系境外子公司外购成品电动床的采购模式由直接采购改为境内子公司采购后再发往境外子公司所致。2016年起，为减少关联交易，境外子公司南部湾国际逐渐减少向瑞海机械采购可调节电动床架，改由境内子公司维斯科向非关联方采购后再发往南部湾国际，因境内运输时间短，相关货物在合并报表层面由在途物资转为库存商品。如2016年即采用该采购模式，2016年末和2017年末库存商品账面余额分别为16,137.17万元和19,311.62万元，占比分别为70.48%和69.77%，在途物资、原材料和在产品合计账面余额分别为5,887.92万元和7,619.94万元，占比分别为25.71%和27.53%，存货结构相对稳定。

　　2018年末库存商品占比由2017年末的69.77%上升至76.59%，增加了6.82个百分点，原材料和在产品合计占比由2017年末的27.41%下降至19.51%，减少了7.90个百分点，主要系公司产能提升减少了原材料和在产品备货所致。2017年，下投资者户根据其自身新产品的设计变更了采购计划，集中于年底向公司进行采购。受限于产能，公司为交付订单投入的原材料和在产品备货无法及时转换为产成品，导致2017年末原材料和在产品余额较高。为保证及时供货，公司于2018年新增产能54.60万张，增幅46.67%，产能的提升保证了产品的顺畅生产，原材料、在产品周转时间明显缩短，导致原材料和在产品的余额减少，其占比相应下降。此外，随着生产经验的积累，公司提高了存货精细化管理程度，严格按生产计划和库存余量控制原材料采购，不断优化库存结构以减少原材料资金占用。因此，2018年末公司原材料和在产品占比较上年有所下降，库存商品占比相应上升。

　　2019年1-3月，公司的采购生产模式未发生较大变化，存货结构保持稳定。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请简要介绍一下年产400万张智能床总部项目(一期)项目情况?

　　答 招商证券包晓磊：年产400万张智能床总部项目(一期)项目由麒盛科技在嘉兴市秀洲区王江泾镇开工实施，项目征地199.39亩，计划总投资102,450.00万元，用于智能电动床的扩建项目建设，通过新建智能工厂、购置智能化生产流水线，预计形成年产200万张智能电动床的生产能力。本项目预计建设周期为2年，第5年达产(含建设期)。项目达产后，预计可实现销售收入368,078.63万元(不含增值税)。谢谢!

　　问 投资者：作为券商，您给予公司在投资者关系管理方面有什么建议呢?

　　答 招商证券马建红：投资者关系是上市公司中非常重视的一项工作，目前上交所也做了很多有益的制度建设帮助强化投资者关系管理。我们认为，通过与投资者建立良好的沟通渠道，可以使公司在资本市场上更加透明，更能取得投资者的信任。我们会建议公司注重和投资者的交流沟通工作。谢谢!

　　问 投资者：请简单介绍一下公司产品出库量与销售计划数量的匹配情况?

　　答 麒盛科技侯文彪：公司主要产品的销售出库量与销售计划量基本匹配，符合公司“以销定产”的业务特点。2018年度，客户对公司的下单量超过公司预期，使得销售计划完成率较高。公司2016年-2019年3月出库量与销售计划数量变化趋势相同，基本相匹配、平衡。谢谢!

　　问 投资者：请问公司主营业务的毛利率是多少?

　　答 麒盛科技侯文彪：2016年至2019年3月各期末，公司主营业务毛利率分别为39.04%、36.49%、35.32%和40.55%，毛利率较高。谢谢!

　　问 投资者：您好，请简要介绍一下公司在行业中处于什么样的地位?

　　答 麒盛科技黄小卫：公司是国内最早一批从事智能电动床研发、设计、生产和销售的公司，且自设立以来，一直专注于该细分市场。经过多年的发展和积累，公司已掌握多项具有自主知识产权的核心技术。公司在研发、生产、销售的智能电动床产品方面，具有领先的技术优势和设计优势，是行业的领军企业。

　　截至2019年8月31日，公司及子公司已拥有的主要专利共254项(其中40项发明专利)、软件著作权1项。2015年12月，浙江省知识产权局、浙江省经济和信息化委员会认定公司为“浙江省专利示范企业”;2016年4月，浙江省科学技术厅、浙江省发展和改革委员会、浙江省经济和信息化委员会认定公司的“浙江舒福德电动床研究院”为“省级企业研究院”。

　　近年来，公司以技术创新为依托，持续增强公司新产品、新技术的研发能力，提升了生产工艺水平。公司与浙江清华长三角研究院合作设立了麒盛数据，旨在进一步增强科研投入和科研实力，今后将积极开展产学研合作，持续、有效地提升技术竞争力。在市场开拓中，公司积极拓展国内外市场，与众多客户建立了紧密的合作关系，不断巩固和扩大在智能电动床行业的领先地位。谢谢!

　　问 投资者：请问公司募投项目实施后对公司未来经营成果将会带来什么样的影响?

　　答 招商证券包晓磊：此次募集资金项目成功实施后，公司产能将有较大幅度的提升，通过优化和升级营销网络，有利于公司加强品牌宣传能力、市场开拓能力、售后服务能力，进一步增强公司的核心竞争力，补充流动资金有利于增强公司资本实力，满足公司快速发展对流动资金的需求。因此，预计募集资金的投入将提高公司的营业收入和盈利能力。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请问在当前国内市场环境下利好智能电动床行业发展的因素有哪些?

　　答 麒盛科技黄小卫：我国智能电动床行业起步较晚，发展空间和市场潜力巨大，具体发展利好如下所示：(1)城镇化水平提升将促进智能电动床行业发展;(2)城镇居民可支配收入增长为智能电动床行业持续增长创造了必要条件;(3)居民消费潜力进一步释放将拉动智能电动床消费增长;(4)养老市场发展带来新的增长点。谢谢!

　　问 投资者：公司股票价格上市后会怎么样?

　　答 招商证券马建红：麒盛科技是一家优质、业绩良好的上市公司，未来公司会继续努力以给投资者带来良好的回报。谢谢!

　　问 投资者：请问当实际募集资金量与投资项目需求出现差异时公司要如何安排?

　　答 招商证券包晓磊：如果实际募集资金小于上述投资项目的资金需求，资金缺口将由公司通过自有资金或银行借款等方式自筹解决。此次募集资金到位前，为把握行业发展机遇，公司已经利用自有资金或银行借款对“年产400万张智能床总部项目(一期)”进行了先期投入，募集资金到位后将优先置换前期投资的资金。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请问公司是否有自有资金投入到募投项目中?

　　答 招商证券包晓磊：在本次公开发行股票募集资金到位前，公司将根据订单情况及自身扩大产能的需要，暂以自有资金或向银行贷款方式筹集资金，先行投入募集资金投资项目。

　　截至2019年8月31日，本次募集资金投资项目已投入资金35,898.04万元，为年产400万张智能床总部项目(一期)的土地征用费、建筑工程的设计、咨询及施工费、建筑工程款及部分生产设备的购置费等。除此之外，公司募集资金投资项目尚无其他实际投入。谢谢!

　　问 投资者：请问公司如何安排本次募集资金的专户存储?

　　答 招商证券包晓磊：公司已根据相关法律法规制定了《募集资金使用管理办法》，对募集资金的存储、使用、变更、检查与监控等事项做出了详细的规定。公司将严格按照制定的《募集资金使用管理办法》和证券监督管理部门的相关要求，将募集资金存放于专项账户中，并根据每年项目实施的资金需求计划支取使用。谢谢!

　　问 投资者：请问生产智能电动床产品主要会涉及到哪些技术水平?

　　答 麒盛科技黄小卫：智能电动床产品涉及的技术范围较广，关联着电子信息、软件、智能科学、机械等相关技术和学科。近年来，随着技术的进步和信息科技的进一步智能化，智能电动床行业的技术水平不断提高。智能电动床行业的技术水平主要体现以下方面：(1)产品设计水平;(2)智能技术开发水平;(3)生产制造水平。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请简要介绍下公司近几年营业收入情况?

　　答 麒盛科技侯文彪：麒盛科技主要生产销售智能电动床及记忆棉家居制品等产品，合并财务报表中2017年度、2018年度、2019年1-3月营业收入分别为1,388,477,145.10元、2,391,090,962.74元、514,105,847.28元。谢谢!

　　问 投资者：财务总监您好，请介绍一下公司各年末存货的账面金额以及存货跌价准备情况?

　　答 麒盛科技侯文彪：感谢对公司的关注，截至2017年12月31日、2018年12月31日、2019年3月31日，公司合并财务报表中存货的账面余额分别为276,800,546.91元、246,463,289.55元、289,228,215.32元，存货跌价准备分别为7,550,010.96元、18,053,200.94元、16,257,231.81元。谢谢!

　　问 投资者：领导您好，请问公司本次的募投项目有哪些?

　　答 招商证券包晓磊：本次募集资金计划用于“年产400万张智能床总部项目(一期)”、“品牌及营销网络建设项目”、“补充流动资金”。谢谢!

　　问 投资者：请问上市后，投资者可以向保荐人咨询公司发展的情况吗?

　　答 招商证券马建红：首先非常欢迎您与我们沟通交流，保荐代表人将在法定信息披露允许的范围内尽可能详细地向您披露相关情况。谢谢!

　　问 投资者：您好，请简要介绍一下智能电动床行业的主要经营模式?

　　答 麒盛科技黄小卫：目前，智能电动床行业主要有OEM、ODM、OBM三种经营模式：

　　OEM即Origin Equipment Manufacturer，原厂设备生产，生产商完全根据客户的设计和质量要求进行产品生产，产品以客户的品牌进行销售，是一种“代工生产”的方式，制造商按品牌商的需求与授权及特定的条件进行生产，品牌商控制全部的设计和技术。

　　ODM即Original Design Manufacturer，自主设计制造，产品由生产商自主设计、开发，根据客户订单进行产品生产，产品以客户的品牌进行销售，制造商根据品牌商对产品的设计、规格、性能等要求，进行设计和生产产品。制造商拥有一定的设计能力和技术水平。ODM方式往往更加注重合作。

　　OBM即Original Brand Manufacturer，自主品牌制造。产品由生产商自主设计、开发，根据客户订单进行产品生产，产品以自主品牌进行销售。

　　目前国内本行业的多数企业的经营模式以OEM模式为主。随着行业市场的逐步扩大，消费者的消费潜力不断被挖掘，一些具有丰富行业经验、具备自主研发设计能力的企业逐步向ODM模式转型。近年来，为了突破发展的限制，响应国家关于“中国制造向中国创造转变、中国速度向中国质量转变、中国产品向中国品牌转变”的号召，行业内一些业务发展较好、具有一定竞争优势的企业则逐步开始加大研发设计投入，打造自主品牌，建立独立的营销渠道，探索OBM模式，谋求自主、长远的发展。谢谢!

　　问 投资者：您好，请问公司未来将如何提升自身品牌知名度?

　　答 麒盛科技唐国海：目前，公司在床垫企业客户中形成了良好的口碑，积累了大量长期合作的优质客户。与此同时，公司自主品牌产品销售收入占比较低，自主品牌市场知名度偏低。未来三年，公司将积极参加国内外的各种展会，进一步提升公司品牌在国内外的知名度和影响力。同时，公司还将加大在广告宣传方面的投入，借助互联网与传统媒体提升公司品牌的市场知名度和美誉度。此外，如果公司能够顺利公开发行上市，公司的品牌形象和价值将大幅提升，有利于推动公司品牌发展计划的顺利实现。谢谢!

　　问 投资者：董事长您好，请简要介绍一下公司未来的盈利能力的趋势?

　　答 麒盛科技唐国海：公司自成立以来专注于智能电动床的研发、设计、生产及销售，生产工艺成熟、研发实力雄厚、销售渠道丰富，生产规模和技术水平在全国智能电动床行业出于领先地位，且与世界知名床垫厂商和美国知名电子商务平台好市多(COSTCO)保持了长期稳定的合作关系，在智能电动床行业具有良好的口碑和较强的竞争优势。

　　未来随着募集资金投资项目的建设和投入运营，公司业务规模将持续增长，公司生产规模将不断扩大，产品研发能力不断增强，品牌知名度不断提高，营销网络进一步完善，公司的整体盈利能力将提升至更高的水平，以实现科学、快速和可持续的发展。谢谢!