四川振静股份有限公司主要从事中高档天然皮革的研发、制造与销售，产品广泛运用于制造中高档家私、汽车座椅及内饰和鞋面等，公司首次公开发行A股不超过6000万股，占发行后总股本的比例不低于25.00%。公司将登陆上交所上市，保荐机构华西证券。| 股票代码 | 603477 |
| 股票简称 | 振静股份 |
| 上市地点 | 上交所 |
| 发行价格(元/股) | 5.58 |
| 发行市盈率 | 22.98 |
| 网上发行股数(股) | 24,000,000 |
| 网下配售数量(股) | 54,000,000 |
| 总发行数量(股) | 60,000,000 |
| 网上发行中签率(%) | 0.03820169 |
| 募集资金总额(亿元) | 3.35 |
| 保荐人(主承销商) | 华西证券 |
| 预先披露日期 | 2017-04-21 |
| 预先披露更新日期 | 2017-10-23 |
| 上会通过日期 | 2017-11-14 |
| 获准发行日期 | 2017-11-24 |
| 刊登发行公告日期 | 2017-11-28 |
| 网上路演日期 | 2017-12-05 |
| 网上发行日期 | 2017-12-06 |
| 中签号公布日期 | 2017-12-08 |
| 上市日期 | 2017-12-18 |
| 公司名称 | 四川振静股份有限公司 | 英文名称 | Sichuan Zhenjing Corporation Limited |
| 成立日期 | 2013年12月24日 | 注册资本(人民币万元) | 18,000.00 |
| 法人代表 | 贺正刚 | 证监会行业分类 | 皮革、毛皮、羽毛及其制品和制鞋业 |
| 雇员总数(人) | 1,105（截至到2017年6月30日） | 总经理 | 贺正刚 |
| 董事会秘书 | 周密 | 证券事务代表 | - |
| 注册地址 | 乐山市五通桥区竹根镇新华村 | 办公地址 | 乐山市五通桥区竹根镇新华村 |
| 邮编 | 614800 | 电话 | 0833-3349320 |
| 传真 | 0833-3342127 | 公司网址 | http://www.zhenjinggufen.com |
| 电子邮件 | zhoumi@zhenjinggufeng.com | 保荐代表人 | 邵伟才、李杨 |
| 会计师事务所 | 瑞华会计事务所（特殊普通合伙） | 经办会计师 | 聂勇、郭春林 |
| 律师事务所 | 北京国枫律师事务所 | 经办律师 | 臧欣、薛玉婷 |
| 资产评估机构 | 中联资产评估集团有限公司 | 经办评估人员 | 方炳希、郑冰 |
| 发行费用概算(万元) | 3039.53 | 其中信息披露费用(万元) | 566.04 |
| 公司简介 | 公司主要从事中高档天然皮革的研发、制造与销售，产品广泛运用于制造中高档家私、汽车座椅及内饰和鞋面等，在行业内率先建立了家私革、汽车革、鞋面革三大产品线，产品链条完整，能够进行个性化定制、柔性化生产。发行人自设立以来，专注品质、精益求精，产品以前主要应用于中高档家私革制造，与国内、外知名家私品牌制造商，如顾家家居、慕思家居、亚振家居等建立了长期良好合作关系;随着国内乘用车市场蓬勃发展，特别是自主品牌的迅速崛起，公司逐渐加大汽车座椅革的技术研发和工艺设计投入，取得了“汽车内饰件用真皮皮革面料的生产”ISO/TS 16949：2009 认证，与广汽集团、比亚迪供应链形成稳定合作关系，获得部分车型座椅真皮定点供应商资质，汽车革领域将成为公司未来重要的业务拓展方向与业绩增长点;凭借在家私革、汽车革领域的经验与优势，发行人逐步打开鞋面革市场，已得到New Balance、新百丽等知名鞋履品牌商认可。 | |||
| 主营业务 | 主营业务为中高档天然皮革的研发、制造与销售。 | |||
| 筹集资金将用于的项目 | 序号 | 项目 | 总投资(万元) | 拟使用募集资金净额(万元) |
| 1 | 50万张/年汽车革自动化清洁生产线项目 | 45,000.00 | 22,830.85 | |
| 2 | 补充流动资金 | 15,000.00 | 7,610.12 | |
| 合计 | 60,000.00 | 30,440.47 | ||
| 序号 | 股东名称 | 持股数量(万股) | 占总股本比例(%) |
| 1 | 和邦集团 | 10,529.00 | 58.49 |
| 2 | 贺正刚 | 2,121.00 | 11.78 |
| 3 | 川万吉 | 1,000.00 | 5.56 |
| 4 | 鸿灏科技 | 650.00 | 3.61 |
| 5 | 马忠俊 | 500.00 | 2.78 |
| 6 | 聪亿投资 | 400.00 | 2.22 |
| 7 | 柏迎咨询 | 300.00 | 1.67 |
| 8 | 德互贸易 | 270.00 | 1.50 |
| 9 | 嘉兴鸿熙 | 235.00 | 1.31 |
| 10 | 西木投资 | 220.00 | 1.22 |
| 合计 | 16,225.00 | 90.14 | |
|---|---|---|---|
| 序号 | 公司名称 | 简要介绍 |
| 1 | 鹰革沃特华汽车皮革（中国）有限公司 | 成立于2003年，注册地为上海市，是世界大型高档汽车皮革供应商 |
| 2 | 柏德皮革（中国）有限公司 | 成立于2004年，注册地为辽宁省大连市，主要从事汽车皮革及汽车真皮内饰部件的生产 |
| 3 | 浙江博世革汽车内饰有限公司 | 成立于2012年，注册地为浙江省嘉兴市，为Boxmark(博克斯马克)集团在华全资子公司 |
| 4 | 中山杰仕地汽车皮件制品有限公司 | 成立于2005年，注册地为广东省中山市，为美国GST在中国的全资子公司 |
| 5 | 山东德信皮业有限公司 | 成立于2003年，注册地为山东省淄博市，主要生产牛皮家私革和汽车座椅革及沙发制革出口 |
| 6 | 浙江通天星集团股份有限公司 | 成立于1997年，注册地为浙江省衢州市，公司由制革和包装两大产业组成 |
| 7 | 兴业皮革科技股份有限公司 | 成立于1992年，2012年5月在深交所上市(002674.SZ)，注册地为福建省晋江市，主要从事中高档牛头层鞋面革的开发、生产与销售 |
| 8 | 峰安皮业股份有限公司 | 成立于2007年，注册地为福建省泉州市，专业生产牛头层皮和牛二层皮，拥有两家制造厂 |
| 9 | 粤海制革有限公司 | 成立于1995年，1996年在香港联合证券交易所公开上市(HK.1058)，总部在香港，主要从事皮革半制成品及制成品之加工及销售 |
| 序号 | 客户名称 |
| 1 | 国利汽车 |
| 2 | 慕思家居（合并） |
| 3 | 顾家家居（合并） |
| 4 | 温州市瓯海荣鑫鞋业有限公司 |
| 5 | 天津悦嘉旺皮革销售有限公司（合并） |
| 序号 | 供应商名称 |
| 1 | ACC |
| 2 | JBS Australia Pty Limited |
| 3 | VTA Australia Pty Ltd |
| 4 | Coles |
| 5 | Loris H Hassall Trading Pty Ltd |
| 财务指标/时间 | 2017年1-6月 | 2016年 | 2015年 | 2014年 |
| 总资产(元) | 933,454,890.64 | 853,968,534.00 | 753,818,577.69 | 583,974,505.05 |
| 净资产(元) | 471,450,794.41 | 443,446,558.41 | 381,441,642.41 | 205,848,907.29 |
| 少数股东权益(元) | 12,203,104.54 | 12,169,297.56 | 11,408,248.64 | 21,906,510.46 |
| 营业收入(元) | 305,775,584.34 | 591,650,737.79 | 543,320,866.16 | 432,933,161.21 |
| 净利润(元) | 25,829,034.57 | 58,231,064.38 | 40,120,599.86 | 27,504,104.49 |
| 资本公积(元) | 129,270,602.50 | 129,270,602.50 | 129,270,602.50 | 20,301,620.04 |
| 未分配利润(元) | 137,671,499.13 | 111,320,832.88 | 58,678,297.11 | 22,905,273.81 |
| 基本每股收益(元) | 0.15 | 0.32 | 0.23 | 0.18 |
| 稀释每股收益(元) | 0.15 | 0.32 | 0.23 | 0.18 |
| 每股现金流(元) | 0.00 | -0.10 | 0.37 | -1.33 |
| 净资产收益率(%) | 5.92 | 14.55 | 12.80 | 14.48 |
