路演嘉宾介绍：

杭州美迪凯光电科技股份有限公司 董事长兼总经理 葛文志 先生与投资者交流

杭州美迪凯光电科技股份有限公司 董事、副总经理、董事会秘书 王懿伟 先生与投资者交流

杭州美迪凯光电科技股份有限公司 副总经理兼首席研发官 矢岛大和 先生与投资者交流

杭州美迪凯光电科技股份有限公司 财务总监 华朝花 女士与投资者交流

中信证券股份有限公司 投资银行管理委员会总监、保荐代表人 丁旭东 先生与投资者交流

中信证券股份有限公司 投资银行管理委员会总监、保荐代表人 翟程 先生与投资者交流

路演现场

　　【网上路演交流内容剪辑】

　　问 投资者：请介绍下对持续经营有重大影响的事项?

　　答 美迪凯王懿伟：发行人不存在主要资产、核心技术、商标的重大权属纠纷，重大偿债风险，重大担保、诉讼、仲裁等或有事项，经营环境已经或将要发生的重大变化等对持续经营有重大影响的事项。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下预付账款的情况?

　　答 美迪凯华朝花：报告期各期末，预付账款的金额分别为144.98万元、273.86万元、245.07万元和543.17万元，公司的预付账款主要系原辅材料以及技术开发等生产经营相关服务的采购款项。谢谢!

　　问 投资者：请简要介绍下公司负责信息披露和投资者联系的有关人员和联系方式?

　　答 美迪凯王懿伟：联系人： 王懿伟

　　电话： 0571-56700355

　　传真： 0571-56700339

　　电子信箱： wyw@chinamdk.com

　　问 投资者：请介绍下公司的信用减值损失情况?

　　答 美迪凯华朝花：根据《财政部关于修订印发2019年度一般企业财务报表格式的通知(财会[2019]6号)》，公司自2019年起将反映企业按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》(财会[2017]7号)的要求计提的各项金融工具信用减值准备所确认的信用损失计入“信用减值损失”项目。公司2019年度和2020年1-6月信用减值损失金额为-139.85万元和-35.08万元。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下注册会计师对公司内部控制的审核意见?

　　答 美迪凯王懿伟：天健会计师事务所(特殊普通合伙)于2020年8月10日出具天健审[2020]9049号《内部控制鉴证报告》认为：公司按照《企业内部控制基本规范》及相关规定于2020年6月30日在所有重大方面保持了有效的内部控制。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下发行人的资金占用情况?

　　答 美迪凯王懿伟：截至报告期末，公司控股股东、实际控制人及其控制的其他企业不存在占用公司资金的情况。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司经营活动现金流量情况?

　　答 美迪凯华朝花：报告期各期，公司经营活动现金流情况良好，与盈利情况相匹配。

　　报告期各期，公司收到其他与经营活动有关的现金主要为收到京瓷集团支付的材料款、与收益相关的政府补贴等，支付其他与经营活动有关的现金主要为支付京瓷集团材料采购款等。公司2018年度、2019年度以及2020年1-6月收到和支付其他与经营活动有关的现金金额较大，主要原因为：对于传感器陶瓷基板精密加工服务，京瓷集团首先向公司提供印刷电路陶瓷基板并收取材料款，公司进行精密切割和移栽分装后将成品向京瓷集团销售，并收取前期支付的材料款以及精密加工服务收入。公司将支付和收取的印刷电路陶瓷基板款项分别计入支付其他与经营活动有关的现金和收到其他与经营活动有关的现金，2018年度、2019年度以及2020年1-6月与京瓷集团业务规模较大，支付和收取的印刷电路陶瓷基板款项金额也相应较大。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的预收款项?

　　答 美迪凯华朝花：报告期各期末，公司预收款项金额分别为42.81万元、11.39万元、6.60万元和0.00万元，主要为预收货款，金额较小。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的主营业务、控制权、管理团队稳定情况?

　　答 美迪凯王懿伟：发行人主营业务、控制权、管理团队和核心技术人员稳定，最近2年内主营业务和董事、高级管理人员及核心技术人员均没有发生重大不利变化。控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东所持发行人的股份权属清晰，最近2年实际控制人没有发生变更，不存在导致控制权可能变更的重大权属纠纷。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的短期借款?

　　答 美迪凯华朝花：报告期各期末，短期借款分别为5430万元、4490万元、6003.82万元和8513.4万元， 公司2019年末短期借款较2018年末同比增加1,513.82万元，增幅为33.72%，主要由于新增购置机器设备、新建生产项目，对资金需求较大，公司增加银行借款规模。随着经营规模的扩大，为满足日常经营资金需求，2020年6月末公司短期借款余额较2019年末进一步增加。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的人员独立情况?

　　答 美迪凯王懿伟：公司董事、监事以及高级管理人员均按照《公司法》和《公司章程》等规定的程序选举或聘任产生。截至本招股说明书签署日公司招股说明书签署日，公司高级管理人员未在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事、监事以外的其他职务;未在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪;公司的财务人员未在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职;公司设有独立的劳动、人事、工资报酬以及社会保障管理体系。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的长期借款?

　　答 美迪凯华朝花：报告期各期末，公司长期借款分别为0.00万元、0.00万元、0.00万元以及11,252.18万元。2020年6月末，长期借款金额大幅增加主要系因子公司浙江嘉美生产建设需要，2020年1-6月新增银行长期借款较多。谢谢!

　　问 投资者：如果别人把你们的股票炒上去，公司将怎么办?

　　答 美迪凯葛文志：我们对公司的价值充满自信，但绝不参与炒做，我们将严格按照有关规定行事。谢谢!

　　问 投资者：请问贵公司谁最有话语权，最后的决定权在董事长吗?

　　答 美迪凯葛文志：公司最有话语权的是全体股东。公司的最后决定权在股东大会。谢谢!

　　问 投资者：请问董事长，您认为给股民最好的回报是什么?

　　答 美迪凯葛文志：我认为给股民最好的回报就是稳健经营，创造佳绩。谢谢!

　　问 投资者：请问买你们公司的股票我们能赚钱吗?

　　答 美迪凯葛文志：公司股票二级市场的表现是有市场来决定的，我们只能竭尽所能做好我们的事情，使公司越做越好，收益更高，给公司二级市场以强大的支撑。我们希望所有的股东能因此获益。谢谢!

　　问 投资者：请问您对网上路演怎么看?你觉得它有用吗?

　　答 美迪凯葛文志：这是一个和广大投资者朋友们交流的高效平台，我们很感谢这样的机会，可以让我们了解到各位支持美迪凯朋友的想法和关注点，有助于我们更好地完善自己，回报股东。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司主要能源供应情况?

　　答 美迪凯矢岛大和：公司生产所需的能源主要是电力及水。报告期内，公司能源耗用量随着业务的发展而增加，但能源成本占公司营业成本的比重较小。公司生产场所所在地能源价格相对平稳，供应较为充足，能够保证公司的正常生产经营。谢谢!

　　问 投资者：您认为新股上市对市场的影响最主要表现在什么地方?

　　答 中信证券翟程：新股上市带给资本市场更充沛的活力、新鲜的血液和新的投资机会。活跃的资本市场会促使经济健康发展。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的研发体系?

　　答 美迪凯矢岛大和：公司研究院各部门职责情况如下：

　　1、科技管理中心：新技术、新产品等的专利申请和管理、科研相关项目及资质申报、高新技术企业资质及相关规划管理和进行对外合作交流;

　　2、设计技术中心：新产品工艺流程策划及光学膜系设计，产品规格定义，工艺参数标准化，确保新专案顺利导入;

　　3、检测技术中心：主要负责产品品质特性的测量及检测设备的评估导入;

　　4、其他技术中心：主要负责本中心涉及领域的技术突破、制程开发及工艺参数制定。

　　公司针对产品涉及的关键技术建立了各大技术中心，在相应领域形成了核心技术储备。另外，公司与下游领先企业形成了共同研发机制，使公司能够更好地贴近下游服务需求。通过技术和研发优势，显著增强了公司的综合竞争力。持续创新是公司核心战略之一，公司不断完善的研发体系和战略上的高度重视，保证了公司具备持续创新并将创新进行产品化的能力。谢谢!

　　问 投资者：董事长对美迪凯目前的工作和取得的进展满意吗?

　　答 美迪凯葛文志：目前的工作进展顺利，所有的部门和中介机构等等都配合得很好，很满意。谢谢!

　　问 投资者：请问保荐人对美迪凯如何评价?

　　答 中信证券丁旭东：在整个项目的发展进程中，发行人兢兢业业、勤劳拼搏的精神深深震撼了我们，美迪凯是一家蓬勃向上，努力打造实业的优秀企业，经营业绩稳步提升，始终坚持以客户需求为导向，加强自身核心竞争力的提高，相信在上市之后，美迪凯定会再接再厉，用好成绩来回报股东，回报社会。谢谢!

　　问 投资者：美迪凯能实现未来的目标吗?董事长对此有多大信心?

　　答 美迪凯葛文志：美迪凯的未来都是经过深思熟虑后规划的,不保守,不激进,适合我们的成长速度和发展规模,可以说是稳中求进的战略,所以我们对于企业成功实现未来目标十分有信心。谢谢!

　　问 投资者：请问董事长，贵公司将挂牌上市，你对此有何感想?

　　答 美迪凯葛文志：公司的挂牌上市，既是公司发展的机遇，也是对管理者的巨大挑战。我们将抓住机遇，勇敢的面对挑战，竭尽全力把公司做大、做强、做精，不负投资者的期望，争取为股东、为投资者创造最大的利益。谢谢!

　　问 投资者：通过此次IPO，公司是否会发展得更好?

　　答 美迪凯葛文志：此次IPO将进一步增强公司实力和竞争力，将进一步促进公司长期稳定发展。同时我们将时刻牢记以股东利益最大化为基本的经营方针，通过技术进步、管理创新、成本控制等措施，提高竞争实力，保持稳定增长，向股东提供合理的投资回报。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司主要产品和服务的市场占有率及未来趋势?

　　答 美迪凯矢岛大和：发行人的主要产品和服务包括各类生物识别零部件及精密加工服务、传感器陶瓷基板精密加工服务、各类影像光学零部件等。

　　公司的发展战略为采取差异化竞争策略，主要为客户提供定制化的产品和服务。公司的传感器陶瓷基板精密加工服务业务向京瓷集团提供，为京瓷集团该项业务在日本境外的唯一供应商，占京瓷集团该项业务50%以上份额。公司的3D结构光模组用光学联结件销售给AMS，目前公司是AMS该款产品的独家供应商。公司新开发的半导体晶圆光学解决方案业务与汇顶科技合作，是汇顶科技超薄屏下指纹芯片光学加工的核心供应商，目前该业务与国内同行业公司也不存在竞争关系。公司与京瓷集团、AMS以及汇顶科技的业务合作关系良好，合作领域也不断扩展，未来公司上述产品和服务的销售规模有望进一步提升。公司影像光学零部件业务的市场竞争较为充分，产品也相对更加成熟，公司在影像光学零部件的市场占有率低于水晶光电、五方光电等同行业公司。未来，公司仍将采取差异化的竞争策略，不断加大研发投入，持续开发新的应用领域。谢谢!

　　问 投资者：请问公司的非流动资产包括哪些?

　　答 美迪凯华朝花：公司的非流动资产主要为固定资产、在建工程、无形资产等，报告期各期末合计占非流动资产的比例均在95%以上。谢谢!

　　问 投资者：本次公司股票将以什么方式发行?

　　答 中信证券丁旭东：本次公司股票将以向网下和网上投资者公开发行方式发行。谢谢!

　　问 投资者：请介绍一下公司的销售模式?

　　答 美迪凯葛文志：报告期内，公司主要通过直销模式，为客户提供光学光电子元器件产品及精密加工制造服务。

　　公司主要的产品和服务存在定制化特点。公司成立以来坚持研发销售一体化，面向客户需求和下游市场趋势研发产品。公司和下游各类半导体厂商、光学模组厂商以及终端品牌厂商建立了良好的合作关系，形成良性互动，能够持续跟踪客户需求。公司根据市场调研、行业变化趋势、技术进步等情况，针对目标市场进行产品开发，为下游客户提出解决方案。

　　业务部门负责与客户沟通、发货、提供售后服务等。对于新产品，其价格通常由生产及研发人员根据技术工艺的复杂程度、原辅材料价格、人力成本等因素进行综合评估，由业务部门进行报价，并与客户协商定价。对于存量产品，公司在获知客户相关需求后，生产部门将根据订单量、交期、品质要求的情况排产，并由业务人员与客户对接报价。

　　受益于公司知名度的提升与多年的客户资源积累，公司已与国内外领先客户建立起较为稳固的合作关系。谢谢!

　　问 投资者：请问上市公司与非上市公司最大的区别是什么?

　　答 美迪凯葛文志：上市公司是面向公众的公司，内部控制更透明、有效、完善。上市公司向社会公众募集资金，必须承担向公众投资者进行信息披露的义务。因为本着对投资者负责任的态度，也会促进我们的经营管理团队努力提高自身能力，和制度完善。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的递延收益?

　　答 美迪凯华朝花：报告期各期末，公司递延收益金额分别为65.45万元、112.75万元、95.22万元和86.85万元，为公司“新增年产1,000万片手机摄像头保护镜片技改项目”收取的技改项目政府补助资金，根据项目对应固定资产折旧年限摊销后的期末余额。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下发行人传感器陶瓷基板精密加工服务业务与京瓷集团合作的业务模式?

　　答 美迪凯矢岛大和：公司传感器陶瓷基板精密加工服务的客户为京瓷集团，发行人向京瓷集团采购陶瓷半导体印刷电路基板。陶瓷基板原材料到货后，发行人通过UV贴附、晶圆切割、离心旋洗、解除UV胶、移栽等多道工序，对传感器陶瓷基板进行加工，并将加工完成的成品销售给京瓷集团。加工完成后的成品主要用于CMOS传感器的陶瓷封装。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下发行人智能手机摄像头模组用的组立件业务与舜宇光学合作的业务模式?

　　答 美迪凯矢岛大和：公司向舜宇光学销售的产品，主要为智能手机摄像头模组用的组立件，该产品各期收入占其销售额比例均超过90%。此外，公司向舜宇光学销售的产品还包括少量红外截止滤光片、吸收式涂布滤光片等产品。

　　针对智能手机摄像头模组用的组立件业务，舜宇光学既是公司的客户，也是公司的供应商。发行人将光学玻璃经外形加工、镀膜加工等工序制成的滤光片，安装至镜座上，形成智能手机摄像头滤光片组立件产品，销售给舜宇光学。发行人向舜宇光学销售的滤光片组立件所需的镜座主要向舜宇光学采购。

　　该种业务模式在行业内普遍存在，根据同行业上市公司水晶光电、五方光电的公开披露信息，亦存在同时向舜宇光学销售和采购的情形。谢谢!

　　问 投资者：美迪凯是否对成为一家公众公司做好了充足准备?

　　答 美迪凯葛文志：是的，我们无论是在内部控制，还是外部信息披露等等方面，均已用一家合格上市公司的标准来要求自己，我们做好了充足准备。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司所处行业的主管部门?

　　答 美迪凯葛文志：我国光学光电子行业的主管部门是国家工业和信息化部。工信部主要负责行业管理与规范划定，包括制定并组织实施行业规划、计划和产业政策，提出优化产业布局、结构的政策建议，起草相关法律法规草案，制定规章，拟订行业技术规范和标准并组织实施，指导行业质量管理工作。

　　行业内部组织管理机构主要是中国光学光电子行业协会，中国光学光电子行业协会主要职能为实施自律管理，开展本行业市场调查，向政府提出本行业发展规划的建议;进行市场预测，向政府和会员单位提供信息;举办国际、国内展览会，研讨会，学术讨论会，致力新产品新技术的推广应用;出版刊物报纸和行业名录;组织会员单位开拓国际国内市场，组织国际交流，开展国际合作，推动行业发展与进步。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下近年来公司应收账款余额的变动情况?

　　答 美迪凯华朝花：2017年末至2020年6月末，应收账款账面余额为5490.68万元、4257.89万元、6347.06万元、4610.21万元;

　　公司2018年末应收账款余额较2017年末同比减少1,321.96万元，降幅为22.69%，占当期营业收入的比例从28.44%降至13.47%，主要原因为：2018年公司客户结构调整，1)当年对京瓷集团等境外客户的收入增长较快，上述客户回款情况良好，账期也较短，如京瓷集团账期仅为30天，期末应收账款金额相对较小;2)当年对国内长账期客户的收入下降，期末应收账款减少较多。因此2018年公司收入增长明显，期末应收账款反而减少。

　　公司2019年末应收账款余额较2018年末同比增加2,188.73万元，增幅为48.59%，占当期营业收入的比例从13.47%增至22.02%，主要由于对舜宇光学和AMS的应收账款增加，具体为：1)公司2019年对AMS的收入主要集中在下半年，当年11月和12月收入同比增幅较大，因此期末应收账款同比增加1,103.65万元;2)受下游智能手机摄像头模组需求影响，公司2019年度对舜宇光学的收入同比增长较快，舜宇光学的账期较长，期末应收账款增加1,501.96万元。

　　公司2020年6月末应收账款余额较2019年末同比下降1,794.73万元，降幅为26.82%，期末应收账款余额占当期营业收入的比例较2019年略有上升。谢谢!

　　问 投资者：请介绍下公司的市场地位?

　　答 美迪凯矢岛大和：公司在超精密加工、晶圆研抛、光学薄膜设计及精密镀膜、半导体制程、光学新材料应用等领域均具有核心技术及自主知识产权，得到了国际一流客户的广泛认可。公司与京瓷集团、AMS、汇顶科技、舜宇光学、海康威视、富士康、佳能、尼康、松下、理光、索尼、AGC、基恩士、三星等知名企业建立了业务合作关系，并进入苹果、华为等国际著名品牌供应链，合作广度和深度持续加强。

　　公司的传感器陶瓷基板精密加工服务业务客户为京瓷集团，公司是京瓷集团该业务在日本境外的唯一供应商，也是加工良率最高、业务份额最大的供应商，占有率在50%以上;公司的3D结构光模组用光学联结件客户为AMS公司，该产品应用于3D脸部识别组件，公司目前是苹果产业链中该部件的独家供应商;公司半导体晶圆光学解决方案的客户为汇顶科技，是该公司超薄光学屏下指纹模组光学加工的核心供应商;公司的高折射玻璃晶圆精密加工服务业务客户为全球三大光学玻璃企业之一的AGC，公司就该业务与其进行一对一的合作。公司致力于服务行业内的领先厂商，紧跟客户需求，持续成长。谢谢!