2022年2月10日，金徽矿业股份有限公司(股票简称：金徽股份，股票代码：603132)进行了网上路演。控股股东 党委书记、总裁、金徽股份董事张世新;控股股东 董事、高级副总裁周世斌;金徽股份董事长、总经理刘勇;金徽股份副总经理、财务总监乔志钢;金徽股份董事会秘书陆成玮;金徽股份证券事务代表王瑞;华龙证券党委副书记、总经理苏金奎等嘉宾参加了此次路演，与网上投资者进行了密切交流。

　　金徽股份本次发行股份数量为9,800万股，发行价格为10.80元/股。公司本次预计募集资金总额105,840.00万元，将用于金徽矿业股份有限公司徽县郭家沟铅锌矿绿色矿山提升改造项目、甘肃省徽县郭家沟铅锌矿矿区生产勘探项目、偿还银行贷款。

　　据悉，金徽股份自成立以来，一直坚持有色金属矿山资源开发利用的经营方针，公司主营业务为：有色金属的采选和贸易，主要产品为锌精矿和铅精矿(含银)，其中赋存在铅精矿中的金属银单独计价。公司所属的矿区处于西成矿田南矿带东端，洛坝铅锌矿床东部，铅锌矿资源丰富，交通方便。

网上路演推介致辞

　　金徽股份董事长、总经理刘勇网上路演推介致辞

　　尊敬的各位嘉宾、投资者、关心金徽股份的朋友们，大家好!

　　欢迎大家参加金徽矿业股份有限公司首次公开发行股票网上投资者交流会。我是刘勇，在上证路演中心、中国证券网与广大投资者在线交流。

　　首先，我谨代表金徽股份董事会及全体员工，向保荐机构华龙证券股份有限公司以及参与本次发行的其他中介机构，向长期以来关心、支持金徽股份发展的社会各界朋友，向上证路演中心和中国证券网的各位领导和媒体朋友，表示衷心的感谢!对今天参加网上交流的各位投资者和网友们表示热烈欢迎!希望通过本次网上路演，能让大家对金徽股份有一个更加深入系统的了解。

　　金徽股份自成立以来，始终坚持“绿水青山就是金山银山”的理念，致力于有色金属矿山资源开发利用，主营业务为有色金属的采、选和贸易，主要产品为锌精矿和铅精矿(含银)，公司坚持将生态矿业的理念贯穿于矿产开发和利用全过程，通过对采、选关键工艺的技术攻关，使采矿贫化率、回采率、回收率实现最优化，选矿综合技术指标达到国内领先水平。公司拥有丰富的铅锌资源储量，两宗采矿权和两宗探矿权，资源赋存状态好，发展后颈强势;公司凭借多年积累的勘探经验以及采、选技术，已经成为甘肃省内生产规模较大和效益较好的矿山企业，被自然资源部列为重点矿区。公司凭借禀赋优势和先进技术，实现了低成本生产，保持了高毛利水平，公司毛利率水平位居同行上市公司前列。公司高度重视研发工作，建立了完善的技术研发管理机制，由公司专家自主研发并投入使用的核心技术，为公司高质量发展提供了不竭动力。公司依托于产学研基地建设和校企战略合作，培养了一支高水平的研发队伍，并通过优化公司内部研发体系，辅以稳定的研发资金支持，积极开展铅锌矿采、选相关技术的研究与应用，取得了良好效果;公司注重高端人才引进，建立了完善的人才激励机制。未来，公司将继续坚持技术创新和工艺创新，进一步夯实公司在铅锌矿探、采、选领域的技术优势，努力将金徽股份打造成绿色矿山的典范企业。

　　金徽股份拥有产出规模大、供应稳定的矿山，拥有经验丰富的管理团队，保证了公司经营业绩稳步提高，生产的产品受到了冶炼企业的青睐。公司将会继续优化采、选工艺，满足不同客户的需求，努力实现公司与客户双赢的多元化发展目标。

　　近年来，在社会各界的关心支持下，金徽股份绿色矿山建设成效得到了社会各界的肯定和认可，先后被评为了全国首批绿色工厂、国家级绿色矿山、全国铅锌行业规范企业、国家高新技术企业、全国模范职工之家，荣获了全国首届绿色矿山突出贡献奖、中国有色金属地质找矿成果一等奖、全国绿色矿山建设引领者等荣誉，是自然资源部树立的全国绿色矿山典范企业。

　　公司本次IPO募投的项目有3个，其中，绿色矿山提升改造项目的实施，将使公司销售收入显著增加，在提高生产效益的同时，可从根本上改变矿山安全环境;生产勘探项目的实施，将会进一步提高矿体控制程度，扩大矿区资源储量，为公司产能及盈利能力迈上新台阶奠定坚实基础;募集资金偿还银行贷款后，将会进一步降低公司财务费用，增强财务稳健性。本次发行完成后，公司将认真组织募集资金投资项目的实施，并依托多年积累的有色金属矿山经营经验，继续对采矿和选矿技术进行升级改造，精心打造绿色智慧矿山，夯实行业地位，努力将金徽股份发展成为更具行业影响力和竞争力的有色金属矿山勘查、开采、选矿明星企业。

　　各位领导，各位投资者朋友，通过今天的交流，希望各位投资者对金徽股份的了解更加全面，发展更有信心，能一如既往地给予更多帮助和支持。我们会认真听取各位投资者的意见，不断提升创新能力，继续推动绿色矿山建设，以更加优异的业绩回报各位投资者，努力为经济社会发展做出更大贡献。

　　最后，再次感谢各位领导和各位投资者朋友、社会各界对金徽股份的关注与关心，欢迎大家通过网上路演平台踊跃提问、积极建言，你们的广泛参与，就是对我们最大的支持与鼓舞。

　　谢谢大家!

　　华龙证券党委副书记、总经理苏金奎网上路演推介致辞

　　尊敬的各位投资者：

　　大家好!我是华龙证券股份有限公司的苏金奎，此次金徽股份的首次公开发行A股网上投资者交流会，我们与广大投资者在线交流。

　　作为本次金徽股份的保荐机构和主承销商，我们非常高兴参加今天的网上交流活动。首先，我谨代表华龙证券对所有参与金徽股份首次公开发行股票网上路演的嘉宾和投资者表示热烈的欢迎和衷心的感谢!

　　金徽股份认真践行国家关于绿色生态文明建设要求，把绿色发展理念贯穿于矿业发展全过程，走绿色发展之路，建成了一座“生态型、环保型、安全型、旅游型、数字化”的现代化绿色矿山。公司先后获得工信部颁发的“全国首批绿色工厂”、“专精特新‘小巨人’企业”，自然资源部授予的“国家级绿色矿山”，中国产学研合作促进会颁发 的“中国产学研合作创新示范企业(2019-2024)”，绿色矿山科学技术奖励办公室颁发的“绿色矿山突出贡献单位”、“绿色矿山重大工程一等奖”。

　　并且，公司管理层在地质勘查、采矿、选矿、企业管理和技术研发等方面具备丰富的经验。公司经过多年发展，秉持绿色、科学、发展、规范的管理理念，通过不断学习、探索和总结，在资源勘探、铅锌矿的采选、绿色矿山的生产管理等方面积累了丰富的经验，并形成一套完整、高效、合法合规的绿色矿山管理机制。

　　作为本次金徽股份首次公开发行股票的保荐人，我们感到十分荣幸。在以后的合作过程中，我们将继续秉承勤勉尽职和诚信的原则，切实履行保荐机构的应尽义务。我们也坚信，此次发行上市必将进一步促进金徽股份的快速健康发展，并以更加优异的经营业绩来回报各位投资者!

　　最后，预祝金徽股份首次公开发行股票取得圆满成功!谢谢大家!

网上路演交流互动问答

　　【网上路演交流内容剪辑】

　　问 投资者：请您简单介绍一下公司主要产品的用途?

　　答 金徽股份刘勇：您好!公司主要产品为锌精矿和铅精矿(含银)。锌精矿和铅精矿(含银)作为有色金属冶炼企业冶炼的原材料生产金属锌、铅和银，金属锌、铅、银的主要用途如下：锌金属具有良好的抗腐蚀性能、延展性和流动性，常被用作钢铁的保护层，能与多种金属制成物理与化学性能更加优良的合金，广泛应用于建筑、汽车、机电、化工等领域。铅的消费领域集中在铅酸蓄电池、电缆护套、铅箔及挤压产品、铅合金、颜料及其他化合物、弹药和其他方面，其中铅酸蓄电池是铅消费最主要的领域。银最主要的制造业应用是用于电器及电子行业;珠宝及银器行业为白银的第二大用途;少量白银用于焊料合金及焊料;银还可以用于造币用途。谢谢!

　　问 投资者：请问公司具有哪些竞争优势?

　　答 金徽股份张世新：您好!公司的竞争优势主要体现在五个方面：第一，公司具有国家级绿色矿山企业的竞争优势。2020年公司通过自然资源部组织的验收评估，被确定为国家级绿色矿山企业。第二，公司在产铅锌资源储量较大，赋存状态好，具有资源禀赋优势。公司在产矿山拥有锌金属资源储量215.12万吨，铅金属资源储量63.77万吨，银金属量1,162.19吨。此外，公司拥有的两宗采矿权内矿体未完全控制，进一步找矿潜力较大。第三，公司拥有资源勘查、铅锌采选的丰富经验积累。公司在铅锌矿地质勘查领域拥有优秀的专业技术团队，同时，公司铅、锌、银综合回收率处于国内先进水平。第四，公司拥有行业管理经验丰富的管理团队。能够抓住国内外行业发展趋势，及时调整公司日常生产经营，能够及时制订和调整公司的发展战略，使公司保持健康良好的发展态势。第五，公司在技术和环保方面的领先优势。公司结合国家对环境保护的最新要求，所采用的采选工艺及环保标准较高。公司资源综合利用率指标处于国内先进水平，同时生产用水大部分被循环利用，可实现尾砂60%用于井下充填。谢谢!

　　问 投资者：您好，请问公司未来的业务发展战略是怎样的。

　　答 金徽股份周世斌：您好!公司主营业务为有色金属的采选及贸易。从开工建矿伊始，金徽矿业就秉承“科技引领、创新驱动、绿色高效、争创一流”的企业宗旨，坚持“励志笃行、追求卓越、拼搏奋斗、不负韶华”的企业精神，强调“先要绿水青山，再要金山银山”的绿色矿山理念。公司业务发展战略以拓展有色金属资源储量和采选技术创新为核心，立足甘肃，面向全国。在“扩大资源、提升产量、做强主业、对标百强”这一奋斗目标的指引下，力争打造世界一流的生态型、环保型、安全型、智能化的绿色矿山，未来公司将继续坚持技术创新和工艺创新，进一步夯实公司在铅锌矿探采选领域的技术优势。谢谢!

　　问 投资者：请您简单介绍一下公司的技术水平。

　　答 金徽股份周世斌：您好!公司所属的有色金属采选行业历经发展已进入成熟阶段，技术水平较为成熟。勘查技术方面：公司的勘查主要为生产探矿和增加更多的资源储量而服务，使用勘探设备对矿体进行勘探，建立矿体模型，用以指导采矿，公司勘查技术水平较好。采矿技术方面：公司根据不同矿体赋存情况，采用其相适应的开拓方案及采矿方法，郭家沟矿山和郭家沟南矿山采用“主平硐 主副竖井开拓方式”与“上向水平分层进路式充填采矿法”相结合的技术方案，公司采矿技术水平较为先进。选矿技术方面：2020年度，李家沟选厂铅回收率达到92.20%，锌回收率达到95.65%，铅精矿伴生银的回收率达到90.26%;2021年度，李家沟选厂铅回收率达到90.70%，锌回收率达到95.25%，铅精矿伴生银的回收率达到90.47%，选矿综合技术指标达到国内领先水平。谢谢!

　　问 投资者：请问公司所在的行业是否有政策支持?

　　答 金徽股份刘勇：您好!根据中华人民共和国工业和信息化部于2020年2月28日发布的《铅锌行业规范条件》(中华人民共和国工业和信息化部公告2020年第7号)，该规范鼓励有条件的企业开展智能矿山、智能工厂建设。鼓励矿山企业按照《智慧矿山信息系统通用技术规范》(GB/T34679)要求，开展智慧矿山建设。同时，结合我国发布的《中国制造2025》《中长期铁路网规划》《汽车产业中长期发展规划》《国家新型城镇化规划》《国务院关于推进海绵城市建设的指导意见》《全国城市基础设施建设“十三五”规划》等产业政策，以及“一带一路”、京津冀一体化、长江经济带等国家战略深入实施，这些政策将有效保障并促进铅锌金属下游行业的健康快速发展，从而间接的促进铅锌金属采选行业精矿产品的市场需求。谢谢!

　　问 投资者：目前终端消费领域情况如何，是否能促进行业发展?

　　答 金徽股份张世新：您好!全球各国的铅金属消费结构类似，主要应用在铅酸蓄电池。随着我国汽车、电动自行车保有量增加，铅酸蓄电池的应用主要体现在存量电瓶置换需求。2021年1-8月，电动自行车完成产量同比增长19.5%;2021年1-11月，汽车产销同比分别增长3.5%和4.5%。随着电动自行车和汽车领域景气度高涨，对铅酸蓄电池的使用明显增加，进一步对铅金属的需求具有明显拉动作用。全球各国的锌金属消费结构类似，主要应用于钢材镀锌。从终端消费领域来看，锌主要用于基础设施建设、房地产、汽车、日用消费品等领域，用途较为分散。随着基础设施、房地产和汽车等领域的增长，对锌金属的需求会进一步增加。因此，终端消费领域需求旺盛，有利于行业今后的发展。谢谢!

　　问 投资者：请问本次公开发行对公司未来发展的作用?

　　答 金徽股份周世斌：您好!公司本次发行募集资金投资项目对公司未来发展具有重要作用，具体体现在：第一，本次发行募集资金投资项目全部用于主营业务的发展;第二，有利于改善公司各项财务指标，壮大公司资本实力，提高资产流动性和偿债能力，有利于降低经营风险和财务风险，进一步增强公司的综合竞争力;第三，将提高公司的社会知名度和影响力，树立公司品牌形象，有利于公司对优秀人才的吸引，对实现公司业务目标具有积极的促进作用;第四，本次发行后，公司将成为上市公司，将受监管机构及社会公众的监督、指导和约束，因而促使公司的治理和内部控制进一步完善，为公司稳定发展提供制度保障;第五，本次发行后，拓展了公司今后资本运作的空间，为后续融资和收购等资本运作创造良好条件，公司将有更多的方式参与铅锌矿资源的获取，有利于公司未来发展计划的实施。谢谢!

　　问 投资者：请问公司募投项目与行业发展趋势的契合度如何

　　答 金徽股份刘勇：您好!第一，随着基础设施、房地产和汽车等领域的增长，对锌金属的需求会进一步增加，进而锌精矿的需求亦将增加。本次募投项目实施后，公司锌精矿的产量和金属回收率将有所提高，结合我国锌精矿的供需情况，能够有助于下游冶炼企业的降低能耗和冶炼成本，提高下游冶炼企业的竞争力，符合市场需求，符合国家和行业发展趋势和环保节能降耗的要求。第二，随着电动自行车和汽车领域景气度高涨，对铅蓄电池的使用明显增加，进一步对铅金属的需求具有明显拉动作用。本次募投项目实施后，公司铅精矿(含银)产品的产量和金属回收率将有所提高，结合我国铅精矿的供需情况，能够有助于下游冶炼企业的降低能耗和冶炼成本，提高下游冶炼企业的竞争力，符合市场需求，符合国家和行业发展趋势和环保节能降耗的要求。谢谢!

　　问 投资者：请问贵公司开展徽县郭家沟铅锌矿绿色矿山提升改造项目的必要性是什么?

　　答 金徽股份刘勇：您好!为贯彻落实国家相关规划和产业政策，切实推进矿山智能升级，公司在现有矿山生产系统基础上对绿色矿山进行智能化升级改造，同时补充相应的辅助系统和配套设施，努力建成集资源的数字化管理、面向“矿石流”的智能生产管控、全流程的少人无人化生产、集成化的本质安全管理、基于工业大数据的智能决策于一体的绿色、安全、高效的有色金属智慧矿山，促进企业转型升级、高质量发展，提升绿色矿山和本质安全型矿山建设水平，实现提高生产质量、经济效益和社会效益的目标。谢谢!

　　问 投资者：请问本次募集资金对公司经营状况有何影响?

　　答 金徽股份刘勇：您好!第一，本次募投项目围绕公司现有核心业务，着重对绿色矿山进行智能化升级改造，提升运行效率;加强对现有矿山的生产勘探工作，增加资源储量;降低资产负债率，增强财务的稳健性和抵抗风险的能力。本次募集资金投资项目实施完成后，将进一步提升本公司的综合实力和市场影响力，本公司业务的持续发展能力将得到有效增强，核心竞争力将进一步提高。第二，本次募投项目的实施将使公司的智能化管理水平、运行效率和资源储备达到一个新的水平，对于提高本公司的市场竞争地位有重要作用。公司勘探项目的顺利实施必将进一步提升本公司有色金属矿产资源保有储量，巩固和提升行业地位，为本公司长期发展创造优良环境。谢谢!

　　问 投资者：请问本次募集资金对公司的财务状况有什么影响?

　　答 金徽股份刘勇：您好!第一，募集资金到位后，公司净资产规模将有较大幅度增加，资本实力增强，资本结构得到优化，公司后续持续融资能力和抗风险能力得到增强。第二，由于募集资金投资项目在短期内难以完全发挥效益，因此存在发行后一段时间内净资产收益率下降的风险。但是随着公司募投项目的建成投产，公司整体盈利能力仍将保持较高的水平。第三，本次发行后，公司资产负债率将大幅降低，从而增强公司的偿债能力、持续经营能力和融资能力，降低公司的财务风险，使公司的资产负债率趋于合理，同时进一步提高资产流动性，增强日常经营的灵活性和应变力，从而使公司适应未来几年战略发展和业务运营的需要。第四，本次募集资金偿还银行贷款可有效减少本公司负债规模，减少每年财务费用的支出，从而降低财务风险，进一步提高公司盈利能力。谢谢!

　　问 投资者：请问徽县郭家沟铅锌矿绿色矿山提升改造项目是否会对周围的环境造成不利影响?

　　答 金徽股份刘勇：您好!本项目实施后，生产规模不变，改造的内容主要涉及智慧矿山、选矿系统、顽石抛废系统和科研设施等系统，不增加新的污染源，不需要新增环保设施。本项目实施后对矿区道路、护坡进行加固改造，提升矿区绿化水平，对减少矿区水土流失，修复矿区生态环境有较大的积极作用。所以，本次采选技改工程建成投产后，将不会对该地区的生态环境产生明显的影响。谢谢!

网上路演结束致辞

　　金徽股份董事会秘书陆成玮网上路演结束致辞

　　尊敬的各位投资者朋友们：

　　大家好!

　　金徽矿业股份有限公司首次公开发行股票网上路演即将结束。今天，有机会与这么多关心的投资者和朋友们一起畅所欲言，真诚交流，共同探索企业的经营管理和未来发展，我们感到无比的荣幸，同时，也深刻体会到作为一家公众公司所担负的责任和使命。在此，诚挚感谢各位对金徽股份的热心关注和大力支持!

　　通过今天的沟通交流，相信大家对金徽股份的投资价值已经有了一定的认识和了解。公司的管理团队将继续全力以赴地做好经营工作，以全体股东利益最大化为目标，通过加大科技创新力度，持续提升管理能力，稳步提升公司的盈利能力，为投资者带来丰厚的投资回报。

　　本次网上路演虽然要结束了，但金徽股份将继续以各种方式保持与投资者的沟通与交流。我们真诚希望大家在公司以后的发展道路上，继续关注我们，支持我们，让我们一起共创金徽股份美好的未来!

　　最后，我还要感谢华龙证券股份有限公司为我们上市工作做出的努力，感谢相关中介机构的付出，我谨代表金徽矿业股份有限公司再次感谢各位的参与，感谢投资者对公司的关爱、信任和支持!

　　谢谢大家!