4月20日，科顺股份(300737)发布公告称，深交所对科顺股份向不特定对象发行可转换公司债券的申请进行审议。

　　根据会议审议结果，科顺股份本次向不特定对象发行可转换公司债券的申请符合发行条件、上市条件和信息披露要求，公司即将发行可转债融资。

　　可转债发行获通过 募投项目助力产能扩张

　　据科顺股份债券募集说明书显示，本次发行证券的种类为可转换为公司股票的可转换公司债券。该可转债及未来转换的股票将在深交所上市。

　　本次发行募集资金总额不超过219800万元(含发行费用)，扣除发行费用后将投资于安徽滁州防水材料扩产项目、福建三明防水材料扩产项目、重庆长寿防水材料扩产项目、智能化升级改造项目以及用于补充流动资金。

　　此次发行可转债主要是因为行业市场需求不断提升。据悉，建筑防水材料是现代建筑必不可少的功能性建筑材料，主要应用于房地产开发建设、基础设施建设等行业，其发展态势与经济发展大环境息息相关。

　　值得关注的是，本次发行可转债将解决产能瓶颈困惑。近年来防水材料市场需求逐年上升，防水行业市场容量的持续扩张将给企业带来良好的发展机遇。报告期内，公司营业收入高速增长，2019-2021年收入复合增长率达到29.24%。

　　产能受限将导致销售收入受限，制约公司完成营收增长的目标。本次公司在各地生产基地进行扩产，增加年产量和年销售额，有利于公司进一步实现战略目标。

　　另外，防水材料属于体积较大但单位价值较低的产品，运输成本是防水企业主营业务成本中重要的组成部分，销售区域受运输半径的影响较大。因此，本次公司在各地生产基地进行扩产，有利于公司降低运输成本，合理布局区域产能，提升区域内协同效应，扩大全国范围影响力。

　　募投项目可降低能耗 提高生产效率

　　随着“碳中和”和“碳达峰”战略的实施，国家及地方各政府先后出台政策，要求各行各业节能减碳、绿色发展，企业生产和研制更加节能环保、绿色的防水材料逐渐成为行业内共识。随着我国经济发展环境发生变化，我国已逐渐步入工业自动化、生产智能化时代。

　　公司积极响应国家“双碳”政策的号召，通过本次募投项目更新替换高能耗电力设备及安装能源计量、检测系统严格管控单位产品能源消耗;通过引进智能设备改造生产线提高产能，打造绿色生产基地，进一步有效降低单位产品成本和能耗，为公司的可持续发展提供保障。

　　公司紧跟行业发展的趋势，准确把握新一轮科技革命和产业变革趋势，通过本次募投项目引入SBS自动上料系统、卷材自动加料设备等先进智能化生产设备和MES制造执行系统、配料管理系统及集成等信息系统软件，提高现有生产模式的智能化制造水平，提高生产效率。

　　不仅如此，公司通过本次发行募集资金补充流动资金，可在一定程度上缓解公司因业务规模扩张而产生的资金压力，并进一步扩大业务规模，促进公司积极稳妥布局目前主业及未来发展业务，增强公司总体竞争力。

　　此外，合理地运用可转换公司债券补充流动资金，将适当缓解公司债务压力，可转债的逐渐转股将进一步优化公司的资产负债结构，降低偿债风险与财务费用，提升公司盈利能力。

　　防水新规落地推动需求增加 建筑防水材料行业发展前景向好

　　值得一提的是，2022年10月24日，住建部正式发布《国家标准<建筑与市政工程防水通用规范>的公告》，新标准自2023年4月1日起实施，防水新规已落地，给行业的影响主要分两方面。

　　一是需求用量的增加，新规对防水设计工作年限、防水等级、防水道数、材料厚度、施工工艺等均有具体要求，更为规范和科学的界定，直接增加了防水材料的使用量以及提高了对于防水产品质量的要求;二是对行业竞争格局产生一定影响，由于新规对防水要求更高，防水客户在采购时将更关注供应商的品牌知名度、企业规模、产品质量、技术服务、项目经验等，而综合优势明显的头部企业将直接受益，过往通过低质低价甚至假冒伪劣获得业务的防水企业生存空间将被挤压，非标产品将被市场淘汰，预计未来行业集中度将持续快速提升。

　　另外，2022年4月以来，为了稳定房地产行业发展，监管部门接连释放积极信号，房地产行业将进入平稳发展的新周期，将为防水材料行业提供重要需求支撑; 2022年我国基础建设投资重回增长趋势，为建筑防水材料行业的稳健发展奠定了较好的基础。

　　未来，在下游应用行业的不断发展带动下，建筑防水材料行业的市场容量将进一步扩大，发展前景向好，这也给科顺股份等企业带来了重要的市场机遇和广阔的发展空间。

　　深耕建筑建材领域 核心技术行业领先

　　资料显示，科顺股份是一家以提供建筑防水综合解决方案为主业，产品和服务涉及工程建材、民用建材、建筑修缮、减隔震、抹灰石膏、光伏能源等多个业务板块的建材系统服务商。

　　目前，集团控股分子公司38家，全国布局十余座生产及研发基地，近20000个经销及服务网点，位列全球建筑材料上市公司百强。

　　公司始终深耕建筑建材领域，通过技术创新、服务升级、理念引领，持续推动行业进步，为维护建筑的安全性、耐久性、节能性、美观性贡献最大价值，致力于成为值得长期信赖的建材系统服务商，为人类美好建筑创造高价值。

　　至今，科顺已于全国布局10余座生产及研发基地，全面覆盖各大核心经济带，通过先进的信息化系统、物联网和工业大数据技术的应用，构建了分布式的工艺与设备远程运营管理体系，结合近百条国际、国内领先的生产线及众多自动化设备，能够及时、高效地为顾客提供满意的产品和服务。

　　科顺股份研发中心是行业三大研发中心之一，拥有和在申请的专利超480项，先后获得国家火炬计划重点高新技术企业、中国建筑防水行业标准化实验室、知识产权管理体系认证等等荣誉和认证。

　　在检测设备方面，研发中心配有原子吸收分光光度计、气相色谱仪、VOC环境气候箱、接触角测量仪等150种，价值数百万的仪器，未来还将引入GC-MS、HPLC、ICP、DSC、DMA、AFM、流变仪等高端进口设备。

　　凭借持续的资源配置与产业投入，科顺股份建立了遍布全国的十余座生产及研发基地和营销网络及服务体系，形成“一地研发，多地制造，全球经营”的管理布局。

　　另外，科顺股份各大制造基地均积极推进两化融合体系，引入配备了先进的国外进口多功能卷材生产线备及物联网系统、数字化系统，以精益生产思想为指导，以安全生产、提高质量、缩短周期、降低成本为目标，建立科学的生产流程和管理体系，持续改善，使生产制造和管理水平保持行业领先水平，为中国成为制造强国贡献力量。