路演嘉宾介绍：

　　【网上路演交流内容剪辑】

　　问 投资者：请介绍一下公司募集资金投资的项目?

　　答 兴业证券 投资银行业务总部 保荐代表人穆宝敏：公司募集资金投资项目是公司业务发展到现阶段的必然要求，是紧紧依托现有业务基础、客户需求及行业发展方向制定的，能够有效完善公司产业链，丰富产品服务类型，增强竞争力，提高盈利能力。谢谢!

　　问 投资者：发行方式是什么?

　　答 兴业证券 投资银行业务总部 保荐代表人穆宝敏：采用网下向询价对象配售和网上资金申购定价发行相结合的方式或证券监管机构认可的其他方式。谢谢!

　　问 投资者：对征集投票权的相关机制如何?

　　答 兴业证券 投资银行业务总部 保荐代表人穆宝敏：根据《公司章程(草案)》，公司董事会、独立董事和符合相关规定条件的股东可以公开征集股东投票权。征集股东投票权应当向被征集人充分披露具体投票意向等信息。禁止以有偿或者变相有偿的方式征集股东投票权。公司不得对征集投票权提出最低持股比例限制。谢谢!

　　问 投资者：报告期内银行端产品及服务毛利率变化的原因有哪些?

　　答 创识科技 财务负责人江秀艳：2017年、2018年、2019年及2020年1-6月，银行端产品及服务的毛利率分别为65.51%、74.48%、57.86%及74.12%，毛利率发生了一定的波动，主要原因是该类产品中，网控产品及制卡设备毛利率相对较低，而服务类产品毛利率相对较高，银行端产品及服务的整体毛利率会随着网控产品及制卡设备、服务类产品的业务占比变动而发生波动。谢谢!

　　问 投资者：报告期内POS终端及配件毛利率低于其他硬件的原因有哪些?

　　答 创识科技 董事、副总经理、董事会秘书林岚：公司POS终端及配件产品毛利率低于其他硬件产品的毛利率，主要系POS终端及配件主要为惠尔丰品牌，并且POS产品及配件的销售具有规模化特点，因此毛利率相对较低。

　　问 投资者：请说明一下报告期内公司应付账款的构成及变动分析?

　　答 创识科技 财务负责人江秀艳：公司应付账款主要是应付供应商货款。2017年末、2018年末、2019年末及2020年6月末，公司应付账款分别为4,328.05万元、6,977.99万元、6,528.91万元及4,566.59万元。报告期内应付账款规模随着业务规模增长而逐步增长。谢谢!

　　问 投资者：请分析一下报告期内职工薪酬变动情况?

　　答 创识科技 财务负责人江秀艳：销售费用中职工薪酬为销售人员的工资和五险一金等。2017年、2018年、2019年及2020年1-6月销售费用中的职工薪酬分别为439.25万元、564.94万元、734.16万元及365.51万元，职工薪酬随经营规模的扩大而增加。2017年-2019年销售费用中的职工薪酬持续增加，主要原因系报告期内公司销售人员增加，及销售人员的人均薪酬增加。谢谢!

　　问 投资者：进入本行业的服务壁垒有哪些?

　　答 创识科技 广州事业部技术总监唐才銮：电子支付业务属于金融领域基础性业务，它具有吸收客户、沉淀资金、增强客户粘性等重要功能，因而对运营维护服务要求较高。这要求相关支付IT服务商拥有健全的服务网点，配备专业的服务人员，以保证银行及商户对即时、专业服务的需求，而这是新进入者短时间内很难满足的。谢谢!

　　问 投资者：商户收单业务市场规模变动情况怎么样?

　　答 创识科技 董事、副总经理、董事会秘书林岚：1)移动支付使“无现金”时代来临，大量非现金支付需求产生 2)银行卡消费金额快速增长，带动收单业务快速增长 3)收单业务可拓展的商户群体不断增多 4)商户收单业务已经从单一的支付服务升级为综合服务，价值链不断延长

　　问 投资者：和哪些知名企业有业务方面的合作?

　　答 创识科技 董事长、总经理张更生：公司客户主要为农业银行，其他客户还有建设银行、中国银行、工商银行、交通银行、浦发银行、中国银联、中石化、嵊泗县交通局、得力等。产品及服务的用户除了银行外，还包括中石化、中国铁路总公司、北京移动、万达广场、永辉超市、甘肃烟草、北京中日友好医院、秦始皇帝陵博物院、青海省高院、江苏地市车管所、骏途网、嵊泗县交通局等三千多家大型商户及百万量级的中小商户。谢谢!

　　问 投资者：报告期内可比公司销售费用率变动有哪些原因?

　　答 创识科技 财务负责人江秀艳：报告期各期，公司销售费用率低于可比公司平均值。 公司作为农行主要服务商，在农行具有品牌及渠道优势，持续入围农行重大采购项目，来自于农行收入占比较大。经过与农行长期的合作，熟悉农行业务流程及技术规范，与各分支行业务及技术人员长期紧密协作，使得公司可以共享销售渠道、服务网络，以较低的成本费用开展业务。除此以外，公司广告宣传费类型销售费用较小，而可比公司中，信雅达、新国都、石基信息、航天信息均存在大额广告宣传费用，进一步导致可比公司与公司销售费用率的差异。因此，公司开展业务需要配备的销售人员数量及相应的销售费用支出相比可比公司较少。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下行业技术水平

　　答 创识科技 广州事业部技术总监唐才銮：电子支付IT解决方案对安全性、稳定性要求高，产品要符合银行的技术标准，通过银行的严格测试;另外，电子支付随着移动支付及新兴技术的发展快速变革，产品及服务要迎合B端商户及C端用户的最新需求，电子支付IT解决方案对创新性、实用性要求高。总体而言，行业技术发展迅速，收单机构及商户对安全性要求极高，IT服务商不仅要满足基本的安全性要求，也要具备创新性，不断将最新技术和支付相结合，以满足商户经营模式不断创新及消费者使用偏好的需要。谢谢!

　　问 投资者：独立董事制度的建立健全及运行情况如何?

　　答 创识科技 董事、副总经理、董事会秘书林岚：公司的《公司章程》《董事会议事规则》和《独立董事制度》对独立董事的职权和制度安排做了详细规定。本公司独立董事任职以来，能够严格按照《公司章程》《独立董事制度》等相关文件的要求，认真履行职权，对公司的规范运作起到了积极的作用。谢谢!

　　问 投资者：请说明影响公司利润的主要因素?

　　答 创识科技 财务负责人江秀艳：影响公司利润的主要因素为主营业务收入的规模及结构、主营业务毛利率以及期间费用率的波动。未来公司的收入增长速度、成本费用管控能力将直接影响到公司的利润水平。谢谢!

　　问 投资者：请说明一下公司提供的主要服务

　　答 兴业证券 投资银行业务总部 保荐代表人穆宝敏：根据服务对象及产品类别的不同，公司主要提供商户端服务及银行端服务;根据服务内容的不同，主要提供软件开发及技术服务、项目维护服务、产品升级服务。经过多年的行业积累，目前公司产品用户基本遍及全国各个省份，公司在北京、上海、广州等地设有子公司，在区域主要城市设有办事处，在各区域配备一定数量的技术人员，以快速响应商户及银行的需求，解决其在产品使用过程中产生的疑问或故障。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司的人员独立性?

　　答 创识科技 董事、副总经理、董事会秘书林岚：公司董事、监事及高级管理人员均严格按照《公司法》和《公司章程》的有关规定产生。公司的总经理、副总经理、财务负责人和董事会秘书等高级管理人员不在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事、监事以外的其他职务，不在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪;公司的财务人员不在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职。谢谢!

　　问 投资者：请具体介绍一下公司商户-银行-公司三方销售模式

　　答 创识科技 董事、副总经理黄忠恒：该模式下商户端支付解决方案主要客户是农业银行各区域分支机构，其他客户还包括建行、邮储银行部分区域分支机构等。 以农行为例，对于BMP商户收单系统、POS终端、扫码设备及云音箱等基本的软硬件产品，农行各区域分支机构辖区商户都有广泛的需求，农总行采购中心采取公开招标方式确定入围供应商，在总行层面招标入围，供应商取得入围资格后，各区域分支行无需再履行招标程序，针对辖区商户需求直接与公司签订合同;对于农总行采购中心未进行集中采购的产品及服务，农行区域分支机构可单独进行招标，公司中标后再另行签订销售合同。

　　问 投资者：请具体介绍一下中小商户支付解决方案

　　答 创识科技 广州事业部技术总监唐才銮：中小商户支付解决方案是公司行业支付解决方案在中小商户领域的延伸，仍采用“公司自主开发软件+云平台+外购/OEM硬件+服务”的模式。中小商户支付解决方案主要面向零售、餐饮、农贸市场、批发市场、便利店等类型商户，其具有数量大、单体规模小、需求相对同质等特点，公司提供相对标准化、平台化的POS终端、扫码设备、智能收款云音箱及应用软件、云点单自营外卖平台。业务拓展方式为通过银行渠道批量销售，终端安装及后续服务由银行或第三方POS专业化服务商承担，软件安装及维护通过云平台提供。

　　问 投资者：主要产品或服务的销售价格总体变动情况如何?

　　答 创识科技 董事长、总经理张更生：报告期内，由总行或分行统一招标的产品，价格在入围通知及框架协议中确定，各分支机构与公司签订的订单价格按照总行框架协议确定，在入围有效期内(一般2-5年)价格保持稳定。支付解决方案中涉及的非总分行统一入围的软硬件(如自助终端、收银机、闸机、密码键盘、特色应用软件等)，价格根据不同商户需求、技术实现难易程度及招标结果而定，不同商户之间的产品及服务价格不具有可比性。

　　问 投资者：请说明一下报告期内公司预收款项的构成及变动分析?

　　答 创识科技 财务负责人江秀艳：2017年末、2018年末、2019年末，公司预收款项余额分别为449.69万元、280.58万元、492.45万元及，主要系维保服务的预收款。公司2018年末预收款项相比2017年末减少169.11万元，减少比例37.61%。公司预收款项余额较小，2018年末占总资产金额不足1%，因此受具体项目周期等因素影响，会产生一定波动。2019年末预收款项余额增加211.87万，变动比例75.51%，主要系对客户福建省地震局的预收款项，根据合同条款预收货款，期末未完成验收结算所致。公司2020年1月1日首次执行新收入准则，预收账款重分类至合同负债中列示。谢谢!

　　问 投资者：请说明影响公司成本的主要因素?

　　答 创识科技 财务负责人江秀艳：直接材料成本系公司最主要的成本，主要是公司开展业务过程中外购或OEM的硬件。报告期各年度，该项成本占总成本的比重均超过94%。公司所从事的支付解决方案业务的核心是软件及方案集成，对于实现方案功能所需的硬件，采用外购或OEM的方式获取。因此，直接材料成本为公司主营业务成本的主要组成部分。报告期内，随着公司采购量的不断增大，与供应商的议价能力随之提高;同时，积极引进新供应商以促进供应商之间良性竞争，有效控制成本。谢谢!

　　问 投资者：本次发行前滚存利润的分配安排?

　　答 兴业证券 投资银行业务总部 保荐代表人王科冬：经公司2019年5月17日召开的2018年年度股东大会决议通过《关于首次公开发行股票前滚存利润分配方案的议案》：如果公司成功发行人民币普通股(A股)，则首次公开发行完成之后，新老股东可按各自所持公司股份比例分享截至公司首次公开发行股票前公司滚存的未分配利润。谢谢!

　　问 投资者：未来支付的费率是否会有进一步下降的趋势?

　　答 创识科技 董事长、总经理张更生：公司的业务收费与支付费率没有直接关系。

　　问 投资者：公司拥有核心技术，在农行市场具备竞争优势的原因有哪些?

　　答 创识科技 董事长、总经理张更生：(1)20多年行业经验及技术的积累 (2)通过多年行业经验及技术的积累，公司在支付领域拥有多项核心技术 (3)公司具有与农行长期、稳定、全面合作的优势 (4)公司在农行多产品入围，覆盖多种支付场景，具有协同效益及成本费用优势 (5)公司建立了辐射农行各分支行的服务网络

　　问 投资者：聚合支付的发展趋势怎么样?

　　答 创识科技 董事、副总经理黄忠恒：① 场景多元化挺进、区域纵深化发展 ② 整合通道更加丰富，参与机构更加广泛 ③ 轻量化作为入口，综合化必成结局

　　问 投资者：公司行业发展趋势如何?

　　答 创识科技 董事、副总经理黄忠恒：(1)电子支付将从单一支付服务向智能化服务转变 (2)线下支付与场景的融合程度不断增强 (3)电子支付普惠程度将不断提高 (4)电子支付创新程度将不断持续 (5)银行将不断加强在商户收单市场的开拓力度

　　问 投资者：公司目前有多少数量的商户用户?

　　答 创识科技 董事长、总经理张更生：3000多家大型商户以及百万量级中小商户

　　问 投资者：请介绍一下公司的资产完整性?

　　答 创识科技 董事、副总经理、董事会秘书林岚：公司由创识有限整体变更而来，承接了创识有限所有资产及负债。公司具备了与经营有关的业务体系及主要相关资产，合法拥有与生产经营有关的商标、专利、软件著作权的所有权或者使用权，不存在依赖股东的资产进行生产经营的情况，不存在资产、资金被控股股东、实际控制人占用而损害公司利益的情况。谢谢!