中国上市公司网讯 9月10日，宸展光电(厦门)股份有限公司(以下简称“宸展光电”或公司)首发申请获证监会通过，公司将登陆深交所中小板上市。

　　据悉，宸展光电本次拟公开发行股份不超过3,200万股，占发行后总股本不低于25.00%。公司本次募集资金使用规模72,836.88万元，主要用于智能交互显示设备自动化生产基地建设项目、研发中心及信息化系统升级建设项目、补充流动资金项目。

　　公开资料显示，宸展光电是商用智能交互显示设备整体解决方案提供商，专注于定制化商用智能交互显示设备的研发、设计、生产和销售服务。公司产品主要包括智能交互显示器、智能交互一体机和智能交互显示设备零部件，广泛应用于零售、金融、工业自动化、医疗、餐饮、快递物流、游戏娱乐、交通运输、公共事业等终端领域。公司通过个性化的设计服务，能够满足上述领域客户对于产品广色域、色温、亮度、散热、防静电、防干扰、防强光、防误触摸、防尘、防水、抗暴性、防腐蚀等性能的需求，确保产品在各种环境下运行的稳定性、可靠性和耐久性。

发审委会议提出询问的主要问题

　　1、发行人设立时通过购买实际控制人控制的资产方式进行业务整合，并在此基础上承接了相关客户。请发行人代表说明：(1)发行人资产业务整合在TPK集团所履行的程序，是否符合TPK集团内部决策流程，发行人资产形成是否合法合规、股权是否明晰，是否存在侵害TPK集团或其股东利益而存在纠纷或被诉讼的法律风险;(2)发行人的关联企业是否仍具备生产商用智能交互显示设备的相关技术及能力，是否存在构成潜在同业竞争的风险;(3)发行人主要技术的形成过程，在技术上是否对实际控制人及其关联方构成依赖;(4)除对董事从事竞业行为限制许可之外，发行人实际控制人或董事是否还受到其他对其任职资格或行为限定的规制;(5)报告期内发行人拓展新客户的具体措施以及实际情况，是否具有独立开发客户和市场的能力。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。

　　2、报告期，发行人实际控制人控制的TPK集团为发行人主要供应商，提供投射式电容技术触摸屏等产品，占发行人该类产品采购金额的比例较高，且采购价格变动趋势与非关联方不一致。2017年TPK集团为发行人第二大客户。请发行人代表说明：(1)TPK集团同时为发行人供应商和客户的原因，发行人是否仅为TPK集团体系内的一个加工环节，是否对TPK集团构成重大依赖;(2)发行人主要向TPK集团采购触摸屏的原因及合理性，是否存在利益输送;(3)结合发行人向无关联第三方采购触摸屏的价格、TPK集团向无关联第三方出售触摸屏的价格，说明关联交易定价是否合理、公允;(4)未来规范及减少关联交易的措施。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。

　　3、发行人对主要客户Elo采用Buy and Sell模式，即Elo向原材料供应商购买主要的原材料后，将原材料转卖给发行人，发行人组织生产加工生产完毕后再将产成品销售给Elo。报告期，发行人对Elo的销售毛利率逐年降低，相关高毛利机种停产。请发行人代表说明：(1)对Elo销售毛利率产生波动的原因、对Elo的OEM业务与非OEM业务毛利率与对其他客户同种业务模式下毛利率差异较大的原因及合理性;(2)报告期各期停止合作的高毛利机种的销量及毛利率情况，停止合作原因，是否对发行人持续盈利能力形成重大不利影响;(3)结合发行人对Elo加工过程的复杂程度、定价权力、原材料加工中的保管和灭失、价格波动等风险，说明总额法确认收入是否符合企业会计准则。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。

　　4、报告期，发行人主要原材料的指定采购占比逐期上升;2018年单位直接人工和单位制造费用下降幅度较大。请发行人代表说明：(1)部分原材料指定采购价格与其他供应商价格差异较大的原因及合理性;(2)2018年度单位直接人工和单位制造费用大幅下降的原因及合理性。请保荐代表人说明核查依据、过程，并发表明确核查意见。

　　发行监管部

　　2020年9月10日